Hva er en livrente?

En livrente er en kontrakt mellom deg og et forsikringsselskap der du foretar en engangsbetaling eller en rekke betalinger og til gjengjeld oppnår regelmessige utbetalinger som begynner enten umiddelbart eller på et tidspunkt i fremtiden.

Målet med livrente er å gi en jevn strøm av inntekt under pensjon. Midler som påløper på skatteutsatt basis, og som 401 (k) bidrag, kan bare trekkes tilbake uten straff etter fylte 59, 5.

Mange aspekter ved en livrente kan tilpasses de spesifikke behovene til mottakeren. I tillegg til å velge mellom et engangsbeløp eller en serie betalinger til forsikringsselskapet, kan du velge når du vil annuitisere bidragene dine - det vil si begynne å motta betalinger. En livrente som begynner å utbetale umiddelbart blir referert til som en umiddelbar livrente, mens en som starter på et forhåndsinnstilt tidspunkt i fremtiden kalles en utsatt annuitet.

Varigheten av utbetalingene kan også variere. Du kan velge å motta betalinger for en bestemt periode - for eksempel 25 år - eller skaffe dem til din død. Å sikre livstid på betalinger senker selvfølgelig beløpet for hver sjekk, men det hjelper deg til å sikre at du ikke overlever eiendelene dine.

Livrenter kommer i tre hovedvarianter - faste, variable og indekserte - som har hvert sitt nivå av risiko og utbetalingspotensial. Faste livrenter betaler ut et garantert beløp basert på saldoen på kontoen din. Ulempen med denne forutsigbarheten er en beskjeden årlig avkastning, generelt litt høyere enn en CD.

Du har mulighet til høyere avkastning, ledsaget av større risiko, med en variabel livrente. I dette tilfellet velger du fra en meny med aksjefond som omfatter din personlige "underkonto." Her er utbetalingene dine i pensjon basert på ytelsen til investeringer i underkontoen din.

Indekserte livrenter er et sted i mellom når det gjelder risiko og potensiell belønning. Du mottar en garantert minimumsutbetaling, selv om en del av utbetalingene dine er knyttet til resultatene til en markedsindeks, for eksempel S&P 500.

Til tross for potensialet for større inntjening, blir ofte og indekserte livrenter noen ganger kritisert for gebyrene og deres relative kompleksitet. For eksempel opplever mange annuitanter at de må betale bratte kapitulasjonsgebyrer hvis de prøver å ta ut pengene sine i løpet av de første årene av kontrakten.

En viktig funksjon å ta hensyn til ved eventuell livrente er dens skattemessige behandling. Mens saldoen vokser skattefritt, er utbetalinger skattepliktig. Omvendt beskattes aksjefond som du har i over et år til den langsiktige kursgevinsten. I tillegg, i motsetning til 401 (k) kontoer, reduserer ikke bidrag til livrenter din skattepliktige inntekt. Av denne grunn anbefaler noen finanseksperter livrenter bare etter å ha maksimert bidragene dine til forhåndsbetalte pensjonskontoer.