Asset Mix

Hva er en kapitalmiks?

Eiendomsmiks er fordelingen av alle eiendeler i et fond eller portefølje. I det store og hele kan eiendeler tildeles en av de viktigste aktivaklassene: aksjer, obligasjoner, kontanter og eiendommer. Fordeling av aktiva blander hjelper investorer til å forstå sammensetningen av en portefølje.

Asset Mix Forklart

Fordeling av aktiva-blandinger er ett aspekt av regelmessig investeringsrapportering. Fondsforvaltere gir investorer detaljerte prosenter investert av hver aktivakategori i porteføljen. Markedsverdien av investeringer fra hver aktivakategori er representert som en prosentandel av den totale porteføljen. Dermed vil den omfattende blandingen av eiendeler være lik 100% og vise fordelingen av investeringer over hele porteføljen.

Eiendomsmiks av en portefølje er en viktig faktor for investorer. Det kan være en sentral bestemmelse av fondets risiko / belønningsprofil. Det kan også gi innsikt i de langsiktige resultatforventningene.

Variasjoner av aktiva-blanding

Investorer ser på fond etter sine investeringsbeholdninger som kan være konsentrert i en kjerne aktivaklasse som egenkapital eller fast inntekt. Andre aktivakategorier for investering kan omfatte råvarer eller internasjonale investeringer.

Når et investeringsfond er veldig konsentrert i en aktivaklasse eller -kategori, vil formuesmengden sannsynligvis være mer detaljert på et granulært nivå. For eksempel kan kapitalblandingen til et aksjefond rapportere om investeringsprosenter i aksjer med stor kapital, mellomkapital og små selskaper. Hvis det er et internasjonalt aksjefond, kan fordeling av aktiva-blandingen være mer fokusert på prosentvis markedsverdi investert etter land. For rentefond vil investorer typisk se fordeler på formuesmengden etter kredittkvalitet eller varighetsprosenter.

Bevilgningsfond

Investorer vil vanligvis finne mer tradisjonelle fordeler på aktiva blanding etter aktivaklasse i aktivaallokering eller balanserte fond. Disse fondene annonserer ofte aktiva blandingen av porteføljen for investorer. T. Rowe Price Balanced Fund er ett eksempel. Fondet forvaltes å investere omtrent 65% av forvaltningskapitalen i vanlige aksjer og 35% i rentepapirer.

Andre populære typer aktiva tildelingsfond inkluderer fonddato. Disse midlene følger en glidebane som forskyver aktiva blandingen på forskjellige punkter langs en tidslinje, og klarer seg for en målutnyttelsesdato. Vanguard Target Retirement 2060 Fund er ett eksempel. Fondet begynner med en formuesmiks på 85% aksjer og 15% obligasjoner. På måldatoen i 2060 vil fondets tildeling flytte til 50% aksjer, 40% obligasjoner og 10% kortsiktige TIPS.

Bestemme aktiva mix

Over hele bransjen bruker porteføljeforvaltere mange forskjellige metoder for å bestemme porteføljens aktiva-blanding. Moderne porteføljeteori gir et grunnlag for å analysere investeringer og bestemme passende allokeringer basert på risikopreferanser og risikostyringsmål. Porteføljer for formuesallokering er en blanding av både egenkapital og rentefordel. Den historiske risikoen og avkastningen for disse to aktivaklassene viser aksjer som gir større potensiale for høyere avkastning sammen med høyere risiko. Historisk sett har rentefordelinger gitt lavere sammenlignbar avkastning også med lavere risiko. Balansen mellom risiko og potensiell avkastning gjennom bruk av både aksje- og renteinvesteringer totalt sett er et ledende prinsipp for å bestemme aktiva blandingen av en investeringsportefølje.

Sammenlign Navn på leverandør av investeringskontoer Beskrivelse Annonsørens avsløring × Tilbudene som vises i denne tabellen er fra partnerskap som Investopedia mottar kompensasjon fra.

Relaterte vilkår

Kapitalfordelingsfond Et formuesallokasjonsfond er et fond som gir investorer en diversifisert portefølje av investeringer på tvers av ulike aktivaklasser. mer Blend Fund Definition Et blandingsfond er en type aksjefond som inkluderer en blanding av verdier og vekstaksjer. mer Hva er en fondskategori? En fondskategori er en måte å differensiere verdipapirfond i henhold til deres investeringsmål og viktigste investeringsfunksjoner. mer Hva er en multi-aktivaklasse? Investering i flere aktivaklasser reduserer risikoen ved å spre penger over aksjer, obligasjoner eller andre eiendeler. mer Hva er fordelingen av aktivaklasser? Fordeling av en aktivaklasse gir prosentene av kjernekapitalklasser som finnes i et aksjefond, børshandlet fond eller annen portefølje. mer vekst og inntekt: Er et balansert fond det beste fra begge verdener? Balanserte fond er aksjefond som investerer penger på tvers av aktivaklasser, en blanding av aksjer med lav til middels risiko, obligasjoner og andre verdipapirer. Deres eierandel er balansert mellom egenkapital og gjeld, med målet mellom vekst og inntekt. mer Partnerkoblinger