Kapitalforvaltning
Kapitalstyring er retningen på hele eller deler av en kundes portefølje av en finansinstitusjon, vanligvis en investeringsbank eller en person. Institusjoner tilbyr investeringstjenester sammen med et bredt spekter av tradisjonelle og alternative produkttilbud som kanskje ikke er tilgjengelige for den gjennomsnittlige investoren.
01:43Kapitalforvaltning
Forstå kapitalforvaltning
Kapitalforvaltning refererer til styring av investeringer på andres vegne. Prosessen har i hovedsak et dobbelt mandat - taksering av en klients eiendeler over tid samtidig som risikoen reduseres. Det er investeringsminimum, noe som betyr at denne tjenesten generelt er tilgjengelig for individer med høy verdi, statlige enheter, selskaper og finansielle formidlere.
Eiendomsforvalterens rolle består i å bestemme hvilke investeringer man skal gjøre, eller unngå, som vil vokse en kundes portefølje. Det forskes hardt med både makro- og mikroanalyseverktøy. Dette inkluderer statistisk analyse av de rådende markedstrendene, intervjuer med selskapets tjenestemenn og alt annet som kan hjelpe til med å oppnå det uttalte målet om kundevurderingsevne. Vanligvis vil rådgiveren investere i produkter som egenkapital, fast inntekt, eiendom, råvarer, alternative investeringer og aksjefond.
Kontoer som er holdt av finansinstitusjoner inkluderer ofte sjekkskrivingsrettigheter, kredittkort, debetkort, marginlån, automatisk sveiping av kontantbeholdning i et pengemarkedsfond og meglingstjenester.
Når enkeltpersoner setter inn penger på kontoen, blir det vanligvis plassert i et pengemarkedsfond som gir en større avkastning som finnes i vanlige sparekontoer og sjekkekontoer. Kontoeiere kan velge mellom FDIC-fond (Federal Deposit Insurance Company) og ikke-FDIC-fond. Den ekstra fordelen for kontohavere er alle deres bank- og investeringsbehov kan betjenes av samme institusjon i stedet for å ha separate meglerkontoer og bankalternativer.
Denne typen kontoer ble resultatet av vedtakelsen av Gramm-Leach-Bliley Act i 1999, som erstattet Glass-Steagall Act. Glass-Steagall-loven fra 1933 ble opprettet under den store depresjonen og tillot ikke finansinstitusjoner å tilby både bank- og sikkerhetstjenester.
Viktige takeaways
- Kapitalforvaltning refererer til styring av investeringer på andres vegne.
- Målet er å vokse en kundes portefølje over tid og samtidig redusere risikoen.
- Kapitalforvaltning er en tjeneste som tilbys av finansinstitusjoner som serverer privatpersoner, offentlige enheter, selskaper og finansielle formidlere med høy verdi.
Eksempel på en kapitalforvaltningsinstitusjon
Merrill Lynch tilbyr en Cash Management Account (CMA) for å oppfylle behovene til kunder som ønsker å forfølge bank- og investeringsalternativer med ett kjøretøy, under ett tak. Kontoen gir investorer tilgang til en personlig økonomisk rådgiver. Denne rådgiveren tilbyr råd og en rekke investeringsalternativer som inkluderer initialt offentlig tilbud (IPO) der Merrill Lynch kan delta, samt transaksjoner i utenlandsk valuta.
Rentene for kontantinnskudd er lagdelt. Innskuddskontoer kan kobles sammen slik at alle støtteberettigede midler samles for å motta riktig kurs. Verdipapirer som holdes på kontoen faller inn under den beskyttende paraplyen til Securities Investor Protection Corporation (SIPC). SIPC beskytter ikke investeringseiendommer fra iboende risiko, men beskytter heller eiendelene mot økonomisk svikt fra meglerfirmaet selv.
Sammen med typiske sjekkskrivingstjenester tilbyr kontoen verdensomspennende tilgang til Bank of America automatiserte teller-maskiner (ATM) uten transaksjonsgebyrer. Bill betalingstjenester, pengeoverføringer og bankoverføringer er tilgjengelige. MyMerrill-appen lar brukere få tilgang til kontoen og utføre en rekke grunnleggende funksjoner via en mobil enhet. Kontoer med mer enn $ 250 000 i kvalifiserte eiendeler overskrider både den årlige avgift på $ 125 og $ 25-vurderingen som ble brukt på hver underkonto.
Sammenlign Navn på leverandør av investeringskontoer Beskrivelse Annonsørens avsløring × Tilbudene som vises i denne tabellen er fra partnerskap som Investopedia mottar kompensasjon fra.