3 Handleidéer for små capsbjørner
Amerikanske småkapitalandeler mottok betydelig tilstrømning av kontanter mellom mai og september 2018 da investorer så dem som mindre immun mot geopolitiske spenninger, handelstakster og en sterkere amerikansk dollar. Små og mellomstore selskaper var også hovedmottakere av president Trumps skattereformplan som reduserte selskapsskattesatsen fra 35% til 21%.
I løpet av den siste måneden har imidlertid småkapitalandeler lidd omtrent det dobbelte av tapene fra de store cap-kollegene. Fra 22. oktober 2018 er Russell 2000-indeksen, som sporer resultatene til 2000 amerikanske small-cap-selskaper, ned 9, 45%, mens S&P 500-indeksen, en bred fullmektig for store aksjer, er ned 4, 82%. Fra et teknisk perspektiv handler nå Russell 2000 under både 200 dagers enkelt glidende gjennomsnitt (SMA) og flerårig trendlinje.
Handlere som mener at aksjer med mindre kapital har ytterligere ulemper foran seg, bør vurdere å bruke et av disse tre omvendte børshandlede fondene (ETF) for å satse mot Russell 2000-indeksen. La oss se på flere handelsmuligheter.
Direxion Daily Small Cap Bear 3X ETF (TZA)
Direxion Daily Small Cap Bear 3X ETF, som ble lansert i 2008, søker å gi tre ganger den inverse daglige ytelsen til Russell 2000-indeksen. Gjennomsnittlig daglig handelsvolum (ADTV) på 106, 46 millioner dollar og en utgiftsgrad på 0, 96% gjør denne ETF til et passende valg for handelsmenn som ønsker å ta en aggressiv kortsiktig innsats mot Russell 2000. TZAs pris brøt over begge de åtte måneders nedstrendene linje og 200-dagers SMA i begynnelsen av oktober på volum over gjennomsnittet, noe som antyder ytterligere oppsving. ETF danner for tiden en vimpel, som er et fortsettelsesmønster, som er å finne støtte på 200-dagers SMA. Handlere som åpner en lang posisjon på en pause over vimpelens øvre trendlinje til $ 11, bør beskytte den med en stopp-tap-ordre rett under mønsterets lave. Et resultatmål kan plasseres til $ 13, 5 ved å bruke den målte flytteteknikken. Næringsdrivende gjør dette ved å beregne avstanden til bevegelsen som fører inn i vimpelen og legge den til mønsterets breakout-punkt ($ 2, 5 + $ 11).
ProShares UltraShort Russell2000 ETF (TWM)
ProShares UltraShort Russell2000 ETF ble dannet i januar 2007, og har som mål å returnere to ganger den omvendte daglige ytelsen til Russell 2000-indeksen. Selv om TWMs ADTV på 14, 07 millioner dollar er mindre enn for TZA, er det fortsatt tilstrekkelig likviditet for kortvarige handelsmenn som tror at Russell 2000 vil fortsette å falle. Fondet krever 0, 95% forvaltningshonorar. I likhet med TZA, har TWM hatt en sterk økning i oktober med kraftig volum da aksjene på små capser kom under et sterkt salgspress. Næringsdrivende bør se etter et inngangspunkt på en pause over vimpelmønsterets øvre trendlinje på $ 16, 5, med et stopp som sitter litt under 200-dagers SMA. Overskudd kan tas på $ 18, 75 ved å bruke den målte flyttemetoden ($ 2, 25 + $ 16, 5).
ProShares Short Russell2000 ETF (RWM)
ProShares Short Russell2000 ETF ble opprettet i 2007 og forsøker å gi den omvendte en-dags ytelsen til Russell 2000-indeksen. Det når sitt mål gjennom bruk av ETF og indeksbytter. Fondet belaster et årlig forvaltningshonorar på 0, 95%, mindre enn gjennomsnittet i kategorien 1, 02%, og har ADTV på 21, 84 millioner dollar. Mens RWM sporer Russell 2000-indeksen, er diagrammet likt de to første ETF-ene som er diskutert, selv om vimpelmønsterets lavpunkt ligger over 200-dagers SMA, ikke på det. Næringsdrivende kan velge å legge inn en stopp-limit-ordre rett over vimpelen øvre trendlinje til $ 41, 5 og bankgevinst på $ 44, 75 ($ 3, 25 + $ 41, 5). En ordre om stopp / tap kan sitte under 16. oktober for å avslutte handelen hvis prisen beveger seg i motsatt retning.