Personlige bankfolk: Stillingsbeskrivelse og lønn

Personlige bankfolk jobber i detaljhandelsbanker og hjelper kunder med forskjellige behov, for eksempel å åpne sjekk og sparekontoer; få boliglån og billån; investere i innskuddsbevis (CD-er), pengemarkeder og andre kommersielle bankprodukter; pensjonsplanlegging eller høyskole. Mens investeringsbankfolk jobber mest med institusjonelle investorer, jobber personlige bankfolk primært med hverdagsmennesker.

De fleste av kundene deres er private borgere i lokalsamfunnene som bankfolkene jobber i. Privatbank betaler vanligvis ikke så bra som investeringsbank og andre Wall Street-karrierer, men det gir en betydelig bedre balanse mellom arbeidsliv og timene er mye rimeligere. Faktisk ble begrepet "bankers hours" myntet for å beskrive de begrensede timene lokale bankfolk oppfattes å bruke på jobben.

Viktige takeaways

• Personlige bankfolk jobber i detaljhandelsbanker og hjelper kunder med ulike behov.
• Å være en god personlig bankmann handler mindre om utdannelseslegitimasjon, og mer om fellesskapets omdømme, nettverksevne og tilknytning.
• De daglige oppgavene til personlige bankfolk inkluderer å hjelpe bankkunder å åpne nye kontroll- og sparekontoer og tilrettelegge for andre ordinære banktransaksjoner.

En typisk investeringsbank har mange velkledde Ivy League-nyutdannede som sitter bak Bloomberg-terminalene sine og snakker aggressivt og hiver de siste tilbudene inn på headsettet. Stereotypen til en investeringsbankmann er en aggressiv, velutdannet og pengesult ungdom. De fleste personlige bankfolk er kuttet fra en annen klut.

Mens en forretningsgrad hjelper, og en MBA ser enda bedre ut på en personlig bankers CV, er det mange lokale bankfilialer som bryr seg mindre om utdannelsesbevis enn om omdømme fra lokalsamfunnet, nettverksevne og tilknytning. Disse bankene er stolte av hjembystjenesten og foretrekker å se hjemby-bankfolk møte og hilse på nye kunder.

Personlig bankvirksomhet er en ideell karriere for noen som elsker å bygge relasjoner i sitt nærmiljø, har en forkjærlighet for markedene og ønsker å tjene en solid inntekt, men ikke er opptatt av å bli rik.

Åpningskontoer

Kanskje den mest vanlige daglige plikten til en personlig bankmann er å hjelpe bankkunder med å åpne nye kontroll- og sparekontoer. En personlig bankmann håndterer nye kunder så vel som eksisterende kunder som ønsker å åpne en ny konto. Disse bankfolkene sitter ved de store, L-formede pultene som går langs lobbyen på de fleste detaljhandelsbankfilialer. Det er en personlig bankmanns jobb å tilpasse en konto for å tilpasse kundens behov.

Den personlige bankmannen tilbyr også tilleggsprodukter som kassekredittbeskyttelse eller et avrundingsalternativ, en sjekkekontofunksjon der hvert debetkortkjøp blir avrundet til neste dollar, med den overskytende endringen plassert i en sparekonto.

Selger investeringsprodukter

Mens detaljbanker sjelden tilbyr de aggressive investeringskjøretøyene du finner på Wall Street, gir de en rekke konservative produkter som garanterer avkastning og er ofte forsikret av Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC). Disse produktene inkluderer CD-er, pengemarkedsregnskap og pensjonskontoer som tradisjonelle og Roth individuelle pensjonskontoer (IRA).

Noen kunder vet nøyaktig hvordan de vil investere pengene sine, mens andre trenger litt veiledning for å ta det riktige valget. Atter andre har ingen anelse, i hvilket tilfelle det er den personlige bankmannens jobb å konstatere kundens behov og mål, og deretter gi den passende løsningen.

Selger lån

Hos noen banker har personlige bankfolk lisens til å selge pantelån og andre lån. Andre banker ansetter separate pantespesialister, og den personlige bankmannen tripper bare kunden og henviser ham til finanseksperten når det er nødvendig. Som en generell regel, jo mindre bank, jo flere hatter har hver banker. Personlige bankfolk i småbysamfunn kan gjøre alt fra økonomisk planlegging til boliglån.

I de fleste tilfeller har en personlig bankmann bare tilgang til sin egen banks låneprodukter, i motsetning til en boliglånmegler, som kan plassere kundene sine med dusinvis av banker og långivere. Dette gjør den personlige bankmannen noe av en ulempe, selv om mange boliglånskunder er glade for å akseptere disse begrensningene for å håndtere en lokal bankmann de kjenner og stoler på.

Pensjon og kollegiplanlegging

Personlige bankfolk hjelper kunder med å finansiere pensjonen og barnas utdanning. De selger Roth IRAs, tradisjonelle IRAs og livrenter for pensjonsplanlegging. For sparing ved høyskoler tilbyr personlige bankfolk sparepapirer og den populære 529-planen, som er en skatteutsatt college-konto.

Nok en gang må en personlig bankmann ofte påta seg en rådgivende rolle for å utføre denne delen av jobben hans. Bankterminologi er et fremmedspråk for noen kunder, så det er opp til den personlige bankmannen å hjelpe kunden å forstå og føle seg trygg på hvor pengene hans plasseres.

ferdigheter

Evnen til å smi og opprettholde sterke relasjoner i samfunnet er den desidert viktigste ferdigheten for en personlig bankmann. De økonomiske produktene i seg selv er ikke spesielt kompliserte og krever ikke en MBA- eller preternaturell matematikkferdighet for å forstå. Dette er ikke investeringsbank, der esoteriske vilkår som rentebytteavtale, kreditt misligholdsbytte og sikkerhetsstillelse gjeld ofte kommer opp i kundesamtaler. De fleste personlige bankprodukter er enkle, men den personlige bankmannen må gjøre klienten komfortabel nok til å ønske å kjøpe dem hos ham.

Utdanningskrav varierer fra bank til bank. I motsetning til lov eller medisin, krever industrien bare et videregående vitnemål. For de på college som vurderer personlig bank, er en forretningsgrad, spesielt med en konsentrasjon innen økonomi eller finans, veien å gå.

Lønn og timer

Personlige bankfolk tjener fotgjengerlønn, spesielt sammenlignet med deres fettere til investeringsbanker. Den gjennomsnittlige årlige grunnlønnen er 37.000 dollar, ifølge Glassdoor. Hver banks lønnsstruktur er litt annerledes, men nesten alle tilbyr en kombinasjon av bonuser og provisjoner.

Disse ekstra insentivene betyr produktivt nettverk og klientsøk korrelerer direkte med en bankers lønnsslipp. En motivert personlig bankmann kan tjene mer enn $ 50 000 i total kompensasjon det første året, og mer enn det etter å ha opprettet et bredt kundegrunnlag. Imidlertid unngår Wall Street seks-sifferinntekter typisk personlige bankfolk.

Den store fordelen personlige bankfolk opprettholder over Wall Street-mengden er timer. Se på driftstimene som er lagt ut på døren i enhver lokal bank. De er vanligvis ganske begrensende, for eksempel fra 9 til 17 i løpet av uken. Mennesker som ønsker å tjene en anstendig leve mens de prioriterer familietid, bør vurdere en karriere innen personlig bankvirksomhet.