Er renten på en egenkapitallinje (HELOC) skattetrekk?
Svaret på spørsmålet om renter på en egenkapitallinje i kreditt er fradragsberettiget er kanskje. Hvis du trenger kontanter og har egenkapital i hjemmet, kan et boliglån eller en kredittlinje være en utmerket løsning. Men skatteaspektene ved begge alternativene er mer kompliserte enn de pleide å være.
Det er to typer boliglån: et fastrentelån for et spesifisert beløp eller en variabel rente på kreditt, eller HELOC. Avhengig av din bruk og behov for midlene, kan det hende at en av disse fungerer bedre enn den andre. (Se egenkapitallån vs. HELOC .) Renter som er betalt på begge lån, som renter på ditt første pantelån, er noen ganger skattemessig fradragsberettiget.
Nye regler for skattefradrag i hjemmet
Siden skatteloven for desember 2017 endres, avhenger av hvorvidt renter på noen form for HELOC eller boliglån er skattefradrag av hvordan du bruker lånemidlene. Dette gjelder renter på både lån som eksisterte før den nye skattelovgivningen og på nye lån. Slik fungerer det:
Renter på egenkapitalgjeld er fradragsberettiget hvis du bruker den til renovering av hjemmet ditt - setningen er "kjøp, bygg eller forbedrer betydelig." Du må dessuten bruke pengene på eiendommen hvis egenkapital er kilden til lånet. Hvis du oppfyller disse betingelsene, er renten fradragsberettiget på et lån på opptil $ 750 000 (og opp til $ 375 000 for en gift skattyter som inngir en egen avkastning). Klikk her for IRS-uttalelsen om dette emnet.
Legg merke til at $ 750 000 er den totale nye grensen for fradrag for all boliggjeld. Hvis du har et boliglån så vel som egenkapitalgjeld, vil det du skylder på pantelånet også komme inn under grensen på 750 000 dollar - hvis det er et nytt pantelån. Eldre pantelån kan dekkes under den forrige grensen på 1 million dollar (eller 500 000 dollar for en gift skattyter som inngir en egen avkastning).
Dette gir folk som låner til renoveringer flere fordeler enn før. Tidligere var renter fradragsberettiget bare på opptil 100 000 dollar i egenkapitalgjeld. Imidlertid fikk du det fradraget uansett hvordan du brukte lånet - for å betale ned gjeld eller for å dekke college-kostnader, for eksempel.
På den annen side er renter på egenkapitalpenger du låner til ikke-oppussingsformål ikke lenger fradragsberettiget. Denne nye loven gjelder mellom 2018 og slutten av 2025. Gitt hvor komplisert alt dette er, må du sjekke din situasjon nøye med en skatteekspert før du trekker noe.
Andre fordeler med en HELOC
Boliglån og HELOC-renter er bare litt høyere enn første prioritetsrente, noe som gjør dem mye lavere enn andre lånealternativer. Og å ta en HELOC betyr at du bare låner så mye du trenger - ikke et engangsbeløp, som tilfellet er med et boliglån. I likhet med et kredittkort er renten variabel og gjelder den utestående saldoen. Noen ganger har en HELOC et alternativ for å låse fast fast rente for å tilbakebetale utestående saldo.
Huseieren kan låne opp til et spesifisert beløp basert på den kombinerte belåningsgraden, som inkluderer utestående saldo fra et første pantelån pluss de ekstra etterspurte midlene. Generelt kan den kombinerte belåningsgraden for en HELOC ikke overstige 90%. Noen långivere vil imidlertid skrive lån for opptil 125%. Hvis du velger et av disse lånene, kan ikke en rente på en saldo som overstiger hjemets verdi være fradragsberettiget. Disse høyere-LTV lånene vurderer høyere gebyrer og setter deg i høyere risiko for å gå under vann på lånene dine hvis eiendomsverdiene synker.
Fortsett å lese
Hjem egenkapital lån og HELOCs
Den smarteste måten å tappe på din egenkapital
Refinansiering ditt hjemlige aksjelån: en veiledning
5 grunner til ikke å bruke din egenkapital
Slik fungerer et HELOC Fast-rente-alternativ
Refinansiering vs. egenkapital lån
Velge et boliglån eller en kredittlinje
Hjem egenkapital Kreditt: 4 måter å refinansiere
Dårlig kreditt? Du kan fremdeles få et egenkapitallån
Boliglån vs. egenkapital lån: hvordan de forskjellige
Hva du skal gjøre hvis du ikke kan betale tilbake et egenkapitallån