401 (k) Planer for eier av småbedrifter

401 (k) -planen har blitt veldig populær blant eiere av små bedrifter som et resultat av endringer gjort av lov om økonomisk vekst og skattelette forsoning fra 2001 (EGTRRA). Disse endringene har gjort 401 (k) -planen, sammenlignet med de fleste andre pensjonsplaner, mer fordelaktig og fleksibel for eieren av små bedrifter. For formålene med denne artikkelen vil vi referere til denne spesielle 401 (k) planen som "liten bedriftseier 401 (k)", eller SBO 401 (k).

SBO 401 (k) -planen er for virksomheter hvis eneste kvalifiserte deltakere i planen er dens eiere.

A 401 (k) med noe annet navn

Navnet tilordnet SBO 401 (k) varierer mellom finansinstitusjoner. En uavhengig 401 (k) er en av de mest generiske. Andre eksempler inkluderer

• Den enkelte (k)
• Solo 401 (k)
• Uni-K Plan
• En deltaker K
• Selvstendig næringsdrivende 401 (k)

Hvis du ikke er sikker på hvilket navn den finansielle tjenesteleverandøren din bruker, kan du spørre om “401 (k) -planen for eieren av småbedrifter.” Skattemyndighetene gir denne praktiske forgrunnen til slike planer.

Er virksomheten din kvalifisert?

En vanlig misforståelse rundt SBO 401 (k) er at den kun kan adopteres av enkeltpersonforetak. SBO 401 (k) -planen kan faktisk bli vedtatt av enhver liten bedrift, inkludert selskaper, aksjeselskaper (LLC) og partnerskap. Den eneste begrensningen er at de støtteberettigede plandeltakerne er bedriftseiere eller deres ektefeller, som også er ansatt i virksomheten.

Personer som er ansatte i ett selskap (hvor de ikke har noe eierforhold) og deltar i 401 (k), kan også etablere en SBO 401 (k) for en liten virksomhet de driver på siden, og finansiere den med inntjening fra den satsingen. Imidlertid kan deres samlede lønnsutsettelsesbidrag til begge planer ikke samlet overstige IRS-etablerte årlige bidragsmaksimum (se nedenfor). Hvis deres eget selskap drives som et selskap, kan bidrag til planen bare baseres på W-2-lønningene de mottar fra den.

Enklere dokumentasjonskrav

For eiere av små bedrifter som oppfyller visse krav, har de fleste finansinstitusjoner som tilbyr pensjonsplanprodukter utviklet avkortede versjoner av den vanlige 401 (k) planen som skal brukes av bedriftseiere som vil ta i bruk SBO 401 (k). Resultatet er den mindre komplekse dokumentasjonen som ble brukt for å etablere planen. For eksempel kan et 20-siders dokument for den vanlige 401 (k) -planen reduseres til et tresiders dokument for SBO 401 (k). Forsikre deg om at du mottar riktig dokumentasjon fra leverandøren av finansielle tjenester.

Velg dine krav til kvalifisering

SBO 401 (k) -planen kan bare vedtas av virksomheter der de eneste ansatte som er berettiget til å delta i planen er bedriftseiere. For valgbarhets skyld er ektefellen din ansett som eier av virksomheten din, så hvis ektefellen din er ansatt i virksomheten din, er du fortsatt kvalifisert til å ta i bruk SBO 401 (k).

Hvis bedriften din har ikke-eieransatte som er kvalifisert til å delta i planen, kan det hende at virksomheten din ikke vedtar SBO 401 (k) -planen. Derfor, hvis du har ansatte som ikke eier, må de ikke oppfylle kravene til valgbarhet du velger for planen, som må forbli innenfor følgende begrensninger.

Alder

Du kan ekskludere ansatte under 21 år.

Utenlandske fremmede

Du kan ekskludere utenlandske romvesener som ikke mottar noen amerikanske inntekter og / eller de som mottar fordeler i henhold til en tariffavtale.

År med tjeneste

• For 401 (k) Bidrag til valg av valg av utsatt ansatte : Du kan kreve at en ansatt utfører ett års tjeneste før han blir kvalifisert for å gi valgfrie utsettelsesbidrag.
• For overskuddsdelingsbidrag: Du kan kreve at en ansatt utfører opptil to års tjeneste for å være kvalifisert til å motta bidrag som kan dele overskudd. Imidlertid vil de fleste SBO 401 (k) planer begrense dette kravet til ett år.
• For planformål: En ansatt anses å ha utført ett års tjeneste hvis han eller hun jobber minst 1000 timer i løpet av året. Selv om du vanligvis kan velge å kreve færre enn 1000 timer i henhold til en vanlig kvalifisert plan, inkluderer de fleste SBO 401 (k) planer en hardkodet grense på 1000 timer.

De gale kravene

Å stille feil kvalifikasjonskrav kan føre til at du blir ekskludert fra planen eller at ikke-eieransatte er kvalifiserte til å delta i planen. For eksempel, hvis du velger å ha et alderskrav på 21 selv om du bare er 20, vil du ekskludere deg selv fra å delta i planen.

Eller si at du velger null års tjeneste som et krav for å delta i planen, men du har fem sesongansatte som jobber færre enn 1000 timer hvert år og er over 21 år. Disse ansatte vil være kvalifisert til å delta i planen fordi de møtes alder og service krav. Følgelig ville deres kvalifisering diskvalifisere virksomheten din fra å være egnet til å vedta SBO 401 (k) -planen. I stedet kan du vedta den vanlige 401 (k) planen.

Noen SBO 401 (k) produkter krever per definisjon ytterligere unntak. Før du bestemmer deg for å etablere en SBO 401 (k) -plan, må du huske å ta kontakt med leverandøren av finansielle tjenester om dens bestemmelser.

SBO 401 (k) Plankomponenter

SBO 401 (k) -planen har to komponenter: bidrag til valg av utsetting av ansatte og bidrag til overskuddsdeling.

• Valgfrie bidrag: Du kan kreve at en ansatt utfører ett års tjeneste før han er kvalifisert til å gi bidrag til valgfri utsetting. Du kan gi et lønnsutsettelsesbidrag på opptil 100% av kompensasjonen / inntekten, men ikke mer enn den årlige grensen for året, som er $ 19.000 eller $ 26.000 for 50 år eller over i 2019 (begge tallene er $ 500 høyere enn i 2018 ).
• Overskuddsdelingsbidrag: Du kan kreve at en ansatt utfører opptil to års tjeneste for å være kvalifisert til å motta bidrag som kan dele overskudd. De fleste SBO 401 (k) planer begrenser imidlertid dette kravet til ett år. Virksomheten kan bidra med opptil 25% av kompensasjonen din (20% i tilfelle av en eneeier eller en skattyter for Plan C), men ikke mer enn 56 000 dollar for 2019 (opp fra 55 000 dollar i 2018).
• Bidragsgrenser: De samlede bidragene til lønnsutsettelse og gevinstdeling må ikke overstige 56 000 dollar for 2019 (opp fra 55 000 dollar i 2018). Imidlertid, hvis du fyller 50 år før utgangen av året, kan du bidra med ytterligere 6 000 dollar for innhentingsbidrag i 2019 (det samme beløpet var tillatt for 2018).

SBO-bidrag vs. andre planer

Sammenlignet med andre populære pensjonsplaner, har SBO 401 (k) -planen høye bidragsgrenser (som beskrevet ovenfor), som er den viktigste komponenten som tiltrekker seg eiere av små bedrifter. For andre pensjonsordninger kan bidragene dessuten begrenses til bare arbeidsgiveravgift, eller der lønnsutsettelse er tillatt, er grensen mindre enn for SBO 401 (k) -planen.

Følgende er et sammendrag av bidragssammenligninger for de populære arbeidsgiverplanene som brukes av små bedrifter.

La oss bruke et eksempel for å illustrere. Anta at Jill, en eneeier som er under 50 år, har et netto overskudd på $ 70.000. Jill ønsker å vedta en pensjonsplan for virksomheten sin, og hun foretrekker å vedta en plan som tillater den høyeste innskuddsgrensen. Tabellen nedenfor skisserer det omtrentlige maksimale Jill vil kunne bidra med hver plan for 2018 (merk at bidragsgrensene for 2019 er høyere).

Beregningen

Som nevnt tidligere, kan du gi ansatt valgfri utsettelsesbidrag på opptil 100% av kompensasjonen, men ikke mer enn den valgfrie utsettelsesgrensen for året ($ 18 500 for 2018). Overskuddsdelingsbidrag er begrenset til 25% av kompensasjonen din (eller 20% av den endrede netto gevinsten hvis bedriften din er et enkeltpersonforetak eller partnerskap). Det totale bidraget fra SBO 401 (k) er den ansattes selektiv-utsettelsesbidrag pluss gevinstdelingsbidraget på opptil 56 000 dollar for 2019.

Hvis virksomheten din er et selskap, er gevinstdelingsbidraget basert på W-2-lønn du mottar. Hvis du for eksempel mottar 70.000 dollar i W-2-lønn, kan bidraget til overskuddsdelingen være opptil $ 17.500 ($ 70.000 x 25%). Når du legger til ditt lønnsutsettelsesbidrag på $ 18 500 (per 2018), ville dette være $ 36 000.

Hvis bedriften din er et enkeltpersonforetak (som Jills virksomhet) eller partnerskap, blir beregningen litt mer involvert. I dette tilfellet er overskuddsdelingsbidraget ditt basert på det modifiserte nettoresultatet og er begrenset til 20%. For eksempel, i eksemplet med Jill ovenfor, var netto gevinsten hennes 70 000 dollar. Etter å ha foretatt de nødvendige justeringene, bestemte Jill at hennes modifiserte nettoresultat var $ 65.045.65. Det maksimale arbeidsgiveravgiften vil derfor være $ 13 0010, 93 ($ 65, 045, 65 x 20%). Jills maksimale bidrag er $ 31.510.93, som er den totale summen av både hennes $ 18.500 maksimale lønnsutsettelsesbidrag og $ 13.010.93 maksimale overskuddsdelingsbidrag. Skattemyndighetene gir en trinn-for-trinn-formel for å bestemme den endrede netto gevinsten din i IRS-publikasjon 560.

Andre fordeler med SBO 401 (k)

Det er en rekke andre fordeler som følger med SBO 401 (k).

lån

Som med andre kvalifiserte planer, kan du låne fra SBO 401 (k) opp til enten 50% av planbalansen eller $ 50 000, avhengig av hva som er mindre. Sjekk plandokumentet for å finne ut om andre begrensninger gjelder.

5500 arkivering kan ikke være nødvendig

Fordi planen bare dekker bedriftseieren, kan det hende du ikke blir bedt om å sende inn skjema-retur 5500-serien med mindre saldoen overstiger $ 250.000.

Ingen diskrimineringstesting

Generelt må visse tester uten diskriminering utføres for 401 (k) planer. Disse testene sikrer at bedriftseiere og høyere betalte ansatte ikke mottar et rimelig høyt bidragsbeløp sammenlignet med lavere betalte ansatte. Disse testene kan være veldig komplekse og kan kreve tjenester fra en erfaren planadministrator, noe som kan være kostbart. Fordi SBO 401 (k) -planen bare dekker bedriftseieren, er det ingen som du kan diskriminere, så disse testene er ikke påkrevd.

Trekk fra bidrag

I likhet med andre arbeidsgiverplaner, lar SBO 401 (k) deg trekke planbidrag på opptil 25% av den kvalifiserte kompensasjonen. For planformål er kompensasjonen begrenset til 280 000 dollar for 2019 (opp fra 275 000 dollar i 2018). Inntekter på mer enn det beløpet ses bort fra planformål.

Når SBO 401 (k) ikke passer

SBO er ikke egnet under følgende omstendigheter:

• Du har andre ansatte enn bedriftseiere som er kvalifisert til å delta i planen.
• Kompensasjonen din er tilstrekkelig til at du kan bidra med $ 56 000 grensen som bidrag til overskuddsdeling.
• Virksomheten din er integrert, og du tjener tilstrekkelig W-2-lønn for å tillate det maksimale bidraget på $ 56 000.

Fordelen med en SBO 401 (k) er å kunne gi et maksimalt bidrag. Siden dollargrensen er 56 000 dollar for 2019, er det ikke nødvendig å ta i bruk en SBO 401 (k) hvis du mottar W-2-lønn fra virksomheten din som gjør at maksimalt bidragsbeløp på $ 56 000 kan oppnås med rene gevinstdelingsbidrag. Hvis du er minst 50 år gammel, ville selvsagt å bruke SBO 401 (k) gi deg et ekstra innsamlingsbidrag på $ 6000.

Frist for å etablere en SBO 401 (k)

SBO 401 (k) -planen må etableres innen den siste dagen i skatteåret for din virksomhet. Hvis du driver virksomheten din i et kalenderår, er fristen 31. desember. Imidlertid, hvis virksomheten din er innlemmet, kan det være lurt å etablere planen raskere for å kunne gi lønnsutsettelsesbidrag, da de må være basert på nåværende eller fremtidig lønn, ikke lønn utbetalt før planen er etablert.

Fristen for 31. desember kan imidlertid endre seg før lenge. Family Savings Act - HR 6757, som ville gi arbeidsgivere mulighet til å vedta en solo 401 (k) plan frem til innleveringsdatoen for virksomhetsskatten, passerte huset i september 2018 og avventer en avstemning i senatet.

Bidragsfrister

Overskuddsdelingsbidrag må skje innen fristen for innlevering av skatter, inkludert utvidelser. Beløp som representerer lønnsutskuddsbidrag må innbetales innen den syvende virkedag i måneden etter måneden som utsettelsen gjelder hvis virksomheten din er innlemmet.

For eksempel må beløp utsatt fra lønnen din i september settes inn på 401 (k) -kontoen din innen den syvende virkedagen i oktober. Fordi lønnsutskuddsbidrag ikke kan være basert på kompensasjon opptjent før du stiller til valg, må du stille valg før den første lønnsperioden du vil begynne å gi lønnsutsettelsesbidrag.

For ikke-virksomheter, kan dine selektive utsettelsesbidrag settes inn innen skatteregistreringsfristen, inkludert utvidelser. Valg-utsettelsesvalget, inkludert beløpet du planlegger å utsette, må imidlertid gjøres innen den siste dagen i skatteåret.

Andre hensyn

Hvis du eier mer enn én virksomhet, må du ta kontakt med din skatteprofesjonell for å finne ut om du er kvalifisert til å ta i bruk SBO 401 (k). Eierskap i en annen virksomhet som dekker andre ansatte enn bedriftseieren, kan føre til at du ikke er kvalifisert for denne typen plan.