Årlig avkastning

Hva er en årlig avkastning?

Den årlige avkastningen er avkastningen som en investering gir over en periode, uttrykt som en tidsvektet årlig prosentandel. Kilder til avkastning kan inkludere utbytte, kapitalavkastning og kapitalvurdering. Den årlige avkastningen måles mot det opprinnelige investeringsbeløpet og representerer et geometrisk middel snarere enn et enkelt aritmetisk middel.

01:45

Årlig avkastning

Forstå årlig avkastning

De facto-metoden for å sammenligne resultatene til investeringer med likviditet, kan en årlig avkastning beregnes for ulike eiendeler, som inkluderer aksjer, obligasjoner, fond, råvarer og noen typer derivater. Denne prosessen er en foretrukket metode, ansett for å være mer nøyaktig enn en enkel avkastning, da den inkluderer justeringer for sammensatte renter. Ulike aktivaklasser anses å ha forskjellige lag av årlig avkastning.

Viktige takeaways

• En årlig eller årlig avkastning er et mål på hvor mye en investering har økt i gjennomsnitt hvert år, i løpet av en spesifikk tidsperiode.
• Den årlige avkastningen er beregnet som et geometrisk gjennomsnitt for å vise hvordan den årlige avkastningen sammensatte vil se ut.
• En årlig avkastning kan være mer nyttig enn en enkel avkastning når du vil se hvordan en investering har prestert over tid, eller for å sammenligne to investeringer.
• Det kan bestemmes en årlig avkastning for en rekke eiendeler, inkludert aksjer, obligasjoner, aksjefond, ETF-er, råvarer og visse derivater.

Årlig avkastning på aksjer

Også kjent som en årlig avkastning, uttrykker den årlige avkastningen aksjens verdiøkning over en bestemt tidsperiode. For å beregne en årlig avkastning, er det nødvendig med informasjon om dagens pris på aksjen og prisen den ble kjøpt til. Hvis det har oppstått splitt, må kjøpesummen justeres tilsvarende. Når prisene er bestemt, beregnes den enkle avkastningsprosenten først, med det tallet til slutt årliggjøres. Den enkle avkastningen er bare dagens pris minus kjøpesummen, delt på kjøpesummen.

Eksempel Årlig avkastningsberegning

Tenk på en investor som kjøper en aksje 1. januar 2000 for $ 20. Investoren selger deretter den 1. januar 2005 for $ 35 - en fortjeneste på $ 15. Investoren mottar også totalt $ 2 i utbytte over den fem år lange holdperioden. I dette eksemplet er investorens totale avkastning over fem år $ 17, eller (17/20) 85% av den første investeringen. Den årlige avkastningen som kreves for å oppnå 85% over fem år, følger formelen for den sammensatte årlige vekstraten (CAGR):

(37/20) ^ (1/5 (år)) - 1 = 13, 1% årlig avkastning

Den årlige avkastningen varierer fra det typiske gjennomsnittet og viser den reelle gevinsten eller tapet på en investering, samt vanskeligheten med å hente inn tap. Å miste 50% på en første investering krever for eksempel en gevinst på 100% det neste året for å utgjøre forskjellen. På grunn av den betydelige forskjellen i gevinster og tap som kan oppstå, hjelper årlig avkastning med å jevne ut investeringsresultater for bedre sammenligning.

Årlig avkastningsstatistikk er ofte sitert i reklamemateriell for verdipapirfond, ETF-er og andre individuelle verdipapirer.

Årlig avkastning på en 401K

Beregningen er forskjellig når den årlige avkastningen til en 401K bestemmes i løpet av et spesifisert år. Først må totalavkastningen beregnes. Startverdien for tidsperioden som undersøkes er nødvendig, sammen med den endelige verdien. Før du utfører beregningene, må eventuelle bidrag til kontoen i den aktuelle tidsperioden trekkes fra den endelige verdien.

Når den justerte endelige verdien er bestemt, deles den med startbalansen. Til slutt, trekk 1 fra resultatet og multipliser det beløpet med 100 for å bestemme prosentvis totalavkastning.

Sammenlign Navn på leverandør av investeringskontoer Beskrivelse Annonsørens avsløring × Tilbudene som vises i denne tabellen er fra partnerskap som Investopedia mottar kompensasjon fra.

Relaterte vilkår

Definisjon av sammensatt rente Sammensatt rente er den numeriske verdien som beregnes på den opprinnelige hovedstolen og den akkumulerte renten fra tidligere perioder med et innskudd eller lån. Sammensatte renter er vanlig på lån, men brukes sjeldnere med innskuddskontoer. mer Inne i den gjennomsnittlige årlige vekstraten (AAGR) Den gjennomsnittlige årlige vekstraten (AAGR) er den gjennomsnittlige økningen i verdien av en individuell investering, portefølje, aktiva eller kontantstrøm i løpet av et år. Det beregnes ved å ta det aritmetiske gjennomsnittet av en serie vekstrater. mer Skulle du bruke gjennomsnittsavkastning eller geometrisk gjennomsnitt "> Gjennomsnittlig avkastning er det enkle matematiske gjennomsnittet av en serie avkastninger generert over en periode. Et gjennomsnittsavkastning beregnes på samme måte som et enkelt gjennomsnitt beregnes for et sett med tall . mer middel Det enkle matematiske gjennomsnittet av et sett med to eller flere tall. Gjennomsnittet for et gitt sett med tall kan beregnes med den aritmetiske middelmetoden, som bruker summen av tallene i serien, og den geometriske middelmetoden. mer Forståelse av avkastningstakten på en investering En avkastningskurs er gevinsten eller tapet på en investering over en spesifikk tidsperiode, uttrykt som en prosentandel av investeringens kostnad. mer Forstå den sammensatte årlige vekstraten - CAGR Sammensatt årlig vekstrate ( CAGR) er avkastningskravet som kreves for at en investering skal vokse fra begynnelsesbalansen til sluttsaldoen, forutsatt at fortjenesten ble reinvestert. Mer Partner Links