Front-End Ratio
Front-ratio, også kjent som pantelån-til-inntekt-forholdet, er et forhold som indikerer hvilken del av den enkeltes inntekt som blir allokert til pantebetalinger. Front-end-forholdet beregnes ved å dele den enkeltes forventede månedlige pantebetaling med den månedlige bruttoinntekten. Pantebetalingen består vanligvis av hovedstol, renter, skatter og pantforsikring (PITI). Långivere bruker front-end-forholdet i forbindelse med back-end-forholdet for å bestemme hvor mye du skal låne ut.
Forstå front-end-forholdet
Når långivere avgjør om de skal forlenge et pantelån, anser långiverne gjeldsinntekten (DTI) som viktigere enn å ha en stabil inntekt, betale regninger i tide og ha en høy FICO-score. En type DTI-forhold er frontforholdet. I tillegg til den generelle pantebetalingen, vurderer den også andre tilknyttede kostnader, for eksempel huseiereforening (HOA), hvis relevant. For eksempel er en persons forventede pantekostnader $ 2000 ($ 1.700 pantebetaling og $ 300 HOA gebyrer), og deres månedlige inntekt er $ 9000; som et resultat er frontforholdet omtrent 22%.
Viktige takeaways
- Front-end-forholdet måler hvor mye eller en persons inntekt er dedikert til pantebetalinger.
- Långivere foretrekker at front-ratio ikke er mer enn 28% for de fleste lån og ikke mer enn 31% for FHA-lån.
- Back-end-forholdet måler hvor mye av en persons inntekt som er dedikert til andre gjeldsforpliktelser.
- Store studielånsbetalinger forhindrer ofte forbrukere fra å kjøpe hjem.
Front-End Ratio vs. Back-End Ratio
Front-end-forholdet måler hvor mye av en persons inntekt som er allokert til pantekostnader, inkludert PITI. I kontrakt måler back-end-forholdet hvor mye av en persons inntekt som blir allokert til all annen månedlig gjeld. Det er summen av alle andre gjeldsforpliktelser dividert med summen av personens inntekt. Annen gjeld inkluderer vanligvis studielånbetalinger, betaling med kredittkort, ikke-pantelån.
Långivere foretrekker at forbrukerne ikke har et forhold på mer enn 36% på grunn av den tilhørende risikoen for mislighold. Høye back-end-forhold indikerer at mer av låntakers inntekt fordeles til andre gjeldsforpliktelser, noe som gjør mindre inntekt tilgjengelig for pantelånet. Hvis låntakerens inntekt påvirkes negativt, er det større sannsynlighet for at vedkommende ikke kan være i stand til å oppfylle gjeldsforpliktelser, inkludert betaling av pantelånet.
Anbefalte front-end ratio
Långivere foretrekker et front-ratio på ikke mer enn 28% for de fleste lån og 31% eller mindre for Federal Housing Administration (FHA) lån og et back-end ratio på ikke mer enn 36 prosent. Høyere forhold indikerer økt risiko for mislighold. Långivere kan imidlertid akseptere høyere forholdstall når visse faktorer (f.eks. Betydelige forskuddsbetalinger, betydelig besparelse og gunstige kredittpoeng) er til stede. For eksempel, hvis en låntaker med en høy front-andel betaler halvparten av kjøpesummen som en forskuddsbetaling eller øker sparepengene sine betydelig, kan långivere tilby ham et pantelån.
Hvis ikke-godkjent, kan låntaker redusere gjeld for å senke forholdet. Låntaker kan også vurdere å ha en koster på et pantelån. For eksempel gir FHA-lån pårørende med tilstrekkelig inntekt og god kredittscore til å tilpasse seg.
Spesielle hensyn
Stor studentgjeld hindrer mange forbrukere i å kjøpe hjem. Selv med utmerket kredittscore, er det mange som innser at frontforholdet er for høyt for långivere. Imidlertid kan låntakere restrukturere gjeld slik at det påvirker mindre potensielle huseiere DTI. For eksempel kan de kanskje redusere den månedlige utbetalingen på et studielån. Også føderale studielån kan tillate utbetalinger som bare bruker 10% av en låntakers inntekt.
Sammenlign Navn på leverandør av investeringskontoer Beskrivelse Annonsørens avsløring × Tilbudene som vises i denne tabellen er fra partnerskap som Investopedia mottar kompensasjon fra.