Hva er gjennomsnittet av 401 (k) etter alder?

Enhver fagperson innen mental helse vil fortelle deg at det å sammenligne seg selv med andre ikke er bra for tryggheten. Når det gjelder pensjonssparing, kan det være god informasjon å vite om hva andre gjør, når det gjelder pensjonssparing. Det kan være vanskelig å bestemme hvor mye du trenger nøyaktig for dine egne dager etter karrieren, men å finne ut hvordan andre planlegger - eller ikke - kan gi et mål for å sette mål og milepæler.

Viktige takeaways

• Amerikanernes 401 (k) planregnskap er oppe, takket være en kombinasjon av eiendelens ytelse og økte bidrag.
• 401 (k) kontosaldoer og bidragssatser varierer sterkt etter alder, med de i 60-årene som rekker de største tallene.
• De fleste amerikanere sparer fremdeles ikke tilstrekkelige beløp for pensjonsåret, viser flere studier.

401 (k) Planbalanser etter generasjon

Den gode nyheten er at amerikanere har gjort en innsats for å spare mer. I følge Fidelity Investments, finansselskapet / meglerforetaket som administrerer mer enn 7, 4 billioner dollar i eiendeler, nådde den gjennomsnittlige 401 (k) planbalansen 106 000 dollar i andre kvartal 2019 - en økning på 2% fra 104 000 dollar i 2. kvartal 2018.

Hvordan brytes det sammen, nærmere bestemt? Slik klarer Fidelity tallene:

Twentysomethings (alder 20–29)

Gjennomsnittlig 401 (k) saldo: $ 11 800
Median 401 (k) saldo: 4.300 dollar
Bidragsgrad (% av inntekten): 7%

Thirtysomethings (alder 30–39)

Gjennomsnittlig 401 (k) saldo: $ 42 400
Median 401 (k) saldo: $ 16 500
Bidragsgrad (% av inntekten): 7, 8%

Blant årtusener (som Fidelity definerer som de som er født mellom 1981–1997) økte 38% av arbeidstakerne sparepengene sine i 2. kvartal 2019. Denne generasjonen er også mest sannsynlig å bidra til en Roth 401 (k).

Fortysomethings (alder 40–49)

Gjennomsnittlig 401 (k) saldo: $ 102 700
Median 401 (k) saldo: $ 36 000
Bidragsgrad (% av inntekten): 8, 5%

Hoppet i kontobalansestørrelsen for Gen Xers kan gjenspeile det faktum at disse menneskene har logget et godt tiår eller to i arbeidsstyrken, og har bidratt til planer så lenge. Den litt større bidragssatsen kan reflektere at mange er i topp tjente årene.

Fiftysomethings (alder 50–59)

Gjennomsnittlig 401 (k) saldo: $ 174, 100
Median 401 (k) saldo: $ 60 900
Bidragsgrad (% av inntekten): 10, 1%

Hoppet i bidragssatsen for denne gruppen antyder at mange drar nytte av fangstbestemmelsen for 401 (k) s, noe som gjør at de kan sette inn flere tusen mer (en ekstra $ 6000 i 2019) enn standardbeløpet.

Sixtysomethings (alder 60–69)

Gjennomsnittlig 401 (k) saldo: $ 195 500
Median 401 (k) saldo: 62 000 dollar
Bidragsgrad (% av inntekten): 11, 2%

Sparingsmessig er det nå eller aldri for denne gruppen. Det faktum at bidragssatsen er like høy som det antyder at mange baby boomers fortsetter å jobbe i løpet av dette tiåret av livet.

Pensjonssparingsmål

Hva bør du sikte mot, sparemessig? Fidelity har noen ganske konkrete ideer. Når du er 30 år, beregner selskapet at du burde ha spart halvparten av årslønnen din. Hvis du tjener $ 50 000 innen 30 år, bør du ha $ 25 000 banket i pensjon. Etter 40 år bør du ha dobbelt så mange årslønninger. Etter 50 år, fire ganger lønnen din; etter alder 60, seks ganger, og etter 67 år, åtte ganger. Hvis du blir 67 år gammel og tjener $ 75 000 per år, bør du ha $ 600 000 spart.

8, 8%

Gjennomsnittlig ansatt 401 (k) bidragssats (i prosent av lønn); en rekordfrekvens, ifølge Fidelity Investments.

Det finnes også den prøvde og sanne, hva noen kan kalle old-school, 80% regel: Spar så mye du trenger for å ha tilsvarende 80% av lønnen din i omtrent 20 år. Det vil kreve rundt 1, 2 millioner dollar for den samme personen som tjener 75 000 dollar, hvis du ikke tar inflasjon i blandingen. Dette tallet øker til mellom $ 1, 5 millioner og $ 1, 8 millioner, avhengig av hvordan du prøver å faktorere det. Imidlertid velger du å beregne det, alle er enige om at det er mye penger.

Måler ikke opp

Hvis du sammenligner disse målestokkene med Fidelitys gjennomsnittlige saldostall på 401 (k), ser det ut til at de fleste ligger bak for å spare til pensjonisttilværelse - selv om du antar at de har eiendeler på andre kontoer enn 401 (k).

En studie fra regjeringsansvarets kontor i 2018 fant at nesten en tredjedel av amerikanerne 55 år og eldre ikke har noen pensjonsegg eller til og med en tradisjonell pensjonsplan. De som har pensjonsfond har ikke nok penger: 56 til 61-åringer har i gjennomsnitt 163 577 dollar og de 65 til 74 har enda mindre sparing. Hvis pengene ble omgjort til livstidspensjon, ville de bare utgjøre noen hundre dollar i måneden. Enhver ekspert på økonomiplanlegging vil være enig i at det ikke er nær nok.

I sin 19. årlige undersøkelse fant Transamerica Center for Retirement Studies at millennials hadde median pensjonssparing på omtrent $ 23.000 mot $ 66.000 for Gen Xers og $ 152.000 for baby boomers.

Lignende funn kommer fra Economic Policy Institute: Det anslår at de i alderen 32 til 37 år har spart rundt 31 644 dollar, men da stiger dette tallet betydelig til rundt 67 720 dollar for de 38 til 43 år. For de alderen 44 til 48 år er deres gjennomsnittlige pensjonssparing $ 81 349. Endelig har de i alderen 50 til 55 år spart et gjennomsnitt på 124 831 dollar. Selv om disse kan virke som sunne mengder, er alle besparelsene godt under selv de mest konservative målene.

En del av problemet kan ifølge TransAmerica være mangel på økonomisk forståelse og utdanning. To tredjedeler av arbeidstakerne mener de ikke vet så mye om pensjonering som de burde. Faktisk sier 30% av arbeidstakerne at de ikke vet noe om tildeling av eiendeler, og rundt 20% av arbeidstakerne innrømmer at de ikke visste hvordan pensjonspengene deres blir investert - og det er sant for alle arbeidere, fra tjuetallet til sekstitallet. For den saks skyld sier bare 29% av amerikanere over 60 år at de vet "mye" om sosial trygghet, selv om nesten 90% forventer at det vil være en betydelig inntektskilde når de slutter å jobbe.

Social Security Administration opplyser at pensjonsytelsene er designet for bare å erstatte omtrent 40% av den gjennomsnittlige arbeidstakers lønn.

Bunnlinjen

Trist, men sant: De fleste amerikanere har ikke nesten nok sparepenger til å opprettholde dem gjennom pensjon.

Hvordan unngår du den skjebnen? Bli først student i pensjonssparingsprosessen. Lær hvordan Social Security og Medicare fungerer, og hva du kan forvente av dem når det gjelder sparing og fordeler. Deretter kan du finne ut hvor mye du tror du trenger å leve komfortabelt etter at ni-til-fem dager er gått. Basert på det, nå et besparelsesmål og utvikle en plan for å komme til summen du trenger innen den tid du trenger det.

Start så tidlig som mulig. Pensjonering kan virke langt unna, men når det kommer til sparing for det, synker dagene ned til et kostbart få - fordi enhver forsinkelse i innskuddene koster mer på lang sikt.