Stil
Style refererer til investeringsmetoden eller målet som en fondsforvalter bruker. Style guider hvordan en fondsforvalter velger verdipapirer for fondets portefølje. Mens det er en rekke stiler, er det ni grunnleggende investeringsstiler for både aksje- og rentefond. For aksjefond bestemmer selskapets størrelse og verdi / vekstegenskaper stilen. For obligasjoner er stil definert av forfall og kredittkvalitet.
BREAKING NED Style
Stilen til aksjeinvesteringer bestemmes av størrelse og verdi / vekstegenskaper. De spesifikke størrelsesparametrene for aksjer er store, mellomstore og små størrelser, som bestemmes av markedskapitalisering. Verdi, vekst og nøytral er de tre grunnleggende verdi / vekstkategoriene for aksjer.
Stilen til obligasjonsinvesteringer bestemmes av løpetid og kreditt. Obligasjoner forfall er kategorisert som kortsiktig, mellomlang sikt og lang sikt. Kredittkvalitet bestemmes av en obligasjons status som myndighets- eller byråutstedelse og kredittvurdering for selskaper og kommuner av 'AAA' til 'AA' (høy), 'A' til 'BBB' (middels) og 'BB' til 'C '(lav).
Variasjoner og kombinasjoner av disse grunnleggende kategoriene, samt hensyn til spesielle næringer, bransjesektorer og geografisk beliggenhet, skaper investeringsstiler for både aksje- og obligasjonsfond utover de grunnleggende ni kategoriene for hver.
Offentliggjøring av investeringsstil
Midler forvaltet av alle typer investeringsforvaltere i investeringsbransjen inkluderer investeringsdokumenter som gir detaljerte detaljer om et fonds investeringsstil. Registrerte fond er mer gjennomsiktige, i henhold til verdipapirloven fra 1933 og investeringsselskapsloven av 1940. Hedgefond og andre alternative fond vil også gi informasjon om investeringsstil i forskjellige former for sine investorer.
I det registrerte universet må fond inngi et prospekt og en erklæring om tilleggsinformasjon med registreringen. Et fonds prospekt er vanligvis den viktigste kilden til informasjon for investorer som ønsker å forstå et fonds investeringsstil. Sammen med investeringsstil vil prospektet også offentliggjøre detaljer om risikonivået en investor kan forvente med fondet og hvilke typer investorer som vil finne at fondet vil være best egnet.
Investeringsprospekt
Et prospekt er et formelt juridisk dokument som kreves av og arkiveres til Securities and Exchange Commission (SEC) som gir detaljer om et investeringstilbud som kan selges til publikum.
Et prospekt inkluderer navnet på selskapet som utsteder aksjen eller aksjefondforvalteren, mengden og typen verdipapirer som selges og, for aksjetilbud, antall tilgjengelige aksjer. Prospektet beskriver også om et tilbud er offentlig eller privat, hvor mye forsikringsgiverne tjener per salg og navn på selskapets rektorer. En kort oppsummering av selskapets økonomiske informasjon, om SEC godkjente prospektet og annen relevant informasjon er også inkludert.
Sammenlign Navn på leverandør av investeringskontoer Beskrivelse Annonsørens avsløring × Tilbudene som vises i denne tabellen er fra partnerskap som Investopedia mottar kompensasjon fra.