Hvorfor øker kredittkortkriminaliteten når rentene faller?

Når Federal Reserve hever eller senker renten, utløser den alltid det samme spørsmålet blant forbrukerne: Hvordan vil en rentekutt eller forhøyning påvirke meg økonomisk?

Synkende priser kan sees på som et positivt for de med kredittkort eller annen gjeld med høy rente. Hvor mye av virkningen synker likevel renten - som det nylige fallet på 25 basispunkter annonsert av Fed - for kredittkortsbrukere og deres evne til å betale tilbake saldoen? Og hvorfor har kredittkortrentene fortsatt å stige, selv når andre renter knyttet til forbrukslån har falt?

Dette er viktige spørsmål i lys av det nåværende tempoet i kredittkortkriminalitetsrater. Å se nærmere på tallene kan bidra til å sette kriminelle forhold og priser i perspektiv.

Viktige takeaways

• Kriminalitetskriminalitetsrater har nådd sitt høyeste punkt siden 2013, delvis på grunn av en tilstrømning av yngre brukere.
• Gjennomsnittlig rente på kredittkort er den høyeste den har vært siden 1999.
• Ikke alle kredittkortselskaper justerer rentene for å spore den føderale renten, så den nylige rentekutten av Fed kan ikke føre til en lavere rente for kredittkortet ditt.

Kriminalitetskort fortsetter å trenden opp

Kredittkortskriminellene traff høydepunktet av den store resesjonen i 2008, og nådde et høydepunkt i andre kvartal 2009. Kriminalitetsraten nådde 6, 77% før den gradvis falt ned til 2, 12% gjennom andre kvartal 2015. Siden da imidlertid kredittkortkriminalitetsrater har sakte men sikkert klatret.

Mens misligholdene med kredittkort er oppe, er saldoen nede og faller fra 870 milliarder dollar til 848 milliarder dollar gjennom første kvartal 2019.

Fra første kvartal av 2019 hadde kriminelle for kredittkort utstedt i alle forretningsbanker nådd 2, 59%, ifølge Federal Reserve Bank of St. Louis. Det markerer et høydepunkt som ikke ble sett siden andre kvartal i 2013. Federal Reserve Bank of New York skyver tallene enda høyere, og anslår at 5, 04% av kredittkortsaldrene i USA var minst 90 dager kriminelt gjennom 31. mars 2019. Kriminelle forhold var høyest blant kortholdere mellom 18 og 29 år, og nådde 8, 05%.

I følge New York Fed, kan økningen i kriminalitetsgradene minst delvis kalkes opp til en tilstrømning av yngre kredittkortbrukere som kommer inn i markedet. Andrew Haughwout, senior visepresident ved New York Fed, erkjente at kredittkortovertredelser er over historisk lave nivåer, men sa at de fremdeles ligger under nivået før finanskrisen.

Kredittkortprisene fortsetter også å stige

Økningen i kredittkortovertredelser er parallell med en økning i kredittkortrenten som har funnet sted de siste årene. I følge St. Louis Fed nådde den gjennomsnittlige årlige prosentsatsen for kredittkort (APR) et lavt nivå på 11, 82% i august 2014. Fra mai 2019, nesten fem år senere, hadde den gjennomsnittlige kredittkortrenten i alle forretningsbanker nådd 15, 13 %. Det er et nivå som ikke har blitt sett siden november 1999.

Det er mulig at stigende priser kan være en medvirkende årsak til den høyere kriminalitetsraten. For en låntaker som bare betaler minimumsbetalingen hver måned eller bare betaler noen få dollar mer, vil en høyere april kunne gjøre det vanskelig å ta en bukke i rektoren. Hvis du sliter med å følge med andre økonomiske forpliktelser - en pantebetaling, medisinske utgifter, eller, i tilfelle av yngre låntakere, collegeundervisning - kan du følge med kredittkortbetalingen bli presset til bakbrenneren.

Kredittkort designet for personer med dårlig kreditt belaster de høyeste prisene totalt sett, i gjennomsnitt 25, 33%.

Så hvorfor har kredittkortrentene fortsatt å stige selv om andre renter har falt? Boliglånsrenten har for eksempel holdt seg i nærheten av historiske lave til tross for en rekke renteoppganger foretatt av Fed fra og med 2015. Det enkleste svaret kan være at kredittkortselskaper ikke er pålagt å følge Feds rentepolitikk. Selv om noen kan justere kursene for å spore bevegelser i den føderale fondskursen, gjør ikke alle kredittkortselskaper det.

Kredittkortets renter settes basert på den primære renten, som er den laveste renten som bankene låner ut til de mest kvalifiserte låntakerne, og den primære renten påvirkes av den føderale fondssatsen.

Vil forsinkelser med kredittkort fortsette å hoper seg opp?

Når forbrukerne bruker på kredittkort til en jevn rente, er det veldig lite insentiv for kredittkortselskapene å senke renten. Så selv når Fed bestemmer seg for å senke prisene, kan det hende at forbrukerne ser svært liten konkret fordel når det gjelder kortets april.

En rapport fra TransUnion antyder at kredittkortselskaper vil fortsette å utvide tilgjengeligheten til kredittkort til subprime-låntakere gjennom 2019, noe som kan øke oddsen for høyere kriminalitetsrenter. Lånere til subprime har en tendens til å ha en risikofyltere kredittprofil samlet sett, noe som kan gjøre kriminelle forhold til en sterkere mulighet, til tross for et eventuelt rentefall.

Hva du kan gjøre for å unngå kriminelle forhold

Denne siste satsen kan redusere kredittkortselskapene til å redusere kredittkortsatsene litt, men det er ikke garantert. I mellomtiden er det noen ting som kredittkortbrukere kan gjøre for å administrere saldoen og minimere sjansene for kriminelle forhold.

Overføring av saldo til et kort med 0% april kan redusere beløpet som er betalt. Det kan også tillate kortholdere å betale ned saldoer raskere når mer av deres månedlige betaling går til hovedstolen. Å revidere budsjettet og holde seg til en gjeldsbetalingsstrategi, for eksempel gjeldssnøballballmetoden, kan også hjelpe deg med å holde deg oppdatert på kredittkortgjeld, uavhengig av hva rentene gjør.