Revolving Credit vs. Line of Credit: Hva er forskjellen?

Revolverende kreditt og en kredittlinje er finansieringsordninger som gjøres mellom en utlånsinstitusjon og en bedrift eller en person. Långiver gir tilgang til midler som låntager kan bruke etter eget skjønn, som et fleksibelt, åpent lån. Faktisk er en roterende kredittgrense en type kredittgrense. En kredittlinje er en engangsordning, og når kredittgrensen er betalt, blir kontoen stengt.

Det er to funksjoner i begge typer kredittlinjer som gjør dem spesielt attraktive: kjøpsfleksibilitet og betalingsfleksibilitet. Som et kredittkort, kan disse brukes etter behov og lønnes når det er praktisk, avhengig av vilkår for kredittgrensen.

Revolverende kreditt

Å snu kreditt er veldig likt et kredittkort; faktisk, noen institusjoner omtaler en revolverende kredittavtale som en revolverende kredittlinje. Utlånsinstitusjonen gir deg en maksimal kredittgrense, som du kan bruke til å kjøpe når som helst og (vanligvis) på varer.

Mange eiere og små bedrifter bruker revolverende kreditt for å finansiere kapitalutvidelse eller som en beskyttelse i tilfelle kontantstrømproblemer. Enkeltpersoner kan bruke det til kassekredittbeskyttelse ved forespørsel eller til å sjekke kontoer eller til å dekke store, løpende utgifter, som husrenoveringer eller medisinske regninger.

Hvis du foretar regelmessige, jevnlige betalinger på en revolverende kredittkonto, kan utlåner gå med på å øke din maksimale kredittgrense - igjen, som et kredittkort. Det er ingen fast månedlig betaling med roterende kredittkontoer, men renter påløper og balanseføres som enhver annen kreditt. Når betaling skjer på den roterende kredittkontoen, blir disse midlene tilgjengelige for lån. Kredittgrensen kan brukes gjentatte ganger så lenge du ikke overskrider maksimumsgrensen.

En egenkapitallinje, også kalt HELOC, er et eksempel på en kredittlinje. Et forhåndsgodkjent beløp på kreditt er gitt basert på verdien av låntagers hjem, noe som gjør det til en sikker type kreditt. Du får tilgang til midlene på kontoen på forskjellige måter, via sjekk, et kredittkort koblet til kontoen eller overføring. Du betaler bare renter for pengene du bruker, og kontoen gir fleksibilitet til å trekke på kredittgrensen når det er nødvendig.

Linje av kreditt

Ikke-revolverende kredittlinjer har de samme funksjonene som revolverende kreditt (eller en kredittlinje). Det etableres en kredittgrense, midler kan brukes til en rekke formål, renter belastes normalt og betalinger kan gjøres når som helst.

Det er ett stort unntak: Bassenget med tilgjengelig kreditt fylles ikke etter utbetalinger. Når du har betalt kredittgrensen helt, blir kontoen stengt og kan ikke brukes igjen.

Et eksempel: Personlige kredittlinjer tilbys noen ganger av banker i form av en kassekredittbeskyttelsesplan. En bankkunde kan registrere seg for å ha en kassekredittplan knyttet til hans eller hennes brukskonto. Hvis kunden går over beløpet som er tilgjengelig ved kontroll, forhindrer kassekravet dem fra å sprette en sjekk eller få et kjøp nektet. Som en hvilken som helst kredittlinje, må et kassekreditt tilbakebetales med renter.

Revolving Credit vs. Line of Credit

Spesielle hensyn

Revoluerende kredittlinjer og en kredittlinje er begge forskjellige fra andre tradisjonelle lån. De fleste avdragslån, for eksempel pantelån, autolån eller studielån, har spesifikke innkjøpsformål i tankene. Du må fortelle utlåner hva du skal bruke pengene til på forhånd, og du kan ikke avvike fra det, i motsetning til en kredittlinje eller revolverende kreditt.

Tradisjonelle lån har også faste månedlige utbetalinger, mens de fleste kredittlinjer ikke gjør det.

Betalinger på kredittlinjer har en tendens til å være mer uregelmessige, fordi du (i motsetning til et lån) ikke blir lånt ut en engangsbeløp og belastet renter med en gang. En kredittlinje er mer muligheten til å låne midler i fremtiden opp til et visst beløp; du blir ikke belastet renter før du faktisk begynner å tappe på linjen for midler.

Som lån, både revolverende kreditt og ikke-revolverende kredittlinjer kommer i sikrede og usikrede versjoner. En sikret kreditt lånes mot en materiell eiendel, som et hus eller en bil, som fungerer som sikkerhet. Som et resultat har rentene på sikrede kredittkontoer en tendens til å være mye lavere enn på usikrede kredittkontoer.

Usikrede kredittlinjer er vanligvis ikke det beste alternativet hvis du trenger å låne mye penger. Hvis du planlegger å foreta et engangskjøp, bør du vurdere et personlig lån i stedet for en kredittgrense. Lån skreddersydd til et spesifikt kjøp, for eksempel et hjem eller en bil, er ofte gode alternativer til å åpne en kredittserie.

Viktige takeaways

• En svingende kredittgrense er et dynamisk finansielt produkt, ettersom du betaler ned kreditten, kan du bli tilbudt mer kreditt å bruke, spesielt hvis du foretar regelmessige, jevnlige betalinger på en roterende kredittkonto.
• En kredittgrense er en engangsavtale eller et statisk produkt. Når du har brukt det angitte kredittbeløpet, blir kontoen stengt.
• Personlige lån eller lån som er skreddersydd til et hjem eller en bil, kan tilby bedre priser og mer sikkerhet for låntakeren enn en kredittlinje.
• Både roterende kreditt og kredittlinjer kommer i usikrede og sikrede versjoner.
• Omvendt kreditt eller en kredittlinje har begge mange av de samme risikoene som kredittkort.