autokorrelasjon
Autokorrelasjon er en matematisk representasjon av graden av likhet mellom en gitt tidsserie og en forsinket versjon av seg selv over påfølgende tidsintervaller. Det er det samme som å beregne sammenhengen mellom to forskjellige tidsserier, bortsett fra at autokorrelasjon bruker den samme tidsserien to ganger: en gang i sin opprinnelige form og en gang etter ett eller flere tidsperioder.
01:32autokorrelasjon
Forstå autokorrelasjon
Autokorrelasjon kan også bli referert til som lagert korrelasjon eller seriell korrelasjon, da den måler forholdet mellom en variabels nåværende verdi og dens tidligere verdier. Når du beregner autokorrelasjon, kan den resulterende utgangen variere fra 1 til negativ 1, i tråd med den tradisjonelle korrelasjonsstatistikken. En autokorrelasjon på +1 representerer en perfekt positiv korrelasjon (en økning sett i en tidsserie fører til en forholdsmessig økning i den andre tidsserien). En autokorrelasjon av negativ 1 representerer derimot perfekt negativ korrelasjon (en økning sett i en tidsserie resulterer i en forholdsmessig nedgang i den andre tidsserien). Autokorrelasjon måler lineære forhold; selv om autokorrelasjonen er mindre, kan det fremdeles være et ikke-lineært forhold mellom en tidsserie og en forsinket versjon av seg selv.
Viktige takeaways
- Autokorrelasjon representerer graden av likhet mellom en gitt tidsserie og en forsinket versjon av seg selv over påfølgende tidsintervaller.
- Autokorrelasjon måler forholdet mellom en variabels nåværende verdi og dens tidligere verdier.
- En autokorrelasjon på +1 representerer en perfekt positiv korrelasjon, mens en autokorrelasjon av negativ 1 representerer en perfekt negativ korrelasjon.
- Tekniske analytikere kan bruke autokorrelasjon for å se hvor mye av innvirkningen tidligere priser for en sikkerhet har på den fremtidige prisen.
Autokorrelasjon i teknisk analyse
Autokorrelasjon kan være nyttig for teknisk analyse, som er mest opptatt av trender og forhold mellom sikkerhetspriser ved bruk av kartteknikker i stedet for et virksomhets økonomiske helse eller styring. Tekniske analytikere kan bruke autokorrelasjon for å se hvor mye av innvirkningen tidligere priser for en sikkerhet har på den fremtidige prisen.
Autokorrelasjon kan vise om det er en momentumfaktor knyttet til en aksje. For eksempel, hvis investorer vet at en aksje har en historisk høy positiv autokorrelasjonsverdi og de er vitne til at den gir betydelige gevinster de siste dagene, kan de med rimelighet forvente at bevegelsene de kommende dagene (den ledende tidsserien) vil matche de av den hengende tidsserien og for å bevege seg oppover.
Eksempel på autokorrelasjon
La oss anta at Emma er ute etter å avgjøre om en aksjeavkastning i porteføljen hennes viser autokorrelasjon; aksjens avkastning forholder seg til avkastningen i tidligere handelsøkter. Hvis avkastningen viser autokorrelasjon, kan Emma karakterisere den som en momentumandel fordi tidligere avkastning ser ut til å påvirke fremtidig avkastning. Emma kjører en regresjon med to tidligere handelsøkter 'avkastning som de uavhengige variablene og dagens avkastning som den avhengige variabelen. Hun opplever at avkastning en dag før har en positiv autokorrelasjon på 0, 7, mens returene to dager før har en positiv autokorrelasjon på 0, 3. Tidligere avkastning ser ut til å påvirke fremtidig avkastning. Derfor kan Emma justere porteføljen sin for å dra nytte av autokorrelasjonen og det resulterende momentumet ved å fortsette å holde sin stilling eller akkumulere flere aksjer.
Sammenlign Navn på leverandør av investeringskontoer Beskrivelse Annonsørens avsløring × Tilbudene som vises i denne tabellen er fra partnerskap som Investopedia mottar kompensasjon fra.