Typer av faste livrenter

Personer som ikke deltar fullt ut i arbeidsstyrken, er i ferd med å trekke seg eller allerede har gått av, bruker ofte faste livrenter for å stabilisere inntekter fra investeringer. Faste livrenter er forsikringskontrakter som tilbyr annuitanten - den som eier livrenten - et fast inntektsbeløp som er betalt med jevne mellomrom til en spesifikk periode er avsluttet eller en hendelse (for eksempel livrenten) har oppstått. Å kjøpe en fast annuitet har fordeler og ulemper, og for en avgift kan mange alternativer legges til basisproduktet.

Viktige takeaways

• En rett livrente betaler til annuitantens død; den kan ikke overlates til en begunstiget, og selskapet som selger det beholder de pengene som måtte være igjen.
• Et felles liv med livstaker til sist overlevende gjør at eierens ektefelle kan være en mottaker og fortsette å få utbetalinger til hans eller hennes død, men det koster vesentlig mer enn en rett livrente.
• Et visst livrente betaler penger over en bestemt periode, hvoretter den slutter og det ikke utbetales flere betalinger; hvis annuitanten dør før termin avsluttes, beholder selskapet som selger livrenten de resterende pengene.

Hvordan fungerer faste livrenter?

Forsikringsselskaper eller finansinstitusjoner tilbyr faste livrenter mot en engangsbetaling (vanligvis de fleste av annuitantens kontanter og kontantekvivalenter), eller de kan betales med jevne mellomrom mens annuitanten fortsatt jobber. Pengene som er investert i livrenten er garantert å tjene en fast avkastningssats gjennom livstidens akkumuleringsfase (når penger settes inn i den).

I annuitiseringsfasen (når pengene blir utbetalt), vil den investerte saldoen minus utbetalinger fortsette å vokse med denne faste satsen. I noen tilfeller lever livrenter imidlertid ikke lenge nok til å kreve hele beløpet på livrenter. Når dette skjer, ender de vanligvis opp med å overføre resten av livrenteoppsparingen til selskapet som solgte det til dem. Hvorvidt annuitanten velger å prøve å unngå dette utfallet, avhenger av hva slags politikk som er kjøpt.

Når du vurderer å kjøpe en fast annuitet, er det viktig å huske at du ofte kan forhandle om prisen på disse produktene. Hvor mye penger en livrente vil betale ut varierer (noen ganger sterkt) blant de finansielle formidlere som selger dem, så det er best å shoppe rundt og unngå å ta raske beslutninger.

De to hovedtyper av faste livrenter er livrenter og betegner visse livrenter. Livrenter betaler et forhåndsbestemt beløp hver periode frem til den annuittants død, mens visse livrenter betaler et forhåndsbestemt beløp hver periode (vanligvis månedlig) inntil livrenteproduktet utløper, noe som meget godt kan være før livrenten.

Forhandle alltid om prisen før du kjøper en fast annuitet.

Ulike typer livrenter

Det er flere typer livrenter, og de avviker fra forsikringskomponentene de tilbyr. Det vil si at visse typer livrenter kan endre den fremtidige betalingsstrukturen i tilfelle noe negativt skjer med den annuitant, for eksempel sykdom eller tidlig død. Mer spesifikt, jo flere forsikringskomponenter det er, jo lenger kan betalingene vare over tid når annuitiseringsfasen begynner (vi ser på hvordan dette fungerer nedenfor), og jo lenger betalingene skal vare, desto mindre blir de. Mengden av de månedlige utbetalingene avhenger også av levealderen til den annuitant; jo lavere forventet levealder, desto høyere er betalingen, fordi mer av livrenteinvesteringen må utbetales over en kortere periode.

I tillegg er prisene på livrenter sammensatt av både pengene som er investert i livrenten og premien som er betalt for disse forsikringskomponentene. Derfor, jo mer forsikringskomponenter du har, jo dyrere blir livrenten din. Hver type livrente har sine egne fordeler og ulemper, avhengig av typen livrente. La oss se nærmere på de forskjellige typer livrenter.

Rett livrenter

Dette er den enkleste formen for livrenter - forsikringskomponenten er basert på ingenting annet enn å gi inntekter til døden. Når annuitiseringsfasen begynner, betaler denne livrenten et fast beløp per periode til annuitanten dør. Fordi det ikke er noen annen type forsikringskomponent til denne typen livrente, er den rimeligere.

Også livrenter gir ingen form for utbetaling til gjenlevende mottakere etter annuitantens død. De som ønsker å overlate et gods til sine overlevende, vil bli anbefalt å beholde andre investeringer hvis de er tilbøyelige til å kjøpe en rett livstid.

Substandard helse livrenter

Dette er livrenter som kan kjøpes av noen med et alvorlig helseproblem. De blir priset i henhold til sjansene for at den annuitant dør på kort sikt. Jo lavere forventet levealder, desto dyrere blir livrenten, fordi det er mindre sjanse for at forsikringsselskapet kan gi avkastning på pengene den annuitant investerer.

Av denne grunn mottar også annuitanten av en substandard helse annuitet en lavere prosentandel av hans eller hennes opprinnelige investering i livrenten. Men fordi forventet levealder er lavere, øker utbetalingene per periode betydelig sammenlignet med utbetalingene til en annuitant som forventes å leve i mange år. Andre forsikringskomponenter tilbys vanligvis ikke med disse kjøretøyene.

Livrenter med garantert løpetid

Livrenter med en garantert periode tilbyr mer av en forsikringskomponent enn rett livrenter ved å la annuitanten utpeke en begunstiget. Hvis annuitanten dør før en periode (løpetiden) er gått, vil mottakeren motta det beløpet som ikke er utbetalt. I tilfelle død tidligere enn forventet, mister ikke annuitanter sparepengene sine til et forsikringsselskap. Selvfølgelig kommer denne fordelen mot en ekstra kostnad.

En annen ting å huske: Mottakere mottar en engangsbetaling fra forsikringsselskapet. Det sannsynlige resultatet av en slik utbetaling er en økning i årlig inntekt for mottakerne og en økning i inntektsskatter i året de mottar utbetalingen. Disse skattemessige konsekvensene kan føre til at den annuitant overlater mindre til hans eller hennes utpekte mottakere enn beregnet.

Felles liv med siste overlevende livrente

Denne type livrente fortsetter utbetalingene til en annuitant og hans eller hennes ektefelle til begge er død. Betalingen blir gitt videre til en gjenværende ektefelle uansett hva (det vil si at de ikke er avhengige av om livrenten dør før en viss periode). Disse livrenter gir også den annuitant muligheten til å utpeke ytterligere stønadsmottakere til å motta utbetalinger i tilfelle ektefellens død tidligere enn forventet. Annuitants kan opplyse at mottakere skal motta lavere utbetalinger.

Fordelen med et felles liv med siste overlevende livrente (også referert til som felles og etterlatte livrente) er at den annuitants ektefelle har sikkerhet for fortsatt inntekt etter at annuitantens bortgang. Fordi utbetalingene er periodiske i stedet for et engangsbeløp, vil ektefellen imidlertid ikke sitte på unødvendige skattebelastninger. Ulempen her er kostnader. Ettersom disse inneholder mer av en ekstra forsikringskomponent, er kostnadene for annuitants betydelig høyere.

Ulike typer termin Visse livrenter

Disse livrenter er et veldig annet produkt enn livrenter. Visse livrenter betaler et gitt beløp per periode fram til en spesifikk dato, uansett hva som skjer med livrenten i løpet av løpet. Hvis annuitanten dør før den angitte datoen, beholder forsikringsselskapet resten av livrenteverdien.

Disse inneholder ingen ekstra forsikringskomponenter; det vil si at i motsetning til livrenter som er diskutert ovenfor, utgjør ikke visse livrenter for den annuitants tilstand, levealder eller stønadsmottaker. Videre, i tilfelle sviktende helse og økte medisinske utgifter, vil inntekten til en periode med en viss livrente ikke øke for å imøtekomme den annuitants økte kostnader. Fordi disse livrentene tilbyr færre forsikringsalternativer og derfor ikke utgjør noen risiko for forsikringsselskapet eller leverandøren av finansielle tjenester, er de vesentlig rimeligere enn livrenter.

Ulempen med disse inntektsbilene er at når termin er slutt, er inntektene fra livrenten fullført. Visse livrenter selges ofte til personer som ønsker stabil inntekt for pensjonen, men ikke er interessert i å kjøpe noen form for forsikring eller ikke har råd.

Kvalifiserte og ukvalifiserte livrenter

For alle faste livrenter utsettes veksten av de investerte pengene skatt. Livrentene i seg selv kan kjøpes enten med forhåndsinntekt eller penger som allerede er beskattet. Type inntekt (forhåndsavgift eller etter skatt) som en livrente kjøpes med, avgjør om den kvalifiserer for utsatt skatt.

Disse livrenter som er kjøpt med forhåndsinntekt, kvalifiserer for utsatt skatt fordi pengene som er investert i dem aldri har blitt skattlagt. Kvalifiserte livrenter kjøpes ved pensjon med midler som er investert i en kvalifisert pensjonsplan, for eksempel en 401 (k), og har vokst skattefritt. Kvalifiserte livrenter kan også kjøpes med jevne mellomrom over yrkesaktive levetid med penger som ennå ikke er beskattet.

Livrenter som er kjøpt med penger som allerede er skattlagt ved inntektskilden, kvalifiserer ikke for utsatt skatt. Disse blir vanligvis kjøpt ved pensjon eller i annuitants arbeidsliv.

Fordelen med en kvalifisert livrente er skattefri vekst på investerte penger, og skatt blir utsatt til pengene er utbetalt. Fordelen med en ikke-kvalifisert livrente er skatteutsatt vekst på inntektene som er gjort fra beskattede penger som er investert i livrenten.

Når det gjelder enten kvalifiserte eller ukvalifiserte livrenter, når livrenten dør, vil mottakeren skylde veldig høye skatter på investeringsinntekten. Mottakere nyter ikke skattefri status på livrenter de arver. Når annuitanter planlegger eiendommer, er det viktig å konsultere en spesialist eller gjøre nøye undersøkelser for å sikre at deres kjære ikke blir satt igjen med en enorm skattebyrde.

Bunnlinjen

Faste livrenter er et kraftig kjøretøy for å spare til pensjon og garantere regelmessige inntektsstrømmer i løpet av det. De brukes ofte til skatteutsettelse og sparing. På samme tid kan livrenter være veldig vanskelige å administrere for maksimal avkastning, ettersom kostnadene for forsikringsfunksjoner kan spise i avkastningen på den første investeringen.

Livrente-kontrakter er kompliserte, og de som ikke forstår dem, kan ende opp med å betale mye penger for et instrument som ikke tjener det tiltenkte formålet. For å høste fordelene av reduserte skatter, stabilisert avkastning og den uvurderlige tryggheten som faste livrenter kan tilby, må investorer grundig undersøke og vurdere disse instrumentene mot andre pensjonsinntektskilder, for eksempel pensjonsutbetaling, 401 (k), og individuelle pensjonskontoer (IRAs).