Serie I Bond
En serie I-obligasjon er et ikke-omsettelig, rentebærende amerikansk statssparebånd som tjener en kombinert fastrente og variabel inflasjonsrente (justert halvårlig). Obligasjoner i serie I er ment å gi investorer avkastning pluss beskyttelse av kjøpekraften. De fleste serie I-obligasjoner er utstedt elektronisk, men det er mulig å kjøpe papirbevis med minimum $ 50 ved å bruke din inntektsskattrefusjon, i følge Treasury Direct.
Viktige takeaways
- En serie I-obligasjon er et ikke-omsettelig, rentebærende amerikansk statssparebånd.
- Obligasjoner i serie I gir investorer avkastning pluss beskyttelse av kjøpekraften deres og regnes som en investering med lav risiko.
- Obligasjonene kan ikke kjøpes eller selges i annenhåndsmarkedene.
- Serien I obligasjoner tjener er en fast rente for obligasjonens levetid for en inflasjonsrente som justeres hver mai og november.
Forstå serie I-obligasjoner
Obligasjoner i serie I er ikke-omsettelige obligasjoner som er en del av det amerikanske statsobligasjonsprogrammet som er designet for å tilby investeringer med lav risiko. Deres ikke-omsettelige funksjon betyr at de ikke kan kjøpes eller selges i annenhåndsmarkedene. De to typer rentene som en serie I-obligasjon tjener, er en rente som er fast for obligasjonens levetid og en inflasjonsrate som justeres hver mai og november basert på endringer i den ikke-sesongjusterte konsumprisindeksen for alle byer forbrukere (KPI-U).
Rent faktisk er renten på obligasjoner i serie I variabel og endres over tid, noe som gjør det vanskelig å forutsi verdien av obligasjonsårene fra i dag.
Fastsatt komponent i obligasjonsserien I blir bestemt av finansministeren og kunngjøres hvert halvår den første virkedagen i mai og den første virkedagen i november. Denne faste renten blir deretter anvendt på alle serie I-obligasjoner utstedt i løpet av det neste halvåret, blir sammensatt halvårlig og endres ikke gjennom obligasjonens levetid. I likhet med fastrenten kunngjøres inflasjonen to ganger i året i mai og november og bestemmes av endringer i Consumer Price Index (CPI), som brukes til å måle inflasjonen i den amerikanske økonomien. Endringen i inflasjonsrate brukes på obligasjonen hvert halvår fra obligasjonslånets utstedelsesdato.
Hvordan beregne obligasjoner i serie I
Den faktiske renten på obligasjonen, kjent som sammensatt rente, beregnes ved å kombinere faste og inflasjonsrater. Det er tydelig at inflasjonsraten påvirker den faste renten som er satt på obligasjonen. Imidlertid er minimumsnivået som renten på en serie I-obligasjon kan falle til null, som er gulvet som er plassert på obligasjonen av statskassen. Hvis inflasjonsraten er så negativ at den tar bort mer enn den faste renten, vil den sammensatte renten settes til null. Formelen for beregning av komposittfrekvensen er gitt som:
Sammensatt rente = fast rente + (2 x halvårlig inflasjonsrate) + (fast rente x halvårlig inflasjonsrate)
For eksempel, hvis den faste renten er 0, 30% og den halvårlige inflasjonen er -2, 30%, vil den sammensatte renten på obligasjonen være:
= 0, 003 + (2 x -0, 023) + (0, 003 x -0, 023)
= 0, 003 - 0, 046 - 0, 000069
= -0.04307, eller -4, 31%.
Men siden det er negativt, vil komposittforholdet bli justert til 0%.
Obligasjoner i serie I regnes som lav risiko, siden de støttes av den amerikanske regjeringens fulde tro og kreditt og deres innløsningsverdi kan ikke avta. Men med denne sikkerheten kommer en lav avkastning, sammenlignbar med den for en høyrentesparekonto eller innskuddsbevis (CD). Bedrifts- og kommunale obligasjoner kan imidlertid miste verdi; med denne risikoen kommer en høyere avkastning.
Obligasjoner i serie I kan utstedes i et hvilket som helst beløp mellom minste og maksimale kjøpsgrenser. Minimumskjøpet er $ 25, og det maksimale årlige kjøpet er $ 10.000 per personnummer. I-obligasjoner kan holdes i så lite som ett år eller så lenge som 30 år, men hvis de selges etter mindre enn fem år, ofrer innehaveren de siste tre månedene av interesse.
Rask fakta
Hvis en I-obligasjon selges og inntektene brukes til å betale for høyere utdanning, er rentene fritatt for føderal inntektsskatt.
Spesielle hensyn med hensyn til interesse
Renteinntekter for serie I-obligasjoner er skattepliktig på føderalt nivå, men ikke på statlig og lokalt nivå. Serien I-obligasjonen er en null-kupongobligasjon, noe som betyr at det ikke betales renter i løpet av obligasjonslånet. Renten blir i stedet lagt til verdien av obligasjonen og tjener renter på renter. Obligasjonseieren har muligheten til å velge en av to skattemetoder - kontantmetoden eller periodiseringsmetoden. Etter kontantmetoden brukes skatt bare når obligasjonene er innløst. Derfor vil en skattyter som holder et obligasjon i syv år før du selger det bare bli beskattet på det tidspunktet obligasjonen selges. Ved bruk av periodiseringsmetoden brukes derimot skatter på den inntjente renten som er opptjent hvert år.
Noen ganger er serien I-obligasjonsinntekt skattefri på føderalt nivå hvis den brukes til å betale for høyere utdanning. Når du selger en I-obligasjon og bruker inntektene til å betale for kvalifiserte utgifter til høyere utdanning ved en kvalifisert institusjon samme kalenderår, er interessene fritatt for føderal inntektsskatt.
Sammenlign Navn på leverandør av investeringskontoer Beskrivelse Annonsørens avsløring × Tilbudene som vises i denne tabellen er fra partnerskap som Investopedia mottar kompensasjon fra.