Vanlig Vanilla Definisjon

Hva er vanlig vanilje?

Vanlig vanilje er den mest grunnleggende eller standardversjonen av et finansielt instrument, vanligvis opsjoner, obligasjoner, futures og bytter. Det er motsatt av et eksotisk instrument, som endrer komponentene i et tradisjonelt finansielt instrument, noe som resulterer i en mer kompleks sikkerhet.

00:49

Vanlig vanilje

Vanlige grunnleggende vanilje

Vanlig vanilje beskriver den enkleste formen for en eiendel eller et finansielt instrument. Det er ingen frills, ingen statister, og det kan brukes på kategorier som opsjoner eller obligasjoner.

Vanil vanilje kan også brukes til å beskrive mer generaliserte økonomiske konsepter som handelsstrategier eller tenkemåter i økonomi. For eksempel er et vaniljekort et kredittkort med ganske enkelt definerte vilkår. Plan vaniljegjeld kommer med fast rente og ingen andre funksjoner, så låntakeren har ingen konvertible rettigheter.

En vanilje-tilnærming til finansiering kalles en vaniljestrategi. Oppfordringene om dette kom etter den økonomiske lavkonjunkturen i 2007 da risikable pantelån bidro til kollaps i boligmarkedet. Under Obama-administrasjonen presset mange på et reguleringsbyrå for å incentivere en vanlig vanilje tilnærming til finansiering av pantelån, og stipulerte - blant andre grunnlover - at långivere måtte tilby standardiserte, lavrisikofylgninger til kundene.

Viktige takeaways

• Vanlig vanilje er den mest grunnleggende versjonen av et finansielt instrument og har ingen spesielle funksjoner.
• Opsjoner, obligasjoner, andre finansielle instrumenter og økonomiske tenkemåter kan være vanilje.
• En vanlig vaniljestrategi ble ansett som nødvendig etter finanskrisen i 2007, som førte til opprettelsen av Dodd-Frank Wall Street-reformen og forbrukerbeskyttelsesloven.

Eksempler på vanlig vanilje

Et vaniljealternativ gir innehaveren rett til å kjøpe eller selge den underliggende eiendelen til en forhåndsbestemt pris innen en bestemt tidsramme. Dette anrops- eller salgsalternativet har ingen spesielle vilkår eller funksjoner. Den har en enkel utløpsdato og streikpris. Investorer og selskaper vil bruke dem for å sikre eksponeringen sin for et aktivum eller for å spekulere i et eiendels prisbevegelse.

En vanlig vaniljeswap kan omfatte en vanlig vanilje-renteswap der to parter inngår en avtale der den ene parten samtykker i å betale en fast rente på et bestemt dollarbeløp på bestemte datoer og for en spesifikk tidsperiode. Motparten foretar betalinger med flytende rente til den første parten i samme tidsperiode. Dette er en veksling av renter på visse kontantstrømmer og brukes til å spekulere i endringer i rentene. Det er også vanilje-vanlighetsswaps og vanilje vaniljeswapper.

Vanlig versus eksotiske alternativer

I finansverdenen er det motsatte av vanlig vanilje eksotisk. Så et eksotisk alternativ innebærer mye mer kompliserte funksjoner eller spesielle omstendigheter som skiller dem fra de mer vanlige amerikanske eller europeiske alternativene. Eksotiske opsjoner er forbundet med mer risiko ettersom de krever en avansert forståelse av finansmarkedene for å kunne utføre dem riktig eller vellykket, og som sådan handler de over disk.

Eksempler på eksotiske opsjoner inkluderer binære eller digitale opsjoner, der utbetalingsmetodene er forskjellige. Under visse betingelser tilbyr de en endelig engangsutbetaling i stedet for en utbetaling som øker trinnvis etter hvert som det underliggende aktivets pris stiger. Andre eksotiske alternativer inkluderer alternativer for Bermuda og Mengdejustering.

Vanin og Dodd-Frank

Det var et press for å gjøre det finansielle systemet tryggere og mer rettferdig i kjølvannet av den globale finanskrisen i 2007. Dette gjenspeiles i vedtakelsen av Dodd-Frank Wall Street Reform and Consumer Protection Act i 2010, som også muliggjorde opprettelsen av Consumer Financial Protection Bureau (CFPB). CFPB håndhever forbrukerrisikobeskyttelsen delvis gjennom regulering av finansieringsalternativer som krever en vanilje-tilnærming.

I 2018 signerte president Donald Trump et lovforslag som lettet tilbake noen av begrensningene for alle nasjonens banker bortsett fra de som ble ansett for å være de største. Dette inkluderte å heve terskelen der de anses for viktig til å mislykkes fra 50 milliarder dollar til 250 milliarder dollar og la institusjonene gå bort fra alle stresstester. CFPB ble også fratatt noe av sin makt, særlig fullbyrdelsen av saker som involverer diskriminerende utlånspraksis.

Sammenlign Navn på leverandør av investeringskontoer Beskrivelse Annonsørens avsløring × Tilbudene som vises i denne tabellen er fra partnerskap som Investopedia mottar kompensasjon fra.

Relaterte vilkår

Utforske de mange funksjonene i eksotiske opsjoner Eksotiske opsjoner er opsjonskontrakter som skiller seg fra tradisjonelle opsjoner i deres betalingsstrukturer, utløpsdato og streikpriser. mer Definisjon av kontraktmarked Kontraktsmarked, eller utpekt kontraktsmarked, er en børs hvor varer og opsjonskontrakter omsettes. mer Dodd-Frank Wall Street reform og forbrukerbeskyttelseslov Dodd-Frank Wall Street reform og forbrukerbeskyttelseslov er en serie føderale forskrifter vedtatt i et forsøk på å forhindre en fremtidig finanskrise. mer Deregulering Deregulering er reduksjon eller eliminering av regjeringsmakt i en bestemt næring, vanligvis vedtatt for å skape mer konkurranse i bransjen. mer Vaniljefinisjon Definisjon Et vaniljealternativ gir innehaveren rett til å kjøpe eller selge en underliggende eiendel til en forhåndsbestemt pris innen en gitt tidsramme. mer Finanskrise En finanskrise er en situasjon hvor verdien av eiendeler synker raskt og ofte utløses av panikk eller et løp på bankene. mer Partnerkoblinger