Kryssvalutatransaksjon
En kryssvalutatransaksjon kan brukes som en arbitrage-strategi som innebærer samtidig kjøp og salg av to eller flere valutaer. Dette er designet for å utnytte forskjellene mellom valutapar. Dette kalles også kryssvalutatriangulering. Denne handlingen kan være en fordel for noen markedsaktører basert på spesielle forhold og sted. Begrepet er også en generisk betegnelse for enhver transaksjon som involverer mer enn en valuta, for eksempel en valutaswap.
Viktige takeaways
- Kryssvalutatransaksjoner kan være et institusjonelt arbitrage-spill.
- Også kjent som triangulering, vil denne strategien ha potensial for risikofrie gevinster minus provisjon.
- Datastyrte algoritmer er konstant ute etter en slik handelsmulighet.
Slik fungerer en kryssvalutatransaksjon
Kryssvalutatransaksjoner, inkludert valutaswapper, er vanligst for multinasjonale selskaper eller internasjonale obligasjonsfond som forvalter eller sikrer deres valutaeksponering. Noen ganger gjennomføres alle transaksjonene i ett land uten bruk av det landets valuta, som omtales som et valutakryss.
Som arbitragehandel er muligheten til å gjøre dette ekstremt sjelden for detaljhandlere. For eksempel, hvis en næringsdrivende kjøper kanadiske dollar med amerikanske dollar (kjøper en USD / CAD-stilling) og deretter selger dem for å kjøpe euro (kjøper en EUR / USD-stilling), har nå den næringsdrivende den samme handelen som en EUR / CAD-stilling, og kan lukke det ved å selge EUR / CAD-paret. Dette vil være verdt å gjøre hvis EUR / CAD-paret ikke var priset det samme som et kombinert par USD / CAD og EUR / CAD. Detaljhandlere finner neppe disse avvikene fordi datastyrte handelsalgoritmer er konstant ute etter slike muligheter.
Sammenlign Navn på leverandør av investeringskontoer Beskrivelse Annonsørens avsløring × Tilbudene som vises i denne tabellen er fra partnerskap som Investopedia mottar kompensasjon fra.