Variabel livrente

Hva er en variabel livrente?

En variabel livrente er en type livrente-kontrakt som åpner for akkumulering og utbetaling av kapital på skatteutsatt basis. Variable livrenter avviker fra faste livrenter, som tilbyr en garantert avkastning og en minimumsbetaling ved annuitisering, ved at det ikke er noen garanti for en avkastning, bare forsikringen om at man vil få tilbake hovedstolen som er betalt.

01:31

Grunnleggende om variabel annuitet

Forstå variabel livrente

Det er to elementer i en livrente - hovedstolen, som er beløpet som er betalt til livrente over en periode, og avkastningen på den hovedstolen. Den mest populære typen livrente som tilbys kalles en utsatt livrente. Ofte brukt til pensjonsplanleggingsformål, er det ment å gi en pensjonist en periodisk (månedlig, kvartalsvis, årlig) inntektsstrøm.

Når en person inngår en kontrakt med forsikringsselskapet som tilbyr livrente, begynner de prosessen med å betale inn på kontoen som ofte kalles akkumuleringsfasen. Den andre delen, og sannsynligvis den som er av største betydning for investoren, er utbetalingsfasen. Dette utløses når investoren annuitiserer livrenten, som er prosessen med å konvertere denne investeringen til en serie periodiske inntektsutbetalinger. De fleste livrenter vil ikke tillate investoren å ta ut midler fra den kontoen når utbetalingsfasen har startet.

Variable livrenter ble introdusert på 1950-tallet som et alternativ til faste livrenter, som gir en garantert avkastning. Variable livrenter garanterer ikke avkastning. Dette fordi de var designet for å gi enkeltpersoner en sjanse til å investere i profesjonelt administrerte underkontoer, bestående av en blanding av aksjer, obligasjoner og pengemarkedsfond, som gir muligheten for høyere avkastning som fører til kapitalakkumulering og en større inntektsstrøm. Selv om dette gjør dem i stand til å være mer lydhøre for inflasjonen enn faste livrenter, utsetter det dem også for markedsrisiko som kan føre til tap. Den eneste fordelen over en vanlig investering er at investorens hovedstol er garantert.

Variable livrenter bør betraktes som en langsiktig investering på grunn av begrensningene for uttak. Én utmelding er tillatt hvert år. Imidlertid, hvis det trekkes en tilbaketrekning i løpet av kontraktens overgivelsesperiode, som kan være så lenge som 15 år, blir det brukt et overgivelsesgebyr.

Viktige takeaways

• En variabel livrente er en type livrente-kontrakt som åpner for akkumulering og utbetaling av kapital på skatteutsatt basis.
• Det er to elementer i en livrente - hovedstolen, som er beløpet som er betalt til livrente over en periode, og avkastningen på den hovedstolen.
• Variable livrenter avviker fra faste livrenter, ettersom de ikke gir noen garanti for garantert avkastning eller en minimumsbetaling ved annuitisering.

Variable livrente fordeler og ulemper

De viktigste fordelene med variable livrenter er:

1. De blir utsatt skatt, noe som betyr at kjøperen ikke betaler føderale skatter før de mottar inntektsutbetalinger, foretar et uttak eller en dødsfordel er utbetalt.
2. Annuitiseringen kan skreddersys ved at betalingsstrømmen kan spesifiseres etter kjøpers ønsker.
3. I tilfelle kjøperen av livrenten dør før utbetalingsfasen, vil mottakeren vanligvis motta et spesifisert beløp, nesten som en garantert dødsstønad.
4. Kreditorer og andre inkassoposter kan ikke følge midlene i en livrente.

De viktigste ulempene med varierende livrenter er:

1. De er risikofyltere enn faste livrenter, da det ikke er noen garanti for at avkastningen genereres.
2. Hvis det er uttak, beskattes eventuelle kapitalgevinster som ordinær inntekt. Uttak foretatt før fylte 59 ½ år kan bli pålagt 10 prosent skatterett.
3. Avgiftene kan være ganske heftige.

Før de investerer i en variabel livrente, bør investorene lese prospektet nøye for en full forståelse av utgiftene og risikoene. Mellom investeringsforvaltningsgebyret, dødelighetsgebyr, administrasjonsgebyr og gebyrer for eventuelle syklister, kan utgiftene til en variabel annuitet raskt legge seg opp, noe som kan påvirke avkastningen på lang sikt.

Sammenlign Navn på leverandør av investeringskontoer Beskrivelse Annonsørens avsløring × Tilbudene som vises i denne tabellen er fra partnerskap som Investopedia mottar kompensasjon fra.

Relaterte vilkår

Forstå fast annuitet En fast annuitet er en type livrente-kontrakt som åpner for akkumulering av kapital på skatteutsatt basis. mer Livrente Definisjon En livrente er et finansielt produkt som betaler ut en fast strøm av utbetalinger til en person, primært brukt som inntektsstrøm for pensjonister. mer Utsatt annuitet Definisjon En utsatt annuitet er en type livrente-kontrakt som forsinker inntekter, avdrag eller engangsbeløp inntil investoren velger å motta dem. mer Whule Life Annuity A Whole Life Annuity er et finansielt produkt som selges av forsikringsselskaper som foretar utbetalinger til en person for livet, som starter i angitt alder. mer Forståelse av antatt rente (AIR) Antatt rentesats (AIR) er definert som renten eller vekstraten valgt av et forsikringsselskap. mer Garantert fordeling for levetidstrekk (GLWB) Definisjon Garantert levetidstrekkfordel (GLWB) er en rytter på en livrente som tillater uttak fra kontoen uten straffer. mer Partnerkoblinger