Avsnitt 1231 Eiendom
Seksjon 1231 eiendom er en type eiendom, definert av seksjon 1231 i US Internal Revenue Code. Avsnitt 1231 eiendommer er virkelig eller avskrivbar forretningseiendom som holdes i mer enn ett år.
En gevinst på seksjon 1231 ved salg av en eiendom beskattes til den lavere skattemessige kursgevinsten sammenlignet med den alminnelige inntekten. Hvis den solgte eiendommen ble holdt i mindre enn ett år, gjelder ikke gevinsten på 1231.
Eksempler på eiendommer i seksjon 1231 inkluderer bygninger, maskiner, land, tømmer og andre naturressurser, uhøstede avlinger, storfe, husdyr og leieforhold som er minst ett år gamle. Imidlertid inkluderer ikke seksjon 1231 fjærkre og visse andre dyr, patenter, oppfinnelser og inventar - for eksempel varer som er holdt for salg til kunder.
Viktige takeaways
- Seksjon 1231 eiendom er en type eiendom, definert av seksjon 1231 i US Internal Revenue Code.
- Avsnitt 1231 eiendommer er virkelig eller avskrivbar forretningseiendom som holdes i mer enn ett år.
- En gevinst på seksjon 1231 ved salg av en eiendom beskattes til den lavere skattemessige kursgevinsten sammenlignet med den alminnelige inntekten.
Avsnitt 1231 Eiendom
Forståelse av kapittel 1231 Eiendom
I store trekk regnes inntektene som salgsgevinster, og som et resultat skattlegges den til lavere pris enn ordinær inntekt, hvis gevinster ved eiendomsmasse til definisjon av § 1231 er mer enn det justerte grunnlaget og avskrivningsbeløpet.
Imidlertid når tap registreres på eiendom 1231 der tapet klassifiseres som et ordinært tap, er det 100% fradragsberettiget mot deres inntekt. Vanligvis, hvis inntekten ble kvalifisert som kapitalgevinster, ville det også være tap, som bare kan trekkes fra opp til 3000 dollar for skatteåret, og eventuelle tap utover dette tallet vil bli oppnådd i det påfølgende året. Paragrafen 1231 loven gjør det, slik at skattytere og bedriftseiere får det beste fra begge verdener.
Eksempler på seksjoner 1231-transaksjoner
Følgende betraktes som 1231 transaksjoner i henhold til IRS-forskrifter:
- Skader og tyverier - Hvis du har hatt en eiendom i mer enn ett år og det blir negativt påvirket av tyveri eller havari (tap eller skade som følge av en uventet eller sjelden hendelse).
- Fordømming - Hvis en eiendom ble holdt i mer enn et år, og holdt som en formue knyttet til handel eller virksomhet.
- Salg eller utveksling av fast eiendom, personlig eiendom som er avskrivbar - Hvis eiendommen ble holdt i mer enn et år og ble brukt i handel eller i en virksomhet (vanligvis genererer inntekter via husleie eller royalty).
- Leieavtaler enten solgt eller byttet - Hvis de holdes i et år og brukes i handel eller virksomhet.
- Storfe og hester solgt eller byttet - Hvis de holdes i to år og brukes til meieri-, trekk-, avls- eller sportslige formål.
- Uhøstede avlinger solgt eller byttet - Hvis de ble holdt i ett år og deretter solgt, byttet eller omgjort ufrivillig og deretter ikke ervervet på noen måte.
- Kassering eller kutting av tømmer, kull eller jernmalm - Hvis behandlet som salg.
Avsnitt 1231 eiendom er relatert til seksjon 1245 eiendom og seksjon 1250 eiendom. Avsnitt 1231 definerer den skattemessige behandlingen som gevinstene og tapene av eiendommer som passer til definisjonene av seksjonene 1245 og 1250 på skjema 4797.
Avsnitt 1245 Eiendom
Eiendom i seksjon 1245 kan ikke omfatte bygninger eller konstruksjonskomponenter med mindre strukturen er designet spesielt for å håndtere spenningene og kravene til en spesifikk bruk, og ikke kan brukes til annen bruk, i hvilket tilfelle den kan betraktes som nær beslektet med eiendommen den husene. Seksjon 1245 eiendom er en eiendel som er avskrivbar eller avskrives og oppfyller en av følgende beskrivelser i publikasjon 544 (2018), salg og andre disponeringer av eiendeler:
- Personlig eiendom - Generelt definert som annen eiendom enn eiendom
- Annen materiell eiendom - Dette vil omfatte maskiner eller anlegg som spiller en nøkkelrolle i produksjon, utvinning eller innredning av tjenester, så vel som visse forskningsfasiliteter, eller et anlegg for bulklagring av fungible varer. Dette inkluderer ikke bygninger som er inkludert som lagring for utstyr, men kan tenkes å omfatte et anlegg som lagret varer midlertidig før de ble pakket og flyttet.
- Enkeltformede konstruksjoner bygget for det eneste formål med bruk i landbruket eller hagebruk - Dette inkluderer ikke et fjøs, men vil omfatte siloer eller kornoppbevaringsbokser.
- Fasiliteter som brukes til å lagre og distribuere petroleum eller primærprodukter av petroleum, bortsett fra bygninger og bygningens strukturelle komponenter.
Skattebehandling på eiendomsgevinsten § 1245
Hvis salget av eiendommer i seksjon 1245 er mindre enn avskrivningene eller amortiseringene på eiendommen, eller hvis gevinsten ved disponering av eiendommen er mindre enn den opprinnelige kostnaden, blir gevinster ført som normal inntekt og skattlagt som sådan. Hvis gevinsten ved disposisjonen av seksjonen 1245-eiendommen er større enn den opprinnelige kostnaden, beskattes disse gevinstene som kapitalgevinster.
Hvis seksjonen 1245-eiendommen ble anskaffet gjennom en børs av lignende art, er beløpene du hevdet på eiendommen du brukte i børsen inkludert i avskrivnings- eller amortiseringsbeløpet, som ville være beløpene en tidligere eier av seksjon 1245-eiendommen hevdet hvis justert grunnlag ble brukt som en referanse til din egen.
Avsnitt 1250 Eiendom
Skattemyndighetene definerer seksjon 1250 eiendom som all fast eiendom, for eksempel tomter og bygninger, som er gjenstand for avskrivning, så vel som en leiekontrakt på tomter eller seksjon 1250 eiendommer.
Skattebehandling på eiendomsgevinsten § 1250
På samme måte som ved eiendom 1245, kan gevinster på eiendom 1250 kvalifiseres som ordinær inntekt hvis de er mindre enn eller lik beløpet eiendommen har blitt avskrevet, og gevinstene overstiger avskrivningene, så blir inntekten behandlet som kapitalgevinster. I løpet av året for salg er gjenvinning av avskrivninger skattepliktig som alminnelig inntekt dersom salget av eiendommen utføres i en avbetalingsmetode.
Historie
Mens seksjon 1231 ble introdusert i IRS-koden fra 1954, ble innholdet i skattekoden som refererte til gevinster mottatt ved deponering av avskrivbar og fast eiendom i 1939 introdusert i seksjon 117 (j).
Real World-eksempel på seksjon 1231 Eiendom
La oss si at en bygning er kjøpt til $ 2 millioner og så har ytterligere 2 millioner dollar satt inn i den i form av oppussing (oppdatering av luftkondisjoneringsenheter, vinduer og nytt tak) med en amortiseringsgrad på 50% over 10 år. La oss si det slik at 10 år etter at bygningen hadde lagt inn to millioner dollar i det, blir det solgt til en pris av $ 6 millioner. De bokførte gevinstene ved det salget ville være $ 4 millioner, ikke $ 2 fordi kostnadene for oppussing ville balanseført på bøkene. At $ 4 millioner salg ville bli beskattet som kapitalgevinster fordi eiendommen ble solgt for mer enn beløpet den hadde blitt avskrevet.
Sammenlign Navn på leverandør av investeringskontoer Beskrivelse Annonsørens avsløring × Tilbudene som vises i denne tabellen er fra partnerskap som Investopedia mottar kompensasjon fra.