Hvordan unngå å betale skatt på trygdeinntekter

Et flertall mennesker som mottar trygdeytelser betaler inntektsskatt på noen av inntektene. Det skyldes at trygdeutbetalinger fra 1983 har vært underlagt beskatning over visse inntektsgrenser. Uten at det har blitt foretatt noen inflasjonsjustering av disse målene siden 1983, overskrides de nå av de fleste skattebetalere som mottar trygdeytelser og har andre inntektskilder, også.

En rekke strategier, både før og etter at du går av, kan begrense skatten du betaler på trygdeytelser. Disse inkluderer nøye planlegging når - og i hvilken rekkefølge - du tar ut penger fra skatteredige pensjonister. Å redusere den skattepliktige inntekten i løpet av de årene du tegner trygd, kan også ha andre fordeler, for eksempel å senke Medicare-premiene, som varierer etter inntekt.

Viktige takeaways

• Opptil 50% av trygdeytelsene er skattepliktige for enkeltpersoner med en samlet inntekt på minst $ 25 000, eller for et par som arkiverer i felleskap med en samlet inntekt på minst $ 32 000.
• Opptil 85% av trygdeytelsene er skattepliktige for personer med en samlet inntekt på minst $ 34 000, eller for et par som arkiverer i felleskap med en samlet inntekt på minst $ 44 000.
• Pensjonister som mottar svært liten annen inntekt, verken fra utbetaling av pensjonsplan eller annen inntekt, betaler sannsynligvis ikke skatt på trygdeytelsene sine.

Hvor mye av trygden din er skattepliktig

Ingen skattytere, uavhengig av inntekt, har alle sine trygdeytelser skattlagt. Slik beregner skattemyndighetene hvor mye som er skattepliktig.

Beregningen begynner med den justerte bruttoinntekten fra andre kilder enn trygd. Den inntekten kan omfatte lønn, selvstendig næringsdrivende, renter, utbytte, nødvendige minimumsutdelinger fra kvalifiserte pensjonskontoer og annen skattepliktig inntekt som må rapporteres på selvangivelsen. Deretter legges eventuell skattefri rente. Til slutt, (bare) halvparten av dine trygdeytelser blir lagt til de andre inntektene for å komme til det samlede inntektsbeløpet som vil avgjøre hvor mye av fordelene dine som er skattepliktige.

Deretter brukes en tidsplan for priser på det inntekttallet for å komme fram til skatten, hvis noen, må du betale. Satsen som gjelder for deg avhenger av innleveringsstatus og inntekt.

Individuelle skattesatser

Fordelene vil bli avgiftspliktig hvis du innleverer en føderal selvangivelse som "individ" og den samlede inntekten fra alle kilder er som følger:

• Mellom $ 25 000 og 34 000 dollar: Det kan hende du må betale inntektsskatt på opptil 50% av fordelene dine.
• Mer enn $ 34 000: Opptil 85% av fordelene kan være skattepliktige.

Gift skattesatser

For par som innleverer felles avkastning, vil fordelene dine være skattepliktige hvis du og ektefellen din har en samlet inntekt som er som følger:

• Mellom $ 32.000 og $ 44.000: Det kan hende du må betale inntektsskatt på opptil 50% av fordelene.
• Mer enn $ 44 000: Inntil 85% av fordelene kan være skattepliktige.

Hvis du er gift og innleverer en egen selvangivelse, vil skatten på fordelene dine bli beregnet til prisene som er oppført ovenfor for enkeltpersoner.

Å betale skatt for trygd

Du vil motta en ytelseserklæring for sosial trygghet (skjema SSA-1099) hver januar, med detaljer om beløpet i ytelsene du mottok i forrige skatteår. Du kan bruke dette til å bestemme om du skylder føderal inntektsskatt på fordelene dine. Hvis du skylder skatt på trygdeytelsene dine, kan du foreta kvartalsvis estimerte skattebetalinger til skattemyndighetene eller velge å holde føderale skatter tilbake fra utbetalingene dine før du mottar dem.

Mulig statlig skatt på trygd

Det er 13 stater der dine trygdeytelser også kan være skattepliktige på statlig nivå, i det minste for noen mottakere. Hvis du bor i en av disse delstatene - Colorado, Connecticut, Kansas, Minnesota, Missouri, Montana, Nebraska, New Mexico, Nord-Dakota, Rhode Island, Utah, Vermont og West Virginia - sjekk med det aktuelle statlige skattebyrået. Som med den føderale skatten, varierer hvordan disse byråene skatter trygden etter inntekt og andre kriterier.

Kan jeg jobbe mens jeg samler trygd?

Når trygd ikke er skattepliktig

Det er lite sannsynlig at du blir vurdert for skatt på trygdeytelser hvis du har liten eller ingen tilleggsinntekt fra utbetalingsplaner eller annen inntekt. Den gjennomsnittlige fordelen som blir utbetalt i skatteåret 2019 er $ 1.461 hver måned, totalt 17.532 dollar årlig. Som planen over viser, er fordelene bare skattepliktige når den samlede inntekten overstiger $ 25 000 for enslige pensjonister eller $ 32 000 for par som innleverer felles selvangivelse.

$ 1461

Gjennomsnittlig månedlig trygdeytelse for 2019; den årlige totalen er $ 17, 532.

Unngå skatt på fordeler

Den enkleste måten å holde trygdeytelsene dine fri for inntektsskatt er å holde den samlede samlede inntekten så lav at den faller under terskelverdiene for å betale skatt. Imidlertid er de fleste pensjonister ikke i stand til å leve av den ganske magre gjennomsnittlige månedlige fordelen uten å supplere den fra investeringer eller andre kilder.

For de fleste er et realistisk mål å begrense hvor mye skatt som er betalt på trygdeytelser. Dette kan oppnås gjennom en rekke kreative løsninger rundt pensjonskontoer du plasserer sparepengene dine, og i hvilken rekkefølge du trykker på disse eiendelene for inntekt. Her er en oversikt over noen slike løsninger:

Motta skattepliktig inntekt før pensjonering

Et lovende middel for å minimere din skattepliktige inntekt når du trekker trygd, er å maksimere, eller i det minste øke, din skattepliktige inntekt i årene før du begynner å motta fordeler.

En ledende måte er å ta ut midler tidlig - eller "foreta utdelinger" i pensjonslånet - fra dine skatteskyttede pensjonskontoer, for eksempel IRAs og 401 (k). Husk at du kan gjøre distribusjoner strafffri etter fylte 59½ år. Det betyr at du unngår å bli snev for å gjøre disse uttakene for tidlig, men du må fremdeles betale skatt for beløpet du trekker ut.

Siden eventuelle uttak er skattepliktige, må de selvfølgelig planlegges nøye med de andre skattene du må betale på årets inntekt. Målet er å betale mindre i skatt ved å gjøre flere uttak i løpet av denne perioden før trygden enn du ville gjort etter at du begynte å trekke fordeler. Dette krever vurdering av det totale avgiftsbitt fra uttak, trygdeytelser og andre kilder.

Vær også oppmerksom på at du i alderen 70½ år må ta minimumsfordelinger fra disse kontoene, så du må planlegge midlene for de obligatoriske uttakene.

Denne strategien kan hjelpe deg med å gjøre mer enn å optimalisere skattemessig behandling av å ta penger fra disse kontoene. Ved å gi tidlig inntekt for pensjon, kan det også tillate deg å utsette begynnelsen av å motta trygdeytelser. Og det øker størrelsen på utbetalingene.

Hold noen pensjonsinntekter i Roth-kontoer

Bidragene som gis til en Roth IRA eller 401 (k) er i dollar etter skatt, noe som betyr at de ikke er avgiftspliktige når midlene tas ut. I stedet for å ta skattepliktige utdelinger fra en tradisjonell IRA eller andre kvalifiserte pensjonsplaner, kan å ta utdelinger fra en Roth IRA gi tilleggsinntekter uten å påvirke beregningen av den samlede inntekten. Det betyr igjen at de ikke vil øke skatten du er pliktig til å betale for trygdeytelsene dine.

Den fordelen gjør det lurt før pensjonering å vurdere en blanding av vanlige kontoer og Roth-pensjonskontoer. En slik blanding vil gi deg større fleksibilitet til å administrere uttakene fra hver konto for å minimere skatten du vil skylde dine trygdeytelser. En lignende effekt kan oppnås ved å trekke fra konvensjonelle sparepenger eller pengemarkedsregnskap i stedet for skatteskjermte.

Kjøp en annuitetskontrakt

A Qualified Longevity Annuity Contract (QLAC) er en utsatt livrente finansiert med en investering fra en kvalifisert pensjonsplan eller IRA. QLAC gir garanterte månedlige utbetalinger frem til døden og er skjermet for nedgangstidene i aksjemarkedet. Så lenge livrenten oppfyller kravene til Internal Revenue Service (IRS), er den unntatt fra de nødvendige minimumsfordelingsreglene til utbetalinger begynner etter den spesifiserte annuitetens startdato.

Ved å begrense distribusjoner, og dermed skattepliktig inntekt, kan QLAC-er under pensjonering bidra til å minimere skattebittet som er tatt fra dine trygdeytelser. I henhold til gjeldende regler kan en person bruke 25% eller $ 130 000 (avhengig av hva som er mindre) av pensjonssparekontoen eller IRA for å kjøpe en QLAC via en premie. Jo lenger en person lever, jo lenger utbetaler en QLAC.

QLAC-inntekter kan bli utsatt til fylte 85 år. QLAC-er tillater ektefelle eller noen andre å være felles annuitant, noe som betyr at begge navngitte individer er dekket uavhengig av hvor lenge de lever (med noen vilkår).

Til tross for appellen fra QLAC for å begrense skattepliktig inntekt, bør de ikke kjøpes bare for å bidra til å minimere skatter på ytelser for trygden, eller til og med generelt. Pensjonsrenter har både fordeler og ulemper som bør veies nøye, helst med hjelp fra en pensjonsrådgiver, før du velger dette kjøretøyet for å gi inntekter etter at arbeidslivet er slutt.