Undervannslån definert
Et undervannslån er et boligkjøpslån med høyere hovedstol enn boligens frie markedsverdi. Denne situasjonen kan oppstå når eiendomsverdiene synker. I et undervannslån kan huseieren ikke ha noen egenkapital tilgjengelig for kreditt. Et boliglån kan potensielt forhindre at en låntaker refinansierer eller selger boligen med mindre de har penger til å betale tapet ut av lommen.
01:42Forklare undervannslån
Å bryte ned et undervannslån
Boliglån under vann var et vanlig problem blant huseiere rundt høyden av finanskrisen i 2008, som blant annet innebar en betydelig nedgang i boligprisene. Selv om markedet har kommet seg kraftig på grunn av støtte fra pengepolitikk og rentestabilisering, er boliglån fremdeles en faktor som eiendomseiere må følge nøye med når de skal investere i eiendommer.
Generelt anses et pantelån under vann når verdien av hjemmet er mindre enn den opprinnelige boliglånsstolen. Avhengig av nedgangen i boligens verdi siden kjøpet, kan det være at låntager heller ikke har egenkapital eller negativ egenkapital. Egenkapital på et hjem er assosiert med verdien av hjemmet kontra saldo som er betalt. En låntaker med et pantelån på $ 250 000 som ser at boligverdien reduseres til $ 225 000 anses å ha et undervannslån. Hvis låntakeren har betalt halvparten av hovedstolen på pantelånet, noe som resulterer i en hovedstol på $ 125 000, anses de fortsatt å ha en positiv egenkapital på $ 100 000 som kan brukes i et boliglån.
Finanskrisen i 2008
Finanskrisen i 2008 hadde mange effekter på den amerikanske økonomien. En slik effekt var en sprengende boligboble som betydelig tømte verdiene for eiendommer over hele markedet. En primær katalysator for boligdeflasjon var løse utlånsstandarder for låntakere som sørget for bredere godkjenning av boliglån. Denne løse utlån spesifikt til subprime-låntakere førte til et økt antall mislighold og tvangsinngrep som påvirket verdiene på eiendommer i det amerikanske markedet. Dette førte til en rekke uvanlige situasjoner som forårsaket tap for låntakere over hele markedet, hvis pantelånsverdier oversteg hjemmets virkelige markedsverdi.
Deretter hjalp implementeringen av pengepolitikken fra Federal Reserve den amerikanske økonomien til å komme seg og boligprisene gikk tilbake. Lavere renter etter krisen bidro også til å redusere pantebyråer og øke etterspørselen etter eiendommer.
Vurdering av hjemmeverdi
Gitt nye markedstiltak fra Dodd-Frank-lovgivningen som hjelper til med å forbedre standarder for boliglån, er det ikke sannsynlig at boligkjøpere igjen vil se de betydelige fallene i eiendomskursen som skjedde i 2008. Finanskrisen i 2008 førte imidlertid til en ny følelse av marked realisering og forsiktighet på tvers av eiendomsinvesteringer. Ettersom slike långivere nå er mer forsiktige med pantelånene de godkjenner, og huseiere er generelt mer forsiktige med pantegjelden de tar på seg. Selv med et nytt syn på markedet, må huseiere fortsatt følge nøye med på verdiene i hjemmet og dempe undervurderingsrisikoen.
For å opprettholde en god forståelse av et boligs verdi, kan en huseier velge å få vurdert eiendommen årlig. Vurderinger blir også gjort jevnlig for å beregne eiendomsskatt. En vurderingsverdi vil være basert på en rekke faktorer som kan inkludere nasjonale markedstrender, nylig salg av lignende eiendommer i regionen og nabolaget samt hjemets individuelle fasiliteter. Huseiere kan også arbeide for å opprettholde en høy boligverdi for hjemmet sitt ved å gjøre regelmessige renoveringer og aktivt støtte positive samfunnsaktiviteter.