Finansiell analyse
Finansiell analyse er prosessen med å evaluere virksomheter, prosjekter, budsjetter og andre finansrelaterte enheter for å bestemme resultatene og egnetheten. Typisk brukes finansiell analyse for å analysere om et foretak er stabilt, løsemiddel, flytende eller lønnsomt nok til å garantere en monetær investering. Når en ser på et spesifikt selskap, foretar en finansanalytiker analyse ved å fokusere på resultatregnskapet, balansen og kontantstrømoppstillingen.
01:27Finansiell analyse
Å bryte ned økonomisk analyse
Finansiell analyse brukes til å evaluere økonomiske trender, sette finanspolitikk, bygge langsiktige planer for forretningsaktivitet og identifisere prosjekter eller selskaper for investering. Dette gjøres gjennom syntese av økonomiske tall og data.
En av de vanligste måtene å analysere økonomiske data på er å beregne forholdstall fra dataene for å sammenligne med andre selskaper eller mot selskapets egne historiske resultater. For eksempel er avkastning på eiendeler (ROA) et vanlig forhold som brukes til å bestemme hvor effektivt et selskap er til å bruke eiendelene sine og som et mål på lønnsomheten. Dette forholdet kunne beregnes for flere lignende selskaper og sammenlignes som del av en større analyse.
Corporate Finance and Investment Finance
Økonomisk analyse kan utføres i både bedriftsfinansiering og finansiering av investeringer. I bedriftsfinansiering blir analysen utført internt, ved bruk av forholdstall som netto nåverdi (NPV) og intern avkastning (IRR) for å finne prosjekter som er verdt å utføre. Et sentralt område i bedriftens økonomiske analyse innebærer å ekstrapolere et selskaps tidligere resultat, for eksempel brutto omsetning eller fortjenestemargin, til et estimat av selskapets fremtidige resultater. Dette lar virksomheten forutsi budsjetter og ta beslutninger basert på tidligere trender, som lagernivå.
I investeringsfinansiering gjennomfører en ekstern finansanalytiker en finansiell analyse for investeringsformål. Analytikere kan enten foreta en investering fra før og ned og ned. En ovenfra og ned-tilnærming ser først etter makroøkonomiske muligheter, for eksempel sektorer med høy ytelse, og deretter driller ned for å finne de beste selskapene i den sektoren. En bottom-up-tilnærming, derimot, ser på et spesifikt selskap og gjennomfører lignende forholdsanalyse til bedriftsøkonomisk analyse, og ser på tidligere resultater og forventet fremtidig ytelse som investeringsindikatorer.
Teknisk og grunnleggende analyse
Det er to typer økonomisk analyse: teknisk analyse og grunnleggende analyse. Teknisk analyse ser på kvantitative diagrammer, for eksempel glidende gjennomsnitt (MA), mens grunnleggende analyse bruker forholdstall, for eksempel et selskaps inntjening per aksje (EPS).
For eksempel ble det foretatt teknisk analyse av GBP / USD-valutakursen etter resultatene av Brexit-avstemningen i juni 2016. Ser man på valutakurset, ble det bestemt at kursen falt betydelig etter avstemningen 23. juni 2016, og deretter utvinnes det over en 48-timers periode med 375 basispunkter (bps).
Som et eksempel på grunnleggende analyse rapporterte Discover Financial Services resultatene for første kvartal 2016 19. juli 2016. Selskapet hadde en EPS på 1, 40 dollar, opp fra en EPS på 1, 33 dollar for samme kvartal i 2015, noe som var et godt tegn.
Sammenlign Navn på leverandør av investeringskontoer Beskrivelse Annonsørens avsløring × Tilbudene som vises i denne tabellen er fra partnerskap som Investopedia mottar kompensasjon fra.