Money Flow Index - MFI-definisjon og bruk

Hva er Money Flow Index (MFI)?

Money Flow Index (MFI) er en teknisk oscillator som bruker pris og volum for å identifisere overkjøpte eller oversolgte forhold i en eiendel. Det kan også brukes til å oppdage avvik som advarer om en prisendring. Oscillatoren beveger seg mellom 0 og 100.

I motsetning til vanlige oscillatorer som Relative Strength Index (RSI), inkluderer Money Flow Index både pris- og volumdata, i motsetning til bare pris. Av denne grunn kaller noen analytikere MFI den volumveide RSI.

Viktige takeaways

• Indikatoren beregnes vanligvis ved hjelp av 14 perioder med data.
• En MFI-lesning over 80 regnes som overkjøpt, og en MFI-lesning under 20 regnes som oversolgt.
• Overkjøpt og oversolgt betyr ikke nødvendigvis at prisen vil reversere, bare at prisen (fabrikasjon for volum) er nær den høye eller lave av den nylige prisklassen.
• Skaperne av indeksen, Gene Quong og Avrum Soudack, anbefalte å bruke 90 og 10 som overkjøpt og oversolgt nivå. Disse nivåene blir sjelden nådd, men når de er det betyr det ofte at prisen kan skyldes en retningsendring.
• En avvik mellom indikatoren og prisen er bemerkelsesverdig. Hvis for eksempel indikatoren stiger mens prisen synker eller er flat, kan prisen begynne å stige.

Formlene for pengestrømindeksen (MFI) er:

Money Flow Index = 100−1001 + Money Flow Ratiowhere: Money Flow Ratio = 14 Period Positive Money Flow14 Periode Negativ Money FlowRaw Money flow = Typisk pris * VolumTypisk pris = Høy + Lav + Lukk3 \ begynne {justert} & \ tekst {Money Flow Index} = 100- \ frac {100} {1+ \ text {Money Flow Ratio}} \\ & \ textbf {hvor:} \\ & \ text {Money Flow Ratio} = \ frac {\ text {14 Period Positive Money Flow}} {\ text {14 Period Negative Money Flow}} \\ & \ text {Raw Money Flow} = \ text {Typical Price * Volume} \\ & \ text {Typical Price} = \ frac {\ text {Høy + Lav + Lukk}} {3} \\ \ slutt {justert} Pengestrømindeks = 100−1 + Pengestrømningsgrad100 hvor: Pengestrømningsgrad = 14 periode negativ pengestrøm 14 periode Positiv pengestrøm Rå pengestrøm = Typisk pris * VolumTypisk pris = 3Høy + Lav + Lukk

Når prisen skrider frem fra den ene perioden til den neste Raw Money Flow er positiv og den blir lagt til Positive Money Flow. Når Raw Money Flow er negativ fordi prisen falt den perioden, blir den lagt til Negative Money Flow.

Hvordan beregne Money Flow Index (MFI)

Det er flere trinn for å beregne Money Flow Index. Hvis du gjør det for hånd, anbefales det å bruke et regneark.

1. Beregn den typiske prisen for hver av de siste 14 periodene.
2. For hver periode, marker om den typiske prisen var høyere eller lavere enn forrige periode. Dette vil fortelle deg om Raw Money Flow er positiv eller negativ.
3. Beregn Raw Money Flow ved å multiplisere den typiske prisen med volum for den perioden. Bruk negative eller positive tall avhengig av om perioden var opp eller ned (se trinn over).
4. Beregn pengestrømningsgraden ved å legge opp alle de positive pengestrømmene de siste 14 periodene og dele den med de negative pengestrømmene for de siste 14 periodene.
5. Beregn Money Flow Index (MFI) ved å bruke forholdet som finnes i trinn fire.
6. Fortsett å gjøre beregningene når hver nye periode slutter, og bruk bare de siste 14 periodene med data.

Hva forteller Money Flow Index (MFI) ">

En av de viktigste måtene å bruke Money Flow-indeksen på er når det er divergens. En avvik er når oscillatoren beveger seg i motsatt retning av pris. Dette er et signal om en potensiell reversering i den rådende prisutviklingen.

For eksempel er en veldig høy Money Flow-indeks som begynner å falle under en lesning på 80 mens den underliggende sikkerheten fortsetter å klatre, være et pris reverseringssignal til ulempen. Motsatt er en veldig lav MFI-lesning som klatrer over en måling på 20 mens den underliggende sikkerheten fortsetter å selge, et pris reverseringssignal til oppsiden.

Næringsdrivende ser også for større avvik ved bruk av flere bølger i prisen og MFI. For eksempel topper en aksje på $ 10, trekker tilbake til $ 8 og stiger deretter til $ 12. Prisen har gjort to påfølgende høydepunkter, til $ 10 og $ 12. Hvis MFI stiger lavere når prisen når 12 dollar, bekrefter indikatoren ikke den nye høyden. Dette kan se på prisfall.

Overkjøpet og oversolgt nivå brukes også for å signalisere mulige handelsmuligheter. Bevegelser under 10 og over 90 er sjeldne. Næringsdrivende ser på at MFI skal gå tilbake over 10 for å signalisere en lang handel, og å falle under 90 for å signalisere en kort handel.

Andre trekk utenfor overkjøpt eller oversolgt territorium kan også være nyttige. For eksempel, når en eiendel er i en trend, kan et fall under 20 (eller til og med 30) og deretter en opptur tilbake over det indikere at tilbaketrekking er over og prisutviklingen fortsetter. Det samme gjelder en nedgang. Et kortvarig rally kan presse MFI opp til 70 eller 80, men når det synker ned under, kan det være på tide å gå inn i en kort handel for å forberede et nytt fall.

Forskjellen mellom Money Flow Index (MFI) og Relative Styrkeindeksen (RSI)

MFI og RSI er veldig nært beslektede. Hovedforskjellen er at MFI har volum, mens RSI ikke gjør det. Talsmenn for volumanalyse mener det er en ledende indikator. Derfor tror de også at MFI vil gi signaler, og advare om mulige reverseringer, på en mer betimelig måte enn RSI. Den ene indikatoren er ikke bedre enn den andre, de inneholder ganske enkelt forskjellige elementer og vil derfor gi signaler til forskjellige tider.

Begrensninger i Money Flow Index (MFI)

MFI er i stand til å produsere falske signaler. Dette er når indikatoren gjør noe som indikerer at en god handelsmulighet er til stede, men da beveger ikke prisen seg som forventet og resulterer i en tapende handel. En avvik kan for eksempel ikke føre til en pris reversering.

Indikatoren kan også unnlate å advare om noe viktig. Selv om for eksempel avvik kan føre til at en pris reverserer noe av tiden, vil ikke divergens være til stede for alle prisendringer. På grunn av dette anbefales det at handelsmenn bruker andre former for analyse og risikokontroll og ikke utelukkende stole på en indikator.

Sammenlign Navn på leverandør av investeringskontoer Beskrivelse Annonsørens avsløring × Tilbudene som vises i denne tabellen er fra partnerskap som Investopedia mottar kompensasjon fra.

Relaterte vilkår

Pengestrøm Pengestrømmen beregnes ved å gjennomsnittliggjøre høye, lave og lukkende priser og multiplisere med det daglige volumet. mer Commodity Channel Index - CCI-definisjon og bruk Commodity Channel Index (CCI) er et momentumbasert teknisk handelsverktøy som kan gi handelssignaler, måle styrken eller svakheten i en trend og vise når en eiendel blir overkjøpt eller oversolgt. mer Hva er definisjonen av kraftindeks og dens bruksområder? Kraftindeksen er en teknisk indikator som bruker pris og volum for å bestemme kraften bak et prissvingning. Kraftindeksen kan også identifisere potensielle vendepunkter i pris. mer Stokastisk RSI - StochRSI Definisjon Stokastisk RSI, eller StochRSI, er en teknisk analyseindikator opprettet ved å bruke Stokastisk oscillatorformel på et sett med RSI-verdier. Den viktigste funksjonen er å identifisere overkjøpte og oversolgte forhold. mer Williams% R Definisjon og bruker Williams% R er en momentumindikator i teknisk analyse som måler overkjøpt og oversolgt nivå. Det ligner den stokastiske oscillatoren i hvordan den genererer handelssignaler. mer Relative Strength Index - RSI Relative Strength Index (RSI) er en momentumindikator som måler størrelsen på de nylige prisendringene for å analysere overkjøpte eller oversolgte forhold. mer Partnerkoblinger