Bank Run
Et bankkurs oppstår når et stort antall kunder i en bank eller annen finansinstitusjon trekker sine innskudd samtidig på grunn av bekymring for bankens solvens.
Etter hvert som flere tar ut pengene sine, øker sannsynligheten for mislighold, noe som får flere til å ta ut innskuddene. I ekstreme tilfeller kan det hende at bankens reserver ikke er tilstrekkelige til å dekke uttakene.
Forstå bankløp
Bankløp skjer når et stort antall mennesker begynner å ta uttak fra banker fordi de frykter at institusjonene vil gå tom for penger. Et bankkjøring er vanligvis et resultat av panikk snarere enn ekte insolvens. Et bankkjøring utløst av frykt som presser en bank til faktisk insolvens representerer et klassisk eksempel på en selvoppfyllende profeti. Banken risikerer mislighold, ettersom enkeltpersoner holder uttak av midler. Så det som begynner som panikk kan til slutt bli en ekte standardsituasjon.
Det er fordi de fleste banker ikke holder så mye penger på hånden i sine filialer. Faktisk har de fleste institusjoner en satt grense for hvor mye de kan lagre i hvelvene hver dag. Disse grensene er satt basert på behov og av sikkerhetsmessige årsaker. Federal Reserve Bank setter også kontante rammer for institusjoner. Pengene de har på bøkene brukes til å låne ut til andre eller investeres i forskjellige investeringsbiler.
Fordi banker vanligvis bare holder en liten prosentandel av innskudd som kontanter til rådighet, må de øke sin kontantposisjon for å oppfylle uttakskravene til kundene. En metode en bank bruker for å øke kontanter for hånden, er å selge eiendelene sine - noen ganger til betydelig lavere priser enn om den ikke måtte selge raskt.
Tap ved salg av eiendeler til lavere priser kan føre til at en bank blir insolvent. En bankpanikk oppstår når flere banker tåler løp samtidig.
- Et bankkjøring skjer når store grupper av kunder tar ut pengene sine fra banker samtidig basert på frykt for at institusjonen vil bli insolvent.
- Når flere tar ut penger, vil bankene bruke opp kontantreservene sine og til slutt ende med å misligholde.
- Federal Deposit Insurance Corporation ble opprettet i 1933 som svar på et bankkjøring.
Forebygging av bankløp
Som svar på uroen på 1930-tallet tok regjeringene flere skritt for å redusere risikoen for fremtidige bankløp. Det største var kanskje å etablere reservekrav, som gir mandat til at bankene opprettholder en viss prosentandel av de totale innskuddene som kontanter.
I tillegg opprettet den amerikanske kongressen Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) i 1933. Opprettet som svar på de mange banksvikt som skjedde de foregående årene, forsikrer dette byrået bankinnskudd. Dens oppdrag er å opprettholde stabilitet og offentlig tillit til det amerikanske finanssystemet.
Men i noen tilfeller må bankene ta en mer proaktiv tilnærming hvis de blir møtt med trusselen om et bankkjøring. Slik gjør de det.
1. Treg den. Bankene kan velge å legge ned en periode hvis de blir stilt overfor trusselen om et bankkjøring. Dette forhindrer folk i å stille opp og trekke ut pengene sine. Franklin D. Roosevelt gjorde dette i 1933 etter at han tiltrådte vervet. Han erklærte en helligdag og ba om inspeksjoner for å sikre bankenes soliditet slik at de kunne fortsette å operere.
2. Lån. Banker kan låne fra andre institusjoner hvis de ikke har nok kontantreserver. Store lån kan hindre dem i å gå konkurs.
3. Forsikre innskudd. Når folk vet at innskuddene deres er forsikret av myndighetene, avtar frykten generelt. Dette har vært tilfelle siden USA opprettet FDIC.
Sentralbanker fungerer typisk som en siste utvei for utlån til enkeltbanker under kriser som et bankløp.
Eksempler på bankløp
Aksjemarkedet krasjet i 1929 presipated en mengde bankløp (og bank panikk) over hele landet, til slutt kulminerte med den store depresjonen. Påfølgningen av bankkjøringer som skjedde i slutten av 1929 og begynnelsen av 1930 representerte en slags dominoeffekt, ettersom nyheten om en banksvikt fremkalte kunder i nærliggende banker og ba dem trekke pengene sine. For eksempel førte en enkelt banksvikt i Nashville til en rekke bankløp over Sørøst.
Andre bankkjøringer under depresjonen skjedde på grunn av rykter startet av enkeltkunder. I desember 1930 forlot en New Yorker som ble rådet av Bank of USA om å selge en bestemt aksje, filialen og begynte straks å fortelle folk at banken ikke var villig til eller ikke kunne selge aksjene hans. Tolkningen av dette som et tegn på insolvens, og bankkunder stilt opp av tusenvis og trakk over timer over to millioner dollar fra banken.