Merværdiindeks for verdiøkning (VAMI)
En verdiøkende månedlig indeks (VAMI) sporer den månedlige ytelsen til en hypotetisk $ 1000-investering, forutsatt reinvestering, over en periode.
Viktige takeaways
- En verdiøkende månedlig indeks (VAMI) sporer den månedlige ytelsen til en hypotetisk $ 1000-investering, forutsatt reinvestering, over en periode.
- VAMI er en av de mest brukte beregningene for å skildre et fonds samlede ytelse for investorer.
- VAMI beregnes ved å bruke NET månedlig avkastning.
Forstå månedlig indeks for verdiøkning (VAMI)
En månedlig verdiøkende indeks kartlegger den totale avkastningen som en investor oppnår over en spesifikk tidsperiode. Det inkluderer kapitalgevinster samt reinvestering av eventuelle utbetalinger, for eksempel utbytte og tilleggsrenter opptjent ved sammensetting. Et annet sentralt aspekt ved VAMI er at det beregnes ved å bruke NET månedlig avkastning. Dette betyr at alle aktuelle gebyrer, som ledelse, insentiv, megleravgift, allerede er trukket og at det som er igjen er den reelle avkastningen.
Dette er en av de mest brukte beregningene for å skildre et fonds samlede ytelse for investorer. VAMIs popularitet stammer fra det faktum at det er ganske beskrivende, ved at det viser en investor hvordan $ 1000 har prestert over en gitt periode, og at det er lett å forstå.
En månedlig indeks med verdiøkning kan brukes til en rekke formål. Det kan gi innsikt i veksten av investert kapital over tid. Noen ganger kan den brukes til å evaluere ytelsen til en fondsforvalter. Det er også nyttig å sammenligne flere fond og indeks benchmarks. VAMI beregnes ved å multiplisere forrige måneds VAMI med gjeldende måneds NET-avkastning.
- VAMI første punkt = 1000 * (1 + gjeldende måneds NET-avkastning)
- Påfølgende VAMI = Forrige VAMI x (1 + gjeldende måneds NET-avkastning)
Bruke VAMI for sammenligning
VAMI-diagrammer kan være en pålitelig måte å sammenligne veksten av forskjellige fond og benchmarks over hele markedet. Investorer kan tilpasse disse kartene for å velge fra alternativene i et fondsselskaps fond. VAMI-diagrammer gir investorer et perspektiv på hvordan en investering har prestert over tid. De kan også gi innsikt i potensielle forventninger med fremtidige anslag. VAMI-diagrammer kan også gi en visuell fremstilling av hvordan lignende fond, eller fond fra forskjellige aktivaklasse-kategorier, har prestert over en spesifikk tidsramme, med referanseindekser også inkludert for bredere analyse.
VAMI-verktøy
Tallrike markedsplattformer gir VAMI-verktøy for investoranalyse. Disse verktøyene kan gi rom for varierende innganger som høyere startkapitalverdier og varierende varighet.
En månedlig indeks med verdiøkning kan konstrueres ved hjelp av teknisk programmering. Det begynner vanligvis med en hypotetisk investering på 1000 dollar. Innledende investeringsnivåer kan imidlertid variere. Når du bruker denne modelleringsteknikken er det viktig å sikre tilgjengeligheten og kvaliteten på dataene for å gi relevant kartlegging, da estimerte utfall kan skjeves av datakvalitet. VAMI-diagrammer kan bygges i Microsoft Excel eller andre tekniske programmer. Online-versjoner blir ofte levert av finansielle tjenester for å gi en grafisk fremstilling av investeringsverdier over tid.
Morningstar gir et eksempel med VAMI-verktøyet, som er en del av forskningstilbudet for aksjefond. Under diagramfanen får investorene den hypotetiske veksten av en innledende investering på $ 10.000. Ved undersøkelser av Vanguard 500 Index Fund for ettårsperioden fra 26. januar 2017 til 26. januar 2018, viser VAMI-diagrammet at en investors 10.000 dollar-investering ville økt til 12.585 dollar.
Sammenlign Navn på leverandør av investeringskontoer Beskrivelse Annonsørens avsløring × Tilbudene som vises i denne tabellen er fra partnerskap som Investopedia mottar kompensasjon fra.