Historien til FDIC

De fleste innser at midlene i deres sjekk- og sparekontoer er forsikret av Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC), men få er klar over historien, funksjonen eller hvorfor den ble utviklet. Initiert i 1933 etter aksjemarkedet krasjet i 1929, fortsetter FDIC å utvikle seg når det finner alternative måter å forsikre innskuddshavere mot potensiell bankinsolvens.

FDIC: De første 50 årene

I begynnelsen av 1930-årene lå Amerikas finansmarkeder i ruin. På grunn av det økonomiske kaoset som ble utløst av aksjemarkedet krasjet i oktober 1929, hadde mer enn 9000 banker sviktet innen mars 1933, noe som signaliserte den verste økonomiske depresjonen i moderne historie.

I mars 1933 talte president Franklin D. Roosevelt disse ordene til kongressen:

"3. mars opphørte bankvirksomheten i USA. Å vurdere på dette tidspunktet årsakene til denne svikten i banksystemet vårt er unødvendig. Det er nok å si at regjeringen har blitt tvunget til å gå inn for å beskytte innskyterne og nasjonens virksomhet. "

Viktige takeways

• FDIC-forsikring dekker innskuddskontoer i banker, men ikke kredittforeninger.
• I tillegg til å forsikre innskuddskontoer, gir FDIC forbrukeropplæring, gir tilsyn med banker og besvarer klager fra forbrukere.
• Vanligvis er FDICs standard innskuddsforsikringsbeløp $ 250 000 per kundekonto.
• FDIC-forsikring dekker ikke verdipapirfond eller livsforsikring eller livrenter.

Kongressen iverksatte tiltak for å beskytte bankinnskytere ved å opprette bankloven fra 1933, som også dannet FDIC. FDICs formål var å gi stabilitet til økonomien og det sviktende banksystemet. Offisielt opprettet av Glass-Steagall Act fra 1933 og modellert etter innskuddsforsikringsprogrammet opprinnelig ble vedtatt i Massachusetts, garanterte FDIC et bestemt beløp for kontroll og sparepenger for medlemsbankene. Perioden fra 1933-1983 var preget av økt utlån uten forholdsmessig økning i utlånstap, noe som resulterte i en betydelig økning i bankens eiendeler. Bare i 1947 økte utlånene fra 16% til 25% av industriens eiendeler; satsen steg til 40% ved 1950-tallet og til 50% på begynnelsen av 1960-tallet.

Opprinnelig ble kjent av American Bankers Association som for dyrt og en kunstig støtte for dårlig forretningsaktivitet, ble FDIC erklært en suksess da bare ni ekstra banker stengte i 1934. På grunn av bankers institusjoners konservative oppførsel og iver fra bankregulatorer gjennom World Krig II og den påfølgende perioden ble innskuddsforsikring av noen sett på som mindre viktige. Disse økonomiske ekspertene konkluderte med at systemet var blitt for beskyttet og derfor hindrer de naturlige virkningene av en fri markedsøkonomi. Likevel fortsatte systemet.

Noen viktige elementer og milepæler for FDIC til og med 1983:

• 1933: Kongressen oppretter FDIC.
• 1934: Innskuddsforsikringsdekningen er opprinnelig satt til $ 2500, og blir deretter hevet midt på året til $ 5000.
• 1950: Innskuddsforsikringen økte til 10 000 dollar; refusjon blir etablert for at bankene skal få kreditt for overflødige vurderinger over drifts- og forsikringstap.
• 1960: FDICs forsikringsfond passerer 2 milliarder dollar.
• 1966: Innskuddsforsikring økes til $ 15.000, 00.
• 1969: Innskuddsforsikringen økes til $ 20 000, 00.
• 1974: Innskuddsforsikringen økes til $ 40.000, 00.
• 1980: Innskuddsforsikring økes til $ 100.000, 00; FDIC forsikringsfond er 11 milliarder dollar.

FDIC har en veldig bemerkelsesverdig historie som demonstrerer regjeringens forpliktelse til å sikre at tidligere bankproblemer ikke påvirker innbyggerne slik de har gjort tidligere.

På 60-tallet begynte bankvirksomheten å endre seg. Bankene begynte å ta utradisjonell risiko og utvide filialnettverkene til nytt territorium med avslapping av forgreningslover. Denne utvidelsen og risikotaking favoriserte banknæringen gjennom 1970-tallet, da generelt gunstig økonomisk utvikling gjorde at også marginale låntakere kunne oppfylle sine økonomiske forpliktelser. Imidlertid vil denne trenden endelig innhente banknæringen og føre til behov for innskuddsforsikring i løpet av 1980-tallet.

FDIC: Bankkrise fra 1980

Inflasjon, høye renter, deregulering og lavkonjunktur skapte et økonomisk og bankmiljø på 1980-tallet som førte til flest bankfeil i perioden etter andre verdenskrig. I løpet av 80-tallet førte inflasjonen og en endring i den amerikanske pengepolitikken til den økte renten. Kombinasjonen av høye renter og vekt på langsiktig utlån med fast rente begynte å øke risikoen for bankfeil. På 1980-tallet så også begynnelsen på avregulering av banker.

De mest betydningsfulle av disse nye lovene var lov om depositarinstitusjoner deregulering og monetær kontroll (DIDMCA). Disse lovene tillot eliminering av rentetak, avslappende restriksjoner på utlån og tilsidesettelse av lovgivningen i noen stater. Under lavkonjunkturen 1981-1982 passerte kongressen Garn-St. Germain Depository Institutions Act, som fremmet bankavregulering og metodene for å håndtere bankfeil. Alle disse hendelsene førte til en økning på 50% i avskrivninger på lån og svikt av 42 banker i 1982.

Ytterligere 27 forretningsbanker sviktet i løpet av første halvdel av 1983, og omtrent 200 hadde sviktet innen 1988. For første gang i etterkrigstiden ble FDIC pålagt å betale krav til innskytere av mislykkede banker, noe som understreket viktigheten av FDIC og innskuddsforsikring . Andre viktige hendelser i denne perioden inkluderer:

• 1983: Refusjon av innskuddsforsikring avvikles.
• 1987: Kongressen refinansierer Federal Savings and Loan Insurance Corp. (10 milliarder dollar).
• 1988: 200 FDIC-forsikrede banker mislykkes; FDIC taper penger for første gang.
• 1989: Resolution Trust Corp. er opprettet for å løse opp problemfrister; OTS åpner for å føre tilsyn med frister.
• 1990: Første økning i FDIC forsikringspremier fra 8, 3 cent til 12 cent per $ 100 av innskudd.
• 1991: Forsikringspremier treffer 19, 5 øre per innskudd på $ 100. FDICIA- lovgivningen øker FDICs lånekapasitet, minstekostnadsoppløsning blir innført, altfor store feilaktige prosedyrer er skrevet inn i loven og et risikobasert premiesystem er skapt.
• 1993: Bankene begynner å betale premier basert på deres risiko. Og forsikringspremier når 23 cent per $ 100.
• 1996: Innskuddsforsikringsfondloven forhindrer FDIC i å vurdere påslag mot godt kapitaliserte banker hvis innskuddsforsikringsfondene overstiger 1, 25% utpekt reserveforhold.
• 2006: Fra 1. april økes innskuddsforsikringen for individuelle pensjonskontoer (IRAs) til $ 250.000.
• 2008: The Emergency Economic Stabilization Act of 2008 ble signert 3. oktober 2008. Dette hever midlertidig den grunnleggende grensen for føderal innskuddsforsikringsdekning fra $ 100, 000 til $ 250, 000 per innskyter. Lovgivningen bestemmer at grensen for grunnleggende innskuddforsikring vil returnere til 100 000 dollar 31. desember 2009.
• 2010: Ny lovgivning gjør tallet på $ 250.000 permanent i juli.

I 2006 ble den føderale innskuddsforsikringsloven inngått lov. Denne loven sørget for gjennomføring av ny innskuddsforsikringsreform og fusjonering av to tidligere forsikringsfond, Bank Insurance Fund (BIF) og Savings Association Insurance Fund (SAIF) til et nytt fond, Deposit Insurance Fund (DIF). FDIC opprettholder DIF ved å vurdere innskuddsinstitusjoner og vurdere forsikringspremier basert på saldoen i forsikrede innskudd samt risikoen i institusjonen utgjør for forsikringsfondet. 31. mars 2018 hadde DIF en saldo på 95, 1 milliarder dollar.

FDIC Forsikring

Forsikringspremier utbetalt av medlemsbanker forsikrer innskudd på $ 250 000 per innskyter per forsikrede bank. Dette inkluderer hovedstol og påløpte renter opp til totalt $ 250.000. I oktober 2008 ble beskyttelsesgrensen for FDIC-forsikrede kontoer hevet fra $ 100.000 til $ 250.000.

Den nye grensen skulle forbli i kraft til 31. desember 2009, men ble utvidet og deretter gjort permanent 21. juli 2010 med vedtakelsen av Wall Street Reform and Consumer Protection Act. Innskytere som er opptatt av å sikre at innskuddene deres blir dekket fullt ut, kan øke forsikringen ved å ha kontoer i andre medlemsbanker eller ved å gjøre innskudd til forskjellige kontotyper i samme bank. De samme reglene gjelder for bedriftskontoer.

FDIC Forsikringsartikler Liste kontra ikke forsikringsdyktig

forsikret

• Medlemsbanker og sparinstitusjoner.
• Alle typer sparing og sjekking av innskudd inkludert NÅ-kontoer Juleklubber og tidsinnskudd.
• Alle typer sjekker, inkludert kassaskontroller, betjentskontroller, utgiftskontroller, utbetalinger av lån og eventuelle andre postanvisninger eller omsettelige instrumenter trukket på medlemsinstitusjoner.
• Sertifiserte sjekker, kredittbrev og reisekontroller når de blir utstedt i bytte mot kontanter eller mot et depositumskonto.

Ikke forsikret

• Investeringer i aksjer, obligasjoner, aksjefond, kommunale obligasjoner eller andre verdipapirer
• livrenter
• Livsforsikringsprodukter selv om de er kjøpt i en forsikret bank
• Statskasseveksler, obligasjoner eller sedler
• Safe
• Tap ved tyveri (selv om stjålne midler kan dekkes av bankens fare- og havariforsikring)

FDIC: Hva skjer når en bank går under?

Føderal lov krever at FDIC foretar utbetalinger av forsikrede innskudd "så snart som mulig" etter svikt i en forsikret institusjon. Innskytere med uforsikrede innskudd i en mislykket medlemsbank kan gjenvinne deler av eller alle pengene sine, avhengig av inndrivelsen som gjøres når eiendelene til de mislykkede institusjonene selges. Det er ingen tidsbegrensning for disse inndrivelsene, og det tar noen ganger år for en bank å avvikle eiendelene.

Hvis en bank går under og blir anskaffet av en annen medlemsbank, vil alle direkte innskudd, inkludert trygdesjekker eller lønnsedler levert elektronisk, automatisk bli satt inn på kundens konto i den antatte banken. Hvis FDIC ikke finner en bank som skal anta den mislykkede, vil den prøve å gjøre midlertidige ordninger med en annen institusjon slik at direkte innskudd og andre automatiske uttak kan behandles inntil permanente ordninger kan gjøres.

Det er to vanlige måter som FDIC tar seg av bankinsolvens og bankfordeler: Den første er Kjøp og antakelsesmetoden (P&A), der alle innskudd antas av en annen bank, som også kjøper noen eller alle mislykkede bankers lån eller andre eiendeler. Eiendelene til den mislykkede banken blir lagt ut for salg og åpne banker kan legge inn bud på å kjøpe forskjellige deler av den mislykkede bankens portefølje.

Noen ganger vil FDIC selge hele eller en del av eiendelene med en salgsopsjon, noe som gjør at den vinnende budgiveren kan sette tilbake eiendeler overført under visse omstendigheter. Alt salg av eiendeler gjøres for å redusere nettoforpliktelsen til FDIC og Forsikringsfond for banktap. Når FDIC ikke mottar et bud på en P & A-transaksjon, kan den bruke utbetalingsmetoden, i hvilket tilfelle vil den betale ned forsikrede innskudd direkte og forsøke å gjenvinne disse utbetalingene ved å avvikle den mislykkede bankens mottaksbo. FDIC bestemmer det forsikrede beløpet for hver innskyter og betaler dem direkte med alle renter frem til feilen.

Bunnlinjen

FDICs historie og utvikling understreker sin forpliktelse til å forsikre bankinnskudd mot banksvikt. Ved å vurdere påslag på grunn av bankens eiendeler og antatt risiko for å mislykkes, har det samlet et fond som det mener kan skadesløsgjøre forbrukerne mot forventede banktap.

Lær mer om institusjonen, dens tjenester og dens formål ved å besøke FDIC-nettstedet. Dette nettstedet tillater også forbrukere å undersøke status og risiko forbundet med medlemsbanker, komme med klager på bransjen eller en spesifikk banks praksis, og finne informasjon om salg og gjenoppretting av eiendeler.