Fordelene med en enkel IRA

Selv om mange arbeidsgivere lar arbeidstakere spare for pensjon ved å bruke kvalifiserte pensjonsplaner, for eksempel en 401 (k), 403 (b) eller 457, har disse planene regler som kan være tungvint for både arbeidsgivere og arbeidstakere.

Noen små bedrifter velger i stedet SIMPLE (Savings Incentive Match for ansatte hos små arbeidsgivere) IRAs. Disse planene har færre regler, er mye mindre kompliserte å administrere og gir viktige fordeler.

Viktige takeaways

• ENKEL IRA-er krever ikke ikke-diskriminering og topptesting, vestingsplaner og skatterapportering på plannivå.
• Samsvarende arbeidsgiveravgift tilhører arbeidstakeren umiddelbart og kan gå med dem hver gang de drar, uavhengig av funksjonstid.
• Skattekreditt kan være tilgjengelig for både ansatte og arbeidsgivere.

Forstå fordelene med enkle IRA-er

Slik har ansatte og arbeidsgivere fordel.

Utsatt skatt

Som med andre typer IRA-er og pensjonsplaner som er sponset av arbeidsgivere, lar ENKELE IRA-er de ansatte utsette en del av lønnen til disse planene. Pengene vokser skatteutsatt til utdelinger blir tatt ved pensjon. Dette gjør at besparelser kan blandes raskere.

Lettere å løpe

Enkle IRA-er krever ikke det meste av byråkratiet som følger med kvalifiserte planer, for eksempel ikke-diskriminering og topptesting, vestingsplaner og skatterapportering på plannivå. ENKELE IRA-er er relativt enkle å sette opp og drive, og arbeidsgivere trenger ikke å ansette spesialutdannet personale.

Obligatorisk, øyeblikkelig vesting

Samsvarende arbeidsgiveravgift tilhører arbeidstakeren umiddelbart og kan gå med dem hver gang de drar, uavhengig av funksjonstid. (Arbeidsgiverkampkampbidrag i kvalifiserte pensjonsplaner, for eksempel 401 (k) s, kommer vanligvis med enten en klippe eller gradert opptjeningsplan som krever at ansatte skal bo hos selskapet i et spesifikt antall år før de eier alle matchende bidrag.) Hva mer er, arbeidsgivere som setter opp ENKEL IRA-er, er lovpålagt å matche ansattes bidrag. Dette er ikke nødvendig for kvalifiserte planer; arbeidsgivere kan velge å ikke gi noen kamp.

Rask fakta

Enkle IRA-er har færre regler og er mye mindre kompliserte å administrere enn noen andre typer pensjonsplaner.

Bidragsgrenser: Bedre enn IRA, verre enn 401 (k)

For 2019 kan ansatte utsette inntil 13 000 dollar av inntekten til en ENKEL IRA, med ytterligere 3000 dollar i innhentingsbidrag tillatt hvis de er 50 år eller eldre. Dette er mindre enn $ 19.000 bidrag / $ 6000 fangstgrense tillatt for en 401 (k) eller annen kvalifisert plan. Men det er mer enn $ 6000 bidrag / $ 1000 fangstgrense for en IRA. (Les mer fra skattemyndighetene her.)

Skattekreditt for arbeidsgivere

Bedrifter som sponser ENKEL IRA-er, kan motta en skattekreditt for 50% av nødvendige støtteberettigede oppstartkostnader, opp til maksimalt $ 500 per år for de første tre årene av planen.

Arbeidsgivere kvalifiserer til å kreve denne kreditten hvis de hadde 100 eller færre ansatte som mottok minst $ 5.000 i kompensasjon for foregående år og minst en plandeltaker som ikke var en høyt kompensert ansatt, og hvis de samme ansatte nylig ikke var dekket av lignende planer. (Se mer fra skattemyndighetene.)

Skattekreditt for ansattes bidrag

Ansatte hvis justert bruttoinntekt faller under en viss grense, kan være kvalifisert til å ta en ikke-refunderbar sparerskreditt for opptil $ 2000 av bidrag hvert år.

Flere investeringsvalg

ENKEL IRA-bidrag kan investeres i "individuelle aksjer, verdipapirfond og lignende typer investeringer, " ifølge IRS. Mange planer tilbyr vekst, vekst og inntekt, inntekt og spesialiserte fond som sektorfond eller måldato-fond.

Skatt

Mens bidrag til utsettelse av lønn til en enkel IRA ikke er gjenstand for forskuddstrekk på inntektsskatt, er de avgiftspliktig etter loven om føderale forsikringsavgifter (FICA), loven om arbeidsledighetsskatt (FUTA) og jernbaneavtalen (RRTA). Arbeidsgiver matching og ikke-valgfaglige bidrag er ikke underlagt FICA, FUTA eller RRTA skatter.

Bunnlinjen

Enkle IRA-er gir et praktisk alternativ for små arbeidsgivere som ikke vil ha de byråkratiske og fiduciære kompleksitetene som følger med en kvalifisert plan. Ansatte får fortsatt skatte- og sparefordeler, pluss øyeblikkelig opptjening av arbeidsgiveravgift. For mer, besøk IRS-nettstedet eller kontakt en finansiell rådgiver.