Privatbank
Privatbank består av personaliserte finansielle tjenester og produkter som tilbys til den høye nettoverdige individuelle (HNWI) klienter i en detaljhandelsbank eller annen finansinstitusjon. Det inkluderer et bredt spekter av formuestyringstjenester, og alt tilbys under ett tak. Tjenester inkluderer investerings- og porteføljestyring, skattetjenester, forsikring og tillits- og eiendomsplanlegging.
Mens privatbank er rettet mot en eksklusiv klientell, tilbyr forbruksbanker og meglere i alle størrelser det. Dette tilbudet er vanligvis gjennom spesielle avdelinger, kalt "private banking" eller "formuestyring" divisjoner. (For relatert lesing, se "Private Banking vs. Wealth Management: Hva er forskjellen?")
Grunnleggende om privat bankvirksomhet
Privatbank inkluderer vanlige finansielle tjenester som sjekking og sparekontoer, men med en mer personlig tilnærming: En "relations manager" eller "privat bankmann" tildeles hver kunde for å håndtere alle saker. Den private bankmannen håndterer alt fra det spesielle som å ordne et jumbo-pantelån til det verdslige som å betale regninger. Imidlertid går privat bankbruk utover CD-er og safe for å adressere en klients hele økonomiske situasjon. Spesialiserte tjenester inkluderer investeringsstrategi og råd om finansiell planlegging, porteføljestyring, tilpassede finansieringsalternativer, pensjonsplanlegging og formidling av formue videre til kommende generasjoner.
Mens en person kan være i stand til å drive privatbank med $ 50.000 eller mindre i investerbare eiendeler, setter de fleste finansinstitusjoner et referansepunkt for verdier på seks tall, og noen eksklusive enheter aksepterer bare kunder med minst 1 million dollar å investere.
Viktige takeaways
- Privatbank består av personaliserte finansielle og investeringstjenester og produkter.
- Privatbank er et tilbud for individuelle kunder (HNWI) til en finansinstitusjon.
- Private bankkunder mottar vanligvis rabatter eller prisfastsettelse på finansielle produkter.
- En tilordnet "personlig bankmann" koordinerer all HNWIs økonomiske aktiviteter.
- Utvalget av produkter og investeringskompetanse som tilbys av en privat bank kan være begrenset eller mindre fordelaktig enn "utenfor" alternativer.
Privat fordeler og privilegier
Personvern er den primære fordelen med privat bankvirksomhet. Kundeavtaler og tjenester som tilbys, forblir vanligvis anonyme. Private banker gir ofte HNWIs skreddersydde proprietære løsninger, som holdes konfidensielle for å forhindre at konkurrenter lokker en fremtredende kunde med en lignende løsning.
Private bankkunder får vanligvis rabatterte eller fortrinnsrett priser på produkter og tjenester. For eksempel kan de motta spesielle betingelser eller rente på pantelån, spesialiserte lån eller kredittlinjer. Deres sparekontoer eller pengemarkedsregnskap kan gi høyere renter og være uten gebyrer og kassakostnader. Kunder som driver import / eksport eller utøver virksomhet i utlandet, kan også operere til en gunstigere valutakurs.
Hvis de forvalter en kundes investeringer, gir private banker ofte kunden omfattende ressurser og muligheter som ikke er åpne for den gjennomsnittlige detaljinvestoren. For eksempel kan et HNWI gis tilgang til et eksklusivt hedgefond eller et private equity-partnerskap eller annen alternativ investering.
Fordeler med privat bankvirksomhet
Privatbank tilbyr kunder en rekke fordeler og privilegier og personlig service - en stadig mer verdsatt vare i den stadig mer automatiserte, digitaliserte bankverdenen. I tillegg til de tilpassede produktene, er det bekvemmeligheten med konsoliderte tjenester - alt under ett økonomisk tak. Når det gjelder bank eller megling, har det fordel av at kundenes midler legger til deres samlede forvaltningskapital (AUM). Selv til nedsatte priser kan den private bankens administrasjonsgebyr for porteføljestyring og renter på garanterte lån være betydelige.
Pros
One-stop shopping for økonomiske saker
Concierge-tjenester / dedikerte ansatte
Gunstige priser, nedsatte priser
Fordeler og privilegier
Ulemper
Mindre institusjonell kompetanse
Alternativer begrenset til proprietære produkter
Høy personalomsetning
Mulig interessekonflikt for ansatte
Ulemper ved privat bankvirksomhet
Ulemper eksisterer ved denne eksklusiviteten. Ansattes omsetningsrater i bankene har en tendens til å være høye, selv i de viktigste private bankdivisjonene. Det kan også være en viss bekymring for interessekonflikter og lojalitet: Privatbankmannen kompenseres av finansinstitusjonen, ikke av klienten - i motsetning til en uavhengig pengeansvarlig.
Når det gjelder investeringer, kan en klient være begrenset til bankens egenprodukter. Selv om de forskjellige juridiske tjenester, skatter og investeringstjenester som tilbys av banken uten tvil er kompetente, er de kanskje ikke så kreative eller så eksperter som de som tilbys av andre fagpersoner på utsiden.
Innbringende slik privatbank kan være, det kan også by på utfordringer for institusjonen. Private banker har håndtert et restriktivt regelverk siden den globale finanskrisen i 2008. Dodd-Frank Wall Street-reformen og forbrukerbeskyttelsesloven, sammen med annen lovgivning vedtatt i USA og rundt om i verden, har resultert i et høyere nivå av åpenhet og ansvarlighet. Det er strengere lisenskrav for profesjonelle bankvirksomheter som hjelper deg med å sikre at kundene blir informert på riktig måte om økonomien.
Ekte verdenseksempel på privat bankvirksomhet
UBS, Merrill Lynch, Wells Fargo, Morgan Stanley, Citibank og Credit Suisse er alle eksempler på finansinstitusjoner med betydelig privat bankvirksomhet. Et annet relativt nylig medlem i deres rekker er TD Bank, med sin TD Wealth Private Client Group.
Tilgjengelig for kunder med minst 750 000 dollar i eiendeler, og tilbyr mange tjenester til sine kunder. Tjenester inkluderer pengestyring, strategier for bedriftseiere, finansiering av eiendommer; og "tilpassede utlånsløsninger. Tjenesten tilbyr også pensjonering, rekkefølge og eiendomsplanlegging som bidrar til å unngå skatter. (For relatert lesning, se" Hvilke er de 10 private bankene? ")
TD-nettstedet lover 4500 dollar i kontanter tilbake på gebyrer for investeringskontoer for kontoer åpnet innen 1. juni 2019. De annonserer også:
Vi tilbyr det høyeste nivået av helhetlig, personlig oppmerksomhet og service for alle dine bank- og investeringsbehov, alt på ett sted, med en lokal Relationship Manager.Sammenlign Navn på leverandør av investeringskontoer Beskrivelse Annonsørens avsløring × Tilbudene som vises i denne tabellen er fra partnerskap som Investopedia mottar kompensasjon fra.