5 spørsmål om livsforsikring du bør stille

Hvis du er i markedet for livsforsikring, kan du ha blitt fristet av annonsene som hevder: "For bare noen få dollar om dagen, kan du beskytte familien din med 1 million dollar i livsforsikring!" Det høres ut som en god del, ikke sant? Disse annonsene refererer vanligvis til livsforsikring. Som navnet tilsier, gir livsforsikring beskyttelse i en begrenset periode eller periode, for eksempel 10, 20 eller 30 år.

Konseptet er ganske enkelt: Hvis du dør mens politikken din er aktiv, vil familien få en dødsgevinst. Men de mange typene termforsikring og opsjoner kan være forvirrende. Er det sannsynlig at livsforsikring lønner seg for deg? Begynn med å stille deg følgende fem spørsmål.

1. Hvorfor ønsker jeg livsforsikring?

Før du kjøper noen form for livsforsikring, bør du tenke på hvorfor du kjøper den. Beskytter du familien din i tilfelle tidlig død? Har du tatt på deg tilleggsgjeld som krever at du gir dekning? Ønsker du å overlate en arv eller en gave til en veldedighet?

Hvis du vil ha forsikring for potensielt å dekke økonomiske forpliktelser du har i veldig lang tid - muligens for resten av livet - kan det være lurt å vurdere permanent livsforsikring. Hvis du er i en kontant knase og har umiddelbare forpliktelser overfor familie, forretningspartnere eller långivere, kan termforsikring gi deg en kortsiktig løsning.

(For mer, les: Livsforsikring: Setter pris på fred i sinnet .)

2. Hva slags dekning er tilgjengelig?

De fleste vil ha tilgang til minst en av de to typene terminsforsikringer: gruppe eller individ.

Gruppelivsforsikring

De fleste selskaper tilbyr sine ansatte en form for livsforsikring som en ansattstønad. Dette kalles gruppeforsikring fordi du får beskyttelse som en del av en større gruppe. Vanligvis trekkes den rett fra lønnsslippen din, og det eneste kravet for dekning er å fylle ut et kort spørreskjema med detaljer om helsehistorien. Her er noen av fordelene med gruppevisforsikring:

• Det er praktisk - Du kan vanligvis registrere deg for en policy når du tar en ny jobb og melder deg inn i bedriftens fordelsprogram. Du kan også ha en mulighet til å registrere deg i løpet av den årlige påmeldingsperioden hos firmaet ditt når du kan registrere deg for andre fordeler, for eksempel medisinsk eller tannlegeforsikring eller en arbeidsgiver-sponset pensjonsplan.
• Ingen medisinsk undersøkelse nødvendig - De fleste gruppeplaner krever ikke fysisk undersøkelse. En uttalelse om god helse, sammen med en sykehistorie, er vanligvis alt som kreves for å sikre dekningen.
• Automatiske betalinger - Gjennom lønnsfradrag vil du neppe føle det økonomiske utslaget av å betale premier hver måned.

(For å lese mer, se: Få livsforsikring uten medisinsk eksamen .)

Individuell livsforsikring

Som navnet tilsier, er en individuell policy en der du søker om dekning på egen hånd. Du eller et familiemedlem vil eie den faktiske policyen. For å få en individuell politikk, må du sannsynligvis gjennomgå en medisinsk undersøkelse av noe slag, gi en detaljert sykehistorie og gi forsikringsselskapet tillatelse til å undersøke legejournalen din og utføre en bakgrunnssjekk på eventuelle kjøreforseelser eller kriminelle aktiviteter. . Dette høres kanskje litt inngripende ut, men det er noen store fordeler med å eie en individuell livsforsikring.

• Den er bærbar - Hvis du tar en ny jobb i et annet selskap, trenger du ikke å bekymre deg for å miste livsforsikringsbeskyttelsen.
• Nivåpremier - Generelt kan individuelle policyer struktureres slik at de har nivåpremier i løpet av varigheten.
• Fleksibilitet - Hvis du noen gang vil oppgradere eller konvertere terminpolicyen din til en permanent policy, kan det hende du har flere alternativer tilgjengelig med en individuell policy enn du ville gjort med en gruppeplan.

3. Hva om jeg ikke dør?

Ironisk nok blir noen mennesker som kjøper livsforsikring opprørt når de finner ut at hvis de ikke dør, ikke får de noe tilbake. Hvis dette er en bekymring for deg, er det viktig å få en forståelse av hva som vil skje med politikken din når du er nær slutten av løpetiden.

Når du er nær slutten av policyperioden din, kan du ha muligheten til å holde policyen. Hvis du gjør det, og du har betalt nivåpremier, kan du forvente et heftig hopp i premien. Så hvis du fremdeles er frisk på det tidspunktet i livet ditt og ønsker å beholde dekningen, kan det være best å søke om en ny policy.

Kanskje du bare ønsket at policyen din skulle dekke deg så lenge du hadde pantelån, eller til barnas høyskoleutdanning var betalt for. Hvis det er tilfelle og du ikke har andre forpliktelser til å beskytte, kan det være lurt å la dekningen utløpe.

4. Hvordan kan jeg oppgradere min nåværende policy?

De fleste termiske retningslinjer har et "konverteringsprivilegie." Dette gjør at du i hovedsak kan handle i din gamle sikt for en ny permanent forsikring og fortsette å betale premier, som kan være høyere. Dette er en flott funksjon som gir fremtidig fleksibilitet, men fordi noen policyer har begrensninger, bør du gjøre deg kjent med konverteringsreglene for alle policyer du vurderer.

Konverteringsprivilegiet kan ha en tidsbegrensning på det. For eksempel kan det hende du må konvertere det før du treffer en viss alder. Andre policyer tillater konvertering i hele løpetiden av policyen. Med de mest sjenerøse politikkene kan du konvertere til alle tilgjengelige typer permanente policyer, for eksempel hele livet, universelt liv eller variabelt universelt liv. Noen terminer kan tvinge deg til å konvertere til en type, og noen selskaper kan ikke tilby alle typer, noe som kan begrense alternativene dine.

(For relatert lesing, se: Variable vs. Variable Universal Life Insurance. )

5. Hvor kjøper jeg en policy?

En rekke online selskaper kan gi deg en term forsikring. Disse distributørene fokuserer vanligvis på å finne retningslinjene med lavest kostnad basert på den personlige informasjonen du oppgir.

For en mer personlig opplevelse, kan du vurdere å finne en profesjonell. En forsikringsagent vil hjelpe deg med å forstå de forskjellige forsikringstypene og bør kunne svare på spørsmål du måtte ha. Du kan finne en ved å besøke noen av de viktigste selskapets nettsteder eller kaste gjennom din lokale telefonbok, men sannsynligvis er den beste måten å finne en representant å be om henvisning fra en venn eller forretningsforbindelse.

Til slutt, for gruppedekning, kan du ta kontakt med arbeidsgiveren din. Hvis du er selvstendig næringsdrivende, kan det hende du har tilgang til en gruppeplan gjennom en profesjonell forening, eller du kan til og med være i stand til å sette en gruppeplan på plass for deg selv og dine ansatte.

Bunnlinjen

Etter å ha gått gjennom disse fem spørsmålene, vil du kunne bestemme selv om den milliondekningen som tilbys i annonsen virkelig er det du trenger å gi for deg og din familie. Hvis ikke, ikke vær redd for å gå forbi det - det er hundrevis av politikker som venter på å gi deg den tryggheten du leter etter.

(For relatert lesing, se: Hva du kan forvente når du søker om livsforsikring. )