Hvilken informasjon har arbeidsgiveren min å gi meg angående min 401 (k) plan?

Enhver arbeidsgiver som tilbyr en 401 (k) -plan, må gratis oppgi hver plandeltaker en kopi av den sammendragsplanbeskrivelsen, en kopi av den oppsummerende årsrapporten og en årsoppgave om deltakerens konto. I tillegg har hver deltaker lovlig rett til å skriftlig be om en rekke andre opplysninger om 401 (k) -planen, dens sponsorer og ledelsen.

Mens det ikke er behov for et prospekt, utsteder mange 401 (k) planleverandører et prospekt for hvert fond som tilbys i planen. Det er et lovlig krav å gi et prospekt på arbeidsgivers egne aksjer hvis det tilbys i planen.

Sammendragsplanbeskrivelse

Sammendragsplanbeskrivelsen, eller SPD, er definert av det amerikanske arbeidsdepartementet som et dokument som inneholder "de viktigste fakta de trenger å vite om pensjons- og helsegevinstplanene, inkludert planregler, økonomisk informasjon og dokumenter om operasjonen og styring av planen. "

SPD-kravet er nødvendig for enhver pensjonsplan som dekkes av lov om arbeidstakerens pensjonssikkerhet (ERISA). På innsiden må planleverandøren oppgi krav om ansattes kvalifikasjoner, hvordan fordeler beregnes, opptjeningsplaner og detaljer om hvordan du kan inngi krav på fordeler. Hvis en 401 (k) -plan endres, er arbeidsgiveren pålagt å gi alle deltakere et sammendrag av materielle modifikasjoner som viser endringene og hvordan de påvirker planen.

Sammendrag Årsrapport

Sammendrag av årsrapporter er arkivert til Department of Labor og inkluderer økonomisk informasjon om 401 (k) planens eiendeler. Disse rapportene kalles ofte "5500 rapporter" på grunn av det faktum at de er arkivert på regjeringsskjema 5500.

Annen informasjon

Hver ansatt har den juridiske retten til, på skriftlig forespørsel til 401 (k) planadministrator, følgende rapporter eller arbeidsgiverinformasjon:

- Nok en kopi av den sammendragsplanbeskrivelsen, den sammendragte årsrapporten eller en fullstendig kopi av årsrapporten i sin helhet.

- Kopier av alle dokumenter arkivert av 401 (k) -planen til Department of Labor, inkludert forsikringskontrakter, tariffavtaler og planbeskrivelser.

- En komplett liste over arbeidsgiver- og arbeidstakerorganisasjoner som sponser 401 (k) -planen, inkludert adresser. Planadministratoren har rett til å kreve et rimelig beløp for kopiene av denne informasjonen.

- Hvis arbeidsgiver velger å automatisk registrere sine ansatte i en 401 (k) -plan, er arbeidsgiveren videre pålagt å gi en beskrivelse av den automatiske påmeldingsprosessen og deltakerens rettigheter.

Anvendelse for mangel på informasjon

Hvis en deltaker på 401 (k) ikke er i stand til å skaffe noe av den nødvendige informasjonen fra planadministratoren, kan kopier også skaffes gjennom skriftlig forespørsel til Department of Labor's Employee Benefits Security Administration (EBSA). Deltakerne belastes en "nominell kopieringsavgift" for tjenesten.