Ballongbetaling
En ballongbetaling er en stor betaling som skal betales ved slutten av et ballonglån, for eksempel et pantelån, et kommersielt lån eller en annen type amortisert lån. Det anses som likt tilbakebetaling av kule.
Hva er et ballonglån? Et ballonglån er satt opp på relativt kort sikt, og bare en del av lånets hovedstol blir amortisert over den perioden. Den gjenværende saldoen forfaller som en endelig betaling ved slutten av løpetiden.
00:57Hva er ballongbetalinger?
Forstå ballongbetalinger
Begrepet "ballong" indikerer at den endelige betalingen er betydelig stor. Ballongbetalinger har en tendens til å være minst dobbelt så mye som lånets tidligere utbetalinger. Ballongbetalinger er mer vanlig i kommersiell utlån enn i forbrukslån fordi den gjennomsnittlige huseieren vanligvis ikke kan foreta en veldig stor ballongbetaling på slutten av pantelånet.
De fleste huseiere og låntakere planlegger på forhånd å enten refinansiere pantelånet når ballongbetalingen nærmer seg, eller selge eiendommen før lånets forfallstidspunkt.
Ballongbetalinger pakkes ofte i totrinns pantelån.
I et "ballongbetalingslån" betaler låntakeren en fast rente i et visst antall år. Deretter tilbakestilles lånet og ballongbetalingen ruller inn i et nytt eller vedvarende amortisert pantelån til de gjeldende markedsrentene på slutten av den perioden. Tilbakestillingsprosessen er ikke automatisk med alle totrinns pantelån. Det kan avhenge av flere faktorer, for eksempel om låntaker har betalt rettidig og om inntekten hans har holdt seg konsekvent. Ballongbetalingen forfaller hvis lånet ikke tilbakestilles.
Viktige takeaways
- Vanligvis brukes ikke en ballongbetaling i et typisk 30-årig boliglån.
- Ballongbetalinger er ofte minst dobbelt så mye som lånets tidligere utbetalinger
- En ballongbetaling kan være et stort problem i et fallende boligmarked når eiere kanskje ikke kan selge boligene sine så mye som de forventet før betalingen forfaller.
Ballongbetalinger kontra pantelån med regulerbar rente
Noen ganger forveksles et ballonglån med et justerbart rentepant (ARM). Låntaker får en introduksjonsrente i et bestemt tidsrom med et ARM-lån, ofte i en periode fra ett til fem år. Renten tilbakestilles på det tidspunktet, og det kan fortsette å tilbakestilles med jevne mellomrom til lånet er fullstendig tilbakebetalt.
En ARM justeres automatisk, i motsetning til noen ballonglån. Låntager trenger ikke å søke om et nytt lån eller refinansiere en ballongbetaling. Lån med justerbar rente kan være mye enklere å administrere i så måte.
Ulemper ved ballongbetalinger
Ballongbetalinger kan være et stort problem i et fallende boligmarked. Når boligprisene synker, synker også sjansen for at huseiere har positiv egenkapital i hjemmet, og de kan ikke være i stand til å selge hjemmene sine for så mye som de forventet.
Låntakere har ofte ikke noe annet valg enn å misligholde lånene sine og gå inn på avskjerming, uansett husholdningsinntekt, når de står overfor en ballongbetaling de ikke har råd til.
Kvalifikasjoner for ballongbetaling
Forordning Z i sannheten om utlånsloven krever at bankene grundig undersøker en låntagers evne til å tilbakebetale (ATR) før de gir noe pantelån. Noen långivere har historisk jobbet rundt dette med ballonglån fordi de fleste forbrukere har begrenset mulighet til å foreta store ballongbetalinger. Noen långivere inkluderte derfor ikke disse store utbetalingene i evalueringene, i stedet baserte kjøpers ATR på bare de foregående betalingene.
Forordning Z fastsetter spesifikke kriterier som långivere må oppfylle før de kan se bort fra ballongbetalinger fra analysen.
Sammenlign Navn på leverandør av investeringskontoer Beskrivelse Annonsørens avsløring × Tilbudene som vises i denne tabellen er fra partnerskap som Investopedia mottar kompensasjon fra.