Fradrag for studielånsrenter - hvordan du får det
Studielånets rentefradrag er et føderalt skattefradrag som lar deg trekke opp til $ 2500 i renten du betalte på kvalifiserte studielån fra din skattepliktige inntekt. Det er en av flere skattelettelser som er tilgjengelige for studenter og foreldre for å betale for høyere utdanning.
Viktige takeaways
- Rentefradraget for studielånet lar deg trekke opp til $ 2500 av renten du betalte på et lån for høyere utdanning.
- For å være kvalifisert, må inntekten din være under visse grenser.
- Du trenger ikke å spesifisere fradrag når du oppgir inntektsskatt for å kreve dette fradraget.
Slik fungerer et fradrag for studielån
Som andre typer fradrag, reduserer studielånets rentefradrag den skattepliktige inntekten. Så hvis du for eksempel er i skattekonsollen på 22% og krever et fradrag på $ 2500, vil fradraget ditt redusere skatten du skylder - eller øke skatterefusjonen du mottar - med 550 dollar.
I motsetning til de fleste andre typer fradrag, kreves det fradrag for studielånsrenter som en justering av inntekten på IRS-skjema 1040. Du trenger ikke å spesifisere fradrag i et plan A for å kreve det.
For å kvalifisere for et fradrag, må studielånet ha blitt tatt ut for enten skattyter, ektefelle eller deres avhengige. Hvis studenten er den juridisk forpliktede låntaker, kan en foreldre som hjelper til med tilbakebetaling ikke kreve fradraget.
Lånet må også tas opp i en akademisk periode som studenten er påmeldt minst halvtid på et program som fører til en grad, fagbrev eller annen anerkjent legitimasjon. Det må brukes til kvalifiserte utgifter til høyere utdanning, som inkluderer undervisning, avgifter, lærebøker, forsyninger og utstyr som trengs for kurs. Rom og styre, studenthelseavgift, forsikring og transport teller ikke som kvalifiserte utdanningsutgifter for et rentefradrag for studielån.
I tillegg må lånet brukes innen en "rimelig tidsperiode" før eller etter at det er tatt opp. Låneprovenyet må utbetales innen 90 dager før studieperioden starter eller 90 dager etter at den er slutt.
Skolen der studenten er påmeldt, må også være en kvalifisert institusjon. I henhold til IRS-regler inkluderer dette alle akkrediterte offentlige, non-profit og privateide for-profit institusjoner som deltar i profitt, som deltar i studenthjelpsprogrammene som administreres av US Department of Education. Avdelingen publiserer en liste over kvalifiserte institusjoner på sin hjemmeside.
Studielånets rentefradrag er ikke det eneste skattemessige brudd som er tilgjengelig for studenter og foreldre. Det er også føderale skattekreditter for høyere utdanning.
Hvor mye kan du trekke fra?
Som nevnt kan du for øyeblikket trekke opp til $ 2500 av renten du betalte på et kvalifisert studielån. Hvis du betalte mindre enn det, er fradraget ditt takket det beløpet du betalte. Hvis du betalte mer enn $ 600 i renter for året, bør du motta et skjema 1098-E fra utlånsinstitusjonen.
Studielånets rentefradrag kan også reduseres, eller elimineres helt, avhengig av skattyterens inntekt. Skattytere som registrerer seg som enkeltstående har rett til full fradrag hvis deres modifiserte justerte bruttoinntekt (MAGI) er $ 65 000 eller mindre og et delvis fradrag hvis deres MAGI er over $ 65 000 men mindre enn $ 80 000. Over 80 000 dollar kan de ikke kreve fradrag.
For gifte skattytere som innleverer i fellesskap, er grensene $ 135.000 for et fullstendig fradrag og mellom $ 135.000 og $ 165.000 for en delvis. Over $ 165.000 er de ikke kvalifiserte.
Eksempel på fradrag for studielånsrenter
La oss som et eksempel anta at du er en enkelt skattyter med en endret justert bruttoinntekt på $ 72 000 som betalte $ 900 i renter på et studielån. Fordi du tjente for mye for å kvalifisere deg for et fullstendig fradrag, må du beregne delvis fradrag. Den første delen av beregningen vil være:
420 dollar representerer hvor mye av $ 900 som er interessert. Så som et siste skritt, ville du trekke $ 420 fra $ 900 for å komme til et tillatt fradrag på $ 480.
IRS-publikasjon 970, "Skattefordeler for utdanning", inneholder et regneark du kan bruke til å beregne den endrede justerte bruttoinntekten og rentefradraget for studielånet.
Andre skattelettelser for studenter med høyere utdanning
I tillegg til rentefradrag for studielånet, kan studenter og deres foreldre være kvalifisert for andre skattelettelser. Disse inkluderer den amerikanske muligheten skattekreditt og livstidslæring kreditt. En skattekreditt er enda mer verdifull enn en fradrag fordi den trekkes fra dollar for dollar fra skatten du skylder i stedet for bare å redusere den skattepliktige inntekten. Du kan også glede deg over skattefordeler ved å delta i en 529-plan.
Sammenlign Navn på leverandør av investeringskontoer Beskrivelse Annonsørens avsløring × Tilbudene som vises i denne tabellen er fra partnerskap som Investopedia mottar kompensasjon fra.