Hva er PMI-betaling, og er det noen som må betale det?

PMI, også kjent som privat pantelånsforsikring, er en utlåners beskyttelse i tilfelle du misligholder ditt primære pantelån og hjemmet går til forveksling.

Når låntakere søker om et boliglån, krever långivere vanligvis en forskuddsbetaling som tilsvarer 20% av eiendommens kjøpesum. Hvis en låntaker ikke har råd til det beløpet, vil en utlåner vanligvis se på lånet som en risikofylt investering og kreve at låntakeren tar ut PMI.

En grunn til å unngå PMI er at når du først har det, kan det være komplisert å avbryte.

PMI blir vanligvis betalt månedlig som en del av den samlede pantebetalingen til långiveren. Forutsatt at en låntaker er løpende på betalingene sine, må långiveren si opp PMI på den dagen utlånsbalansen er planlagt til å nå 78% av boligens opprinnelige verdi (med andre ord når egenkapitalen når 22%). Alternativt kan en låntaker som har betalt nok mot lånets hovedbeløp (tilsvarende 20% forskuddsbetaling) kontakte långiveren og be om at PMI-betalingen fjernes.

Kostnadene for PMI

PMI kan koste mellom 0, 5% og 1% av hele pantelånsbeløpet årlig, noe som kan øke en pantebetaling med ganske mye. La oss for eksempel si at du hadde en avgift på 1% PMI på et lån på 200 000 dollar. Denne avgiften vil legge til omtrent $ 2000 i året, eller $ 166 hver måned, til kostnadene for pantelånet ditt. Og en potensiell huskjøper må kanskje til og med betale mer siden, ifølge Zillow, var median noteringspris for amerikanske hjem 275 000 dollar per desember 2018.

Viktige takeaways

• Långivere krever at låntakere betaler PMI eller privat boliglånsforsikring, når de ikke kan foreta en forskuddsbetaling på et nytt hjem som tilsvarer 20% av eiendommens kjøpesum.
• PMI kan koste mellom 0, 5% og 1% av hele lånebeløpet årlig og er vanligvis inkludert i låntagers månedlige pantebetaling.
• En boligkjøper kan være i stand til å unngå PMI-betalinger ved å sparke tilbake et mindre lån for å dekke forskuddet på toppen av det primære pantelånet, eller ved å velge å kjøpe et rimeligere hjem.

Denne kostnaden kan være en god grunn til å unngå å ta ut PMI, sammen med det faktum at å avbryte PMI, når du først har det, kan være komplisert. For mange mennesker er imidlertid PMI avgjørende for å kjøpe et hjem, spesielt for førstegangseiere som kanskje ikke har spart opp nødvendige midler for å dekke 20% forskuddsbetaling. Å betale for denne forsikringen kan være verdt det i det lange løp for kjøpere som er ivrige etter å ha sitt eget hjem.

Hvordan unngå PMI

Hvis en boligkjøper ikke har midler til 20% forskuddsbetaling, er det mulig å unngå PMI ved å ta opp to lån - et mindre lån (vanligvis til en høyere rente) for å dekke beløpet på 20% ned, pluss hovedlån. Denne praksisen er ofte kjent som piggybacking. Selv om låntakeren er forpliktet på to lån, er det ikke nødvendig med PMI siden midlene fra det andre lånet brukes til å betale 20% innskudd. Låntakere kan typisk trekke renten på begge lånene på den føderale selvangivelsen hvis de spesifiserer fradraget.

Et annet alternativ er å revurdere kjøp av et hjem som du ikke har tilstrekkelig med sparepenger for å dekke forskuddet på, og i stedet se etter et hjem som passer til budsjettet. (For relatert lesing, se "Hvordan unngå å betale privat boliglånsforsikring - PMI")

Bunnlinjen

PMI kan være en kostbar nødvendighet for boligkjøpere som ikke har nok penger spart for en 20% forskuddsbetaling. Det kan være mulig å unngå PMI ved å ta opp et hovedlån pluss et mindre lån for å dekke kostnadene ved 20% forskuddsbetaling. For første gang boligkjøpere kan PMI imidlertid være verdt de ekstra pengene til pantelånet - og ved skattetid kan mange låntakere trekke det fra (det er inntektsbegrensninger, og fradraget er ikke permanent, selv om det ble fornyet for 2018-skatter) . PMI kan fjernes når en låntaker betaler nok av pantens hovedstol.