Hva er en avgiftsfri 1035 børs?

En paragraf 1035 bytte viser til erstatning av en livrente eller livsforsikring for en ny uten å ha noen skattemessig konsekvens for utvekslingen. Skattemyndighetene lar innehavere av denne typen kontrakter gjøre dette for å erstatte utdaterte kontrakter med nye kontrakter med forbedrede fordeler, lavere gebyrer og forskjellige investeringsalternativer.

År etter å ha kjøpt en livrente- eller livsforsikringspolise, kan en forsikringstaker bestemme at den avholdte forsikringen kanskje ikke er best egnet for hans eller hennes spesielle omstendigheter. Denne avgjørelsen kan være basert på personlige eller økonomiske grunner. I dette tilfellet har Internal Revenue Service (IRS) opprettet en 1035 Exchange for å tillate overføring av midler uten å pådra skatteutgifter.

Følgende utveksling av forsikringskontrakter anses skattefritt av skattemyndighetene:

• Bytte ut en livrente kontrakt for en annen livrente kontrakt med identiske annuitants
• Erstatte en livsforsikring for en annen livsforsikring, kapitalpensjon eller livrente kontrakt
• Erstatte en begavelsespolicy for en identisk begavelsespolicy eller en annuitetskontrakt

Eventuell annen variasjon fra de akseptable børsene som er oppført ovenfor (livrente-kontrakt for livsforsikring) vil ikke bli betraktet som en skattefri bytte. Skattemyndighetene har gitt strenge retningslinjer for at eieren, forsikrede og annuitant må være den samme på den nye kontrakten som er oppført på den gamle for å kvalifisere for den skattefrie behandlingen. Kontrakten må også byttes direkte mellom forsikringsselskapene for å beholde den skattefrie status. Skattemyndighetene har i flere tidligere tilfeller avgjort at hvis en eier utbetaler en gjeldende kontrakt og umiddelbart bruker inntektene på en ny kontrakt, vil den ikke bli behandlet som en skattefri hendelse eller Exchange 1035.

For relatert lesing, sjekk ut Oppdater variabel annuitet med seksjon 1035 .