5 tips for å spore markedene for travle investorer

Aktive investorer må hele tiden overvåke porteføljen sin for endringer. Passive investorer, eller de med en langsiktig horisont, har imidlertid råd til å ta en mer avslappet tilnærming. Men alle investorer må fortsatt gjøre leksene sine fra tid til annen.

Følgende fem tips kan hjelpe deg med å administrere tiden din og investeringene dine på riktig måte.

Fokus på rentenivåer og råvaretrender (daglig)

Du trenger ikke å spore markedsendringer på daglig basis for å lykkes som investor, men å være klar over trendene på markedet kan hjelpe deg med å kutte ned på å lytte til "hot tips" eller ryktefabrikker i løpet av dagen. En god måte å stoppe angsten forårsaket av investeringssladder du hører, er å jage riktig type informasjon nå.

To store områder å fokusere på er renter og råvare / arbeidskraftskostnader.

Høyere renter gir vanligvis lavere aksjekurser, fordi generelt ettersom selskaper bruker mer penger på utbetalinger av lån, demper de inntektene - og lavere inntjening tilsvarer lavere aksjekurser. Omvendt kan lavere renter bety at både selskaper og enkeltpersoner vil bruke mindre på rentebetalinger, bunnlinjene vil øke og høyere inntjening medfører høyere aksjekurser. Når du vet at de fleste rentenyheter blir regnskapsført i markedsprisene nå, og å kunne se hvordan det kan påvirke fremtidige priser, vil det hjelpe deg med å luke ut eventuelle sladdetips du kan få nå.

Investorer bør spore drivstoffkostnader og andre råvarepriser for å måle hvordan disse svingningene kan påvirke deres eierandel. Noen industrier, for eksempel lastebiltransport, ser at fortjenesten synker dramatisk når råoljeprisene øker. Andre, som oljesøkingsselskaper, klarer seg bedre når oljen handler høyere. Stigende stål- og trelastpris vil ha negativ innvirkning på bygg- og produksjonsbedrifter.

Stigende arbeidskraftskostnader vil begrave alle, men spesielt detaljister som vanligvis ansetter arbeidstakere til minstelønn. Hvis du vet hva som er i porteføljen din på forhånd, kan du kutte angsten i dens spor og justere porteføljen deretter.

Følg med på markedstrender (ukentlig)

Du trenger ikke å ha TV-en din innstilt på CNBC til enhver tid, men du bør holde deg oppdatert med de siste nyhetene fra finansielle medier, og prøve å se på økonomifokuserte videoer minst en gang i uken. Internett, inkludert sosiale medier, er et annet fantastisk sted å lese om strategier for å investere og få en følelse av hva fagfolkene sier om markedets forventede retning. For å kutte gjennom all overflødig lesing, er det bare å sørge for at du får tak i hvilke bransjer som er i eller utenfor favør, sammen med helsen til det samlede markedet.

Husk at geopolitisk utvikling kan påvirke porteføljen din - det kan også være nyheter om høyere skatter eller valutasvingninger. Dette betyr at du i det minste bør fange opp en oppsummering av utviklingen på slutten av hver uke. Målet her er å få det store bildet eller trenden, og deretter gjøre endringer i porteføljen din tilsvarende.

Forsøk å ikke la deg lokke til å ta en beslutning på grunn av "dagens nyheter". Med andre ord, den økonomiske kommentaren som du ser på TV eller på nettet, er noen ganger pyntet for å tiltrekke et større publikum. Så prøv å dechiffrere de langsiktige trendene og luke ut den daglige tullene som de finansielle medieutsalgene bruker for å legge inn sendinger. Spørsmålet du alltid bør stille deg selv når du ser på eller lytter til økonomisk kommentar er - hvordan vil dette påvirke meg eller porteføljen min?

Gjennomgå regnskap (kvartalsvis)

Denne regelen gjelder hovedsakelig investorer som kjøper enkeltaksjer. Investorer bør gjennomgå ledelsesdiskusjon og analyse (MD&A) i et selskaps regnskap, samt 10-K, 10-Q og fullmaktserklæring (som sendes inn til SEC) for å få et bedre inntrykk av ledelsens inntak på muligheter og risikoer for selskapet sammen med den nylige ytelsen.

Når du gjør denne undersøkelsen, kan du stille deg følgende spørsmål:

• Er ledelsen optimistisk om selskapets fremtid?
• Har det kommet noen innsiktsfulle kommentarer om fremtidig inntjeningspotensial?
• Overveier det et stort anskaffelses- eller eiendomssalg som kan påvirke inntjeningen?
• Er selskapets kreditt i god eller dårlig form? Kan det ha betydning for den fremtidige veksten av selskapet?

Dette er alle problemer som kan tas opp i årsregnskapet og som er nyttige for investorens beslutningsprosess. Vær en detektiv, og prøv å grave forbi all PR-fluff for å se hva ledelsen egentlig sier.

Noen ganger er det skrevne ordet det beste middelet for investorer å få verdifull innsikt om et selskaps indre virksomhet, fordi ansikt til ansikt-møter og noen konferansesamtaler er veldig skriptede, spesielt gitt økningen i aksjonærinitierte søksmål.

(For mer råd om hvordan du får informasjonen du trenger fra disse dokumentene, kan du lese Hva du trenger å vite om regnskap. )

Kontakt- eller intervjufond eller firma (en gang eller to ganger i året)

Å prøve å få tak i fagpersoner som har ansvar for fond eller firma kan være en heltidsjobb, så det er ofte best å velge når du prøver denne typen korrespondanser. Velg en tid på året når de er saktere eller mer i stand til å snakke med deg - og når du har fått dem på linjen, pump dem for informasjon om hvor markedet eller en bestemt bransje eller aksje er på vei. Noen ganger vil de gi verdifull innsikt som du ennå ikke hadde fundert - eller ikke har tid til å forske på.

Når du snakker med disse fagfolkene, kan du prøve å stille spørsmål med åpne spørsmål som:

• Hvor tror du selskapet er på vei?
• Hva er de største risikoene fremover?
• Hva tror du Wall Street-analytikere overser eller undervurderer med hensyn til selskapet?

Du kan bli overrasket over glede over svarene du vil motta - uten kostnad for deg.

Hør på konferansesamtaler (årlig)

Ikke la deg skremme. Kontakt investor relations-representanten i selskapet du eier i for å se om du kan lytte til på selskapets konferanseår. Du kan også sjekke selskapets investor-forhold på hjemmesiden deres, som ofte vil gi informasjon om datoen for neste samtale sammen med en lenke for å lytte til samtalen online. På grunn av Fair Fair Disclosure og fokusbedriftene har i disse dager på å avsløre informasjon til både individuelle og institusjonelle investorer på en gang, vil mange selskaper tillate individuell investor deltakelse hvis investoren ber om å delta på forhånd slik at selskapet kan arrangere å etablere en egen linje.

Det du lytter til i denne samtalen er hva ledelsen sier om selskapets fremtid, men også måten de sier det på. Tror de det de sier? Er de entusiastiske eller bare går gjennom bevegelsene? Denne informasjonen kan gi deg ønsket om å enten kjøpe flere aksjer eller å avvikle din stilling helt.

Den første delen av samtalen vil gå over selskapets økonomi i tidsperioden sammen med annen relevant utvikling. Dette blir deretter fulgt av en spørsmål og svarøkt, vanligvis med analytikere, som ofte er den viktigste delen av samtalen siden du kan se hvordan ledelsen reagerer på disse tøffe spørsmålene.

(Merk: Som nevnt ovenfor, er mange samtaler skriptet, og ledelsen er noen ganger tett over fremtiden fordi de ikke ønsker å bli beskyldt for noen feil. Med det i tankene, bør investoren ikke bare være på jakt etter hva som er sagt, men det som ikke blir sagt så godt. Hvis et selskap vanligvis foretar økonomiske anslag hvert kvartal, men plutselig har stoppet opp, kan det være et dårlig tegn for selskapet, men også et godt tegn for å komme deg ut.)

Bunnlinjen

Å bestemme når informasjonen din er den mest verdifulle kan hjelpe deg med å kutte ned på timene du bruker på å sortere gjennom rapporter og økonomi. Sommermånedene er typisk svake måneder i markedet, og kjøpte aksjer kan avta. September og oktober er også historisk vanskelige måneder - og salgstap ved utgangen av året kan redusere aksjene ytterligere. Hvis du er fornøyd med at aksjen du eier eller ønsker å kjøpe er på solid fot, kan du fortsette med kjøpene, men sørg for at du tar hensyn til sesongmessige faktorer når du prøver å stille et kjøp eller et salg.

Å være en investor betyr ikke at du må lese Wall Street Journal hver dag eller hele tiden sjekke mobiltelefonens aksjehandelsapp. Men hvis du håper å klare deg like bra eller bedre enn markedsgjennomsnittet på lang sikt, kan det være mest fornuftig (eller øre) å administrere tiden din når du administrerer porteføljen din.