Hvorfor du absolutt trenger et nødfond

Hvis du noen gang har hørt på et radioprogram for personlig økonomi, har du kanskje lagt merke til at de økonomiske ekspertene som svarer på innringers spørsmål nesten alltid spør om den som ringer nødhjelpsfond før du tilbyr råd. Så hva er et nødfond, og hvorfor er det så viktig?
I BILDER: 8 økonomiske tips for unge voksne

Den beste typen forsikring

Et nødfond er den beste typen forsikring du kan ha for å dekke mange av livets uventede utgifter. Men i stedet for å kjøpe denne "forsikringen" fra et forsikringsselskap, "kjøper" du den fra deg selv ved å betale månedlige "påslag" til en spesiell sparekonto som du ikke tar ut penger fra - noen gang - med mindre du står overfor en ekte økonomisk nødsituasjon.

Når du trenger pengene, trenger ingen å godkjenne forsikringskravene dine. Så lenge du holder pengene trygge og flytende, som en sparekonto, vil du kunne få tilgang til dem så snart du trenger dem. (Lær å planlegge fremover om 6 måneder til et bedre budsjett .)

Hvor mye bør du spare?

Først må du beregne månedlige levekostnader. Avhengig av den økonomiske eksperten du velger å lytte til, bør du bestemme deg for å spare alt fra tre til 24 måneders levekostnader i nødfondet ditt. Innenfor denne retningslinjen er det enda mer rom for tolkning. Noen mennesker sier at du bare trenger et visst antall måneders grunnleggende levekostnader - for å dekke ting som husleie eller pantelån, bruksregninger og dagligvarer - mens andre tar til orde for å ha nok til å fortsette å leve livet som vanlig, for å ta presset fra situasjon og følg med.

Hvorfor varierer mengden så mye? Det avhenger av faktorer som din personlige risikotoleranse og hvilke andre økonomiske sikkerhetsnett du har. (Det kan være på tide å revurdere risikotoleransen. Les Bor du for nær kanten? For å finne ut mer.)

Hvor bredt er sikkerhetsnettet ditt?

Du kan føle deg komfortabel med å ha mindre i akuttfondet ditt hvis du for eksempel har en uføretrygd som vil begynne å betale en betydelig prosentandel av lønnen din etter at en uforutsett skade har gjort at du ikke kan jobbe mer enn 90 dager. Det samme kan gjelde hvis du har en livsforsikring til en inntektsgivende ektefelle, eller hvis du har en solid helseforsikring. Disse retningslinjene vil gi deg et visst nivå av økonomisk assistanse i tilfelle visse katastrofer.

Noen mennesker kan også føle seg komfortable med å stole på nødhjelp fra familiemedlemmer. Det avhenger av hva slags forhold du har og hvordan pengene faktorer inn i disse forholdene. Du har kanskje foreldre som kan hjelpe deg med å dekke en enorm, uventet utgift hvis du tok forholdsregler for å unngå den utgiften og er generelt ansvarlig for pengene dine. På den annen side kjenner du kanskje ikke noen som ikke er blakk. Eller du vil kanskje ikke være nødt til å be noen om en tjeneste eller sette deg i stand til å skylde noen noe.

Du kan imidlertid ikke velge hvilken type katastrofe som kan ramme deg eller når den kan skje. Det er mange ting du kanskje ikke har forsikring for (hunden din knuser en hofte) eller som forsikringen ikke dekker (bilen din trenger en ny girkasse, ovnen din som kaller den avsluttes i januar). En pårørende som kanskje er villig til å låne ut penger, har kanskje ikke penger å låne når du trenger det. (Lær å komme ut av vanskelige tider på fire måter å vær et økonomisk storm på .)

Kredittkort

Å stole på kredittkort i nødstilfeller er en dårlig idé. For det første kan banken senke kredittgrensen din, slik at du får mindre pute enn du forventet. Og selv om den kreditten er tilgjengelig når du trenger den, vil du virkelig lide den doble whammy av en uventet utgift og måtte betale renter på den?

Når du har et nødfond, kan du låne deg penger til en fantastisk hastighet - 0% - og betale tilbake på din egen timeplan. Det er ingen rentekostnader, sene avgifter, over-the-limit gebyrer, dykk til kredittpoeng eller inkasso å bekymre deg for. Et nødfond lar deg komme ut av en periode med økonomiske vanskeligheter med minst mulig skade på din økonomiske situasjon.

Når du har håndtert krisen, er det viktig å fylle ut nødfondet ditt. Forsøk å ikke føle deg overveldet av det totale dollarbeløpet du ønsker å ha i nødfondet ditt - bare begynn å spare litt hver måned, og til slutt kommer du dit. (Lær mer i Grunnleggende om økonomisk ansvar .)

Ekte nødsituasjoner

Det er viktig å kunne skille mellom en ekte økonomisk krise og en situasjon som ikke er det. Her er noen eksempler på ting det er greit å bruke nødfondet ditt på:

• Få endene til å møtes når du er arbeidsledig
• Medisinske og tannlege nødsituasjoner
• Viktige bilreparasjoner
• Kritiske reparasjoner av hjemmet
• Uventede skatteregninger
• Å komme seg fra en naturkatastrofe

Jo mer økonomisk komfortabel du er, jo mer spillerom kan du kanskje gi deg selv hvordan du bruker nødfondet ditt. Hvis du er en husholdning med to biler og en bil trenger en ny dynamo, kan det være mer fornuftig å bruke nødfondet ditt til å erstatte dynamo enn å tvinge deg inn i en tungvint samkjøringsplan.

Her er noen eksempler på ting du ikke bør bruke nødfondet ditt på:

• Nye klær
• Leker
• Sport-sluttspillbilletter
• Den tropiske ferien du så fortjener
• En forskuddsbetaling på et hjem
• Et bryllup

Bunnlinjen

Til syvende og sist er den beste måten å være forberedt på uventede utgifter å stole på deg selv - og et nødfond er den beste måten å gjøre det på. Når det er sagt, er det viktig å balansere sparing i nødstilfeller med de andre økonomiske prioriteringene dine, for eksempel å betale ned høyrente og spare for pensjon. Selv om det er veldig viktig, er et nødfond bare en komponent i den generelle økonomiske helsen din. (Lær mer om hvordan du bygger et nødfond - og sjekk det motsatte synspunktet i Hvorfor nødfond er en dårlig idé .)