5 feil som kan ødelegge livet ditt (forsikring)

Det er mange gode grunner til å vurdere å kjøpe en livsforsikring, for eksempel et nylig ekteskap, en ny baby eller å ta på seg en stor gjeld (som et hus) kjære ville ha problemer med å betale seg hvis noe skjedde med deg. Eller kanskje har du vært vitne til førstehåndsvirkningen en død har på overlevende familiemedlemmers økonomi. Hvis du er i markedet for livsforsikring eller nylig har kjøpt en forsikring, må du sørge for at du ikke setter familiens økonomi i fare ved å gjøre disse feilene.

Feil nr. 1 - Venter på å kjøpe forsikring

Uansett årsak er det viktig å ta grep så snart du føler at det kreves en policy. Livsforsikringssatsene øker generelt etter hvert som folk blir eldre eller deres helse blir dårligere. Og i noen tilfeller kan sykdommer eller helseproblemer gjøre deg utilgjengelig for dekning. Jo lenger du legger fra deg kjøpsbeslutningen, desto mer vil forsikringen koste, hvis du i det hele tatt kan kjøpe den.

Feil nr. 2 - Kjøp den billigste policyen

Selv om det er viktig å handle etter en policy som er priset i tråd med resten av markedet, bør det ikke være den eneste vurderingen i beslutningsprosessen. Livsforsikringer kan være litt kompliserte, så det er lurt å lære om funksjonene og fordelene deres. Mange tror feilaktig at pris er den eneste forskjellen for livsforsikring. Imidlertid er det viktige policybestemmelser du bør undersøke før du går til laveste pris.

De fleste terminspolicyer er konvertible, noe som betyr at de kan byttes mot permanent livsforsikring på et senere tidspunkt, uavhengig av din fremtidige helse. Noen retningslinjer tilbyr også mer generøse konverteringsprivilegier enn andre. Få en forståelse av hvor lenge konverteringsalternativet er tilgjengelig; de mest generøse konverteringsprivilegiene er tilgjengelige så lenge du betaler terminpolicyer eller til en bestemt alder, for eksempel 70. Finn også ut om det er noen begrensninger i typen politikk som er tilgjengelig for kjøp under konverteringsprivilegiet. Noen policyer tilbyr bare en type permanent policy ved konvertering, mens andre tilbyr flere.

Feil nr. 3 - Mangler eller foretar forsinket betaling

Hvis du vurderer å kjøpe en universell livspolicy med sekundære garantier - garantert lavpremiegaranti for døden for livet eller for en bestemt periode - kan en forsinket betaling påvirke fordelene ved forsikringen.

Universal life er en spesiell type permanent forsikring som har blitt markedsført som å ha garantert langsiktig garanti til lavest mulig pris - det er veldig forskjellig fra terminsforsikring. Mens mange av disse typene forsikringer har kontant overgivelsesverdi, fokuserer universell levetid med sekundære garantier på å maksimere forsikringsbeløpet som er tilgjengelig per dollar premie.

Noen av disse retningslinjene kan være følsomme for tidspunktet for premieutbetalinger. Hvis du for eksempel savner en månedlig betaling - eller sender mer enn en måned før sjekken - kan det hende at garantien ikke lenger er garantert. En policy som er kjøpt med garantert dekning til 100 år, gir kanskje bare beskyttelse til 92 år hvis en betaling er forsinket eller savnet. Husk å ta kontakt med selskapet ditt hvis du tror du kommer til å betale for sent. mange vil tillate 30 til 60 dager uten å endre policyens garanti.

Feil 4 - Glem forsikring er en investering

Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) vurderer en variabel livsforsikring som en investering, så det er viktig for deg å behandle den som en også.

En variabel livsforsikring er en permanent type forsikring som gir livsforsikringssikring kontantverdi. En del av premien går til livsforsikring, og en del går inn på en kontantverdikonto som investeres i forskjellige investeringer som ligner på aksjefond du velger. I likhet med aksjefond svinger verdien av disse regnskapene og er basert på resultatene til de underliggende investeringene. Folk ser ofte på disse politiske verdiene i fremtiden som en kilde til midler som supplement til pensjonsinntekten.

Du må finansiere en variabel livspolitikk tilstrekkelig til å maksimere veksten i kontantverdien. Dette betyr å fortsette å betale tilstrekkelige premier, spesielt i tider med dårlig investeringsavkastning. Å betale mindre enn opprinnelig planlagt kan ha stor innvirkning på kontantverdien som er tilgjengelig for deg i fremtiden. Det er også viktig å overvåke resultatene til policyen din og regelmessig balansere kontoene dine til ønsket tildeling, akkurat som du ville gjort med en hvilken som helst investeringskonto. Dette vil bidra til at du ikke tar større risiko enn du hadde planlagt da du opprettet kontoen.

Feil nr. 5 - Lån fra policyen din

Kontantverdien til en permanent forsikring kan vanligvis brukes av hvilken som helst grunn du finner passende, inkludert skattefrie uttak og lån, hvis det gjøres riktig. Dette er en stor fordel, men det må styres nøye. Hvis du tar for mye penger ut av policyen din og forsikringene bortfaller, eller går tom for penger, vil alle gevinstene du har tatt ut bli skattepliktige.

Hvis du har tatt ut for mye penger og politikken din er i ferd med å bortfalle, kan det hende du kan opprettholde policyen ved å foreta ytterligere premieutbetalinger, forutsatt at du har råd. Når du åpner kontantverdien til din livsforsikringspolicy, må du huske å overvåke den nøye og konsultere skatterådgiveren din for å unngå uønsket skatteplikt.

Bunnlinjen

Avgjørelsen om å kjøpe livsforsikring er en viktig. Forsikre deg om at du gjør leksene dine, les retningslinjene dine og forstår alle bestemmelsene. Selv om du mister eller aldri kjøper livsforsikring kanskje ikke ødelegger livet ditt, vil det absolutt skade menneskene du kjøper det for å beskytte.