De beste alternativene til en 401 (k)

401 (k) -planen, siden oppstarten i 1978, har blitt den mest populære arbeidsgiver-sponsede pensjonsplanen i USA, men ikke alle arbeidere har tilgang til en, noe som lar dem søke alternativer for å spare til pensjon.

Så hva annet er der ute? Det er flere alternativer. Men la oss først se på hvordan en 401 (k) fungerer.

Viktige takeways

• Ikke alle arbeidere har tilgang til en 401 (k), en populær pensjonsplan som er sponset av arbeidsgivere.
• Noen alternative alternativer å spare til pensjon inkluderer IRAs og investeringskontoer.
• IRA-er, som 401 (k), tilbyr skattemessige fordeler for pensjonssparere.
• Hvis du kvalifiserer for Roth-alternativet, kan du vurdere din nåværende og fremtidige skattesituasjon til å bestemme mellom en tradisjonell IRA og en Roth.

Forståelse av 401 (k) planer

Oppsettet er enkelt. Med en 401 (k) bidrar du med forhåndsbetalte penger fra lønnsslippen din hver måned. Bidragene er fradragsberettiget fra din årlige inntekt. Pengene blir automatisk trukket fra din lønnsslipp og investert i investeringene du velger fra planens opsjoner. Enda bedre er det hvis arbeidsgiveren samsvarer med noen prosentandel av bidragene dine, noe mange gjør. Inntektene fra investeringene får du når du går av.

Det er grenser for hvor mye du kan bidra årlig. Fra og med 2019 kan du bidra med opptil 19 000 dollar per år og få lov til å øke $ 6 000 hvis du er 50 år og eldre.

Selv om en 401 (k) kan kjøres på autopilot når du har fått den etablert, er det ikke vanligvis en god idé. Hvis for eksempel lønnen din dobles og du fortsatt bidrar med det samme beløpet hver måned, setter du deg selv i en ulempe ved ikke å øke bidragene.

For de som leter etter alternativer til en 401 (k) kan du vurdere å utforske følgende muligheter:

Tradisjonelle og Roth IRAs

Hvis arbeidsgiveren din ikke tilbyr en 401 (k) - eller du er selvstendig næringsdrivende eller eier en liten bedrift - kan du åpne en individuell pensjonskonto (IRA). Disse kontoene tilbyr også pensjonsorienterte skattemessige fordeler, som varierer avhengig av om du velger en tradisjonell eller Roth IRA.

Enda bedre kan du spare inn en i tillegg til en 401 (k) - selv om avgiftene dine kanskje ikke er fradragsberettiget avhengig av inntekten og kontotypen du velger. Selv i det tilfellet vil pengene på kontoen din imidlertid vokse skattefritt frem til pensjon.

Selv om både IRA og 401 (k) tilbyr skattefordeler, er det noen viktige forskjeller. Med en IRA er det mest du kan bidra i 2019 $ 6000 i året (7000 dollar hvis du er minst 50).

Generelt sett har 401 (k) s og IRAs en straks for tilbaketrekning dersom du tar utdelinger før fylte 59½, men det er unntak fra denne regelen.

Med en IRA er verden din investeringsøsters. Du kan investere i omtrent alle verdipapirer eller finansielle instrumenter hvis verdi kan måles nøyaktig og daglig.

Det det ikke inkluderer er livsforsikring og samleobjekter. "Samlerobjekter ville bli kategorisert som ethvert kunstverk, metall, perle, alkoholholdig drikk, teppe, antikk eller stempel, " forklarer Rebecca Dawson, finansrådgiver i Los Angeles, Calif.

"IRA er et flott investeringsmiddel. Imidlertid er mer enn 85% av investorene ikke klar over alle fordelene som en IRA gir. Den lar deg investere i aksjer, obligasjoner og aksjefond, men den lar deg også investere i eiendommer, hester, aksjer i privat selskap, skattelån, jordbruksareal, cryptocurrency, franchisetak, fysisk gull og mer, "sier Kirk Chisholm, formuesjef i Innovative Advisory Group i Lexington, Mass.

Tradisjonelle kontra Roth IRAs

I likhet med 401 (k) er IRA-er både i tradisjonelle og Roth-versjoner. Vil du betale skatt nå, eller senere?

Med en tradisjonell IRA trekker du bidragene fra skatten din i dag, og betaler inntektsskatt når du begynner å trekke deg flere tiår nedover veien.

Med en Roth IRA får du ikke trekke bidragene fra den årlige skatteregningen, men når du først begynner å trekke deg, er alt skattefritt. Enhver vekst er også skattefri. Du blir også skånet for nødvendige minimumsfordelinger når du fyller 70½ år, som har mandat for tradisjonelle IRA-er og for 401 (k) s.

Når du bestemmer deg mellom en tradisjonell eller Roth IRA, må du spørre deg selv om du kommer til å ligge i en høyere skatteklasse når du trekker deg, og om skattekonsollene i fremtiden vil likne på dagens.

SEP IRAs

Hvis du er selvstendig næringsdrivende eller eier en liten bedrift, kan du også ha muligheten til å åpne en forenklet arbeidspensjon (SEP IRA) hvis du er kvalifisert. SEP IRAs fungerer omtrent som tradisjonelle IRAer når det gjelder skattemessige fordeler og investeringsalternativer. De har den ekstra fordelen med høyere bidragsgrenser.

Fra og med 2019 kan bidrag ikke overstige 25% av kompensasjonen for året eller 56 000 dollar, avhengig av hva som er mindre.

Kontantbalanse definerte fordeler plan

Hvis du er selvstendig næringsdrivende og vellykket, men var for opptatt - eller for lite i kontanter - til å gjøre mye med å bygge opp en pensjonsplan tidligere i livet ditt, er det fortsatt tid til å gjøre noe for å sikre fremtiden din. En ytelsesplan med kontantbalanse gir deg muligheten til å spille øyeblikkelig pensjonering.

"Mange selvstendig næringsdrivende befinner seg senere i livet med en høy inntekt og veldig lite å vise for det i veien for pensjonssparing. Min favorittløsning for en slik person er en ytelsesplan med kontant saldo, der det årlige bidraget i 2019 kan potensielt være så høyt som 225 000 dollar, "sier Robert R. Schulz, CFP®, president for Schulz Wealth, Mansfield, Texas.

Investeringsregnskapet

Endelig er det vanlige gamle investeringskontoer. Du kan åpne en konto på din foretrukne finansinstitusjon og "bidra" så mye du vil, eller kan. Eventuelt overskudd, enten det er av styrking eller utbytte, vil bli beskattet som langsiktige kapitalgevinster så lenge investeringene holdes i mer enn ett år. Dette betyr sannsynligvis at du betaler en lavere rente enn du betaler for vanlig inntekt.

"Selv om du bidrar til en 401 (k) eller tradisjonell eller Roth IRA har store fordeler, som utsatt skatt eller skattefri vekst, kan årlige grenser forhindre at du kan investere nok kapital til å nyte en tilstrekkelig pensjonsinntekt senere. skattepliktig konto som er investert i et passende aksjefond og allokering av obligasjonsfond kan supercharge din økonomiske plan og støtte et ønsket resultat, "sier Daniel Schutte, MBA, Credo Wealth Management, Denver, Colo.

Hvis du er disiplinert nok til å ri ut de uunngåelige lavene og puste dypt under høydepunktene, kan en standard investeringskonto være veien å gå. Men de tar en mye av innsats for å opprettholde, og du kan skylde kapitalgevinster ved inntektsvekst.