Finansielt instrument
Finansielle instrumenter er eiendeler som kan omsettes, eller de kan også sees på som pakker med kapital som kan omsettes. De fleste typer finansielle instrumenter gir effektiv flyt og overføring av kapital over hele verdens investorer. Disse eiendelene kan være kontanter, en kontraktsfestet rett til å levere eller motta kontanter eller en annen type finansielt instrument, eller bevis på at du eier et selskap.
Viktige takeaways
- Et finansielt instrument er et reelt eller virtuelt dokument som representerer en juridisk avtale som involverer noen form for pengeverdi.
- Finansielle instrumenter kan deles inn i to typer: kontante instrumenter og derivater.
- Finansielle instrumenter kan også deles inn i en aktivaklasse, som avhenger av om de er gjeldsbaserte eller aksjebaserte.
- Valutainstrumenter utgjør en tredje, unik type finansielt instrument.
Finansielt instrument
Forståelse av finansielle instrumenter
Finansielle instrumenter kan være virkelige eller virtuelle dokumenter som representerer en juridisk avtale som involverer noen form for pengeverdi. Aksjebaserte finansielle instrumenter representerer eierskap til en eiendel. Gjeldsbaserte finansielle instrumenter representerer et lån gitt av en investor til eieren av eiendelen.
Valutainstrumenter utgjør en tredje, unik type finansielt instrument. Ulike underkategorier av hver instrumenttype eksisterer, for eksempel foretrukket egenkapital og felles egenkapital.
International Accounting Standards (IAS) definerer finansielle instrumenter som "enhver kontrakt som gir opphav til en finansiell eiendel til en enhet og et finansielt gjeld eller egenkapitalinstrument til en annen enhet."
Typer finansielle instrumenter
Finansielle instrumenter kan deles inn i to typer: kontante instrumenter og derivater.
Kontantinstrumenter
- Verdiene av kontante instrumenter påvirkes direkte og bestemmes av markedene. Dette kan være verdipapirer som er lett overførbare.
- Kontante instrumenter kan også være innskudd og lån som låntakere og långivere har avtalt.
Avledede instrumenter
- Verdien og egenskapene til derivater er basert på kjøretøyets underliggende komponenter, for eksempel eiendeler, renter eller indekser.
- Dette kan være over-the-counter (OTC) derivater eller børshandlede derivater.
Typer aktivaklasser av finansielle instrumenter
Finansielle instrumenter kan også deles inn i en aktivaklasse, som avhenger av om de er gjeldsbaserte eller aksjebaserte.
Gjeldsbaserte finansielle instrumenter
Kortsiktige gjeldsbaserte finansielle instrumenter varer i ett år eller mindre. Verdipapirer av denne typen kommer i form av obligasjoner og papirer. Kontanter av denne typen kan være innskudd og innskuddsbevis (CDer).
Børs omsatte derivater under kortsiktige, gjeldsbaserte finansielle instrumenter kan være kortsiktige rentefutures. OTC-derivater er terminrenteavtaler.
Langsiktige gjeldsbaserte finansielle instrumenter varer i mer enn ett år. Under verdipapirer er dette obligasjoner. Kontantekvivalenter er lån. Børs omsatte derivater er obligasjons futures og opsjoner på futures. OTC-derivater er rentebytteavtaler, rentetak og -gulv, rentealternativer og eksotiske derivater.
Aksjebaserte finansielle instrumenter
Verdipapirer under aksjebaserte finansielle instrumenter er aksjer. Børs omsatte derivater i denne kategorien inkluderer aksjeopsjoner og futures. OTC-derivatene er aksjeopsjoner og eksotiske derivater.
Spesielle hensyn
Det er ingen verdipapirer i utenlandsk valuta. Kontantekvivalenter kommer i spot valuta. Børs omsatte derivater i utenlandsk valuta er valutaterminer. OTC-derivater kommer i valutaveksler, direkte fremover og valutaswapper.
Sammenlign Navn på leverandør av investeringskontoer Beskrivelse Annonsørens avsløring × Tilbudene som vises i denne tabellen er fra partnerskap som Investopedia mottar kompensasjon fra.