Enkle kontra eksponentielle bevegelige gjennomsnitt: Hva er forskjellen?

Næringsdrivende bruker bevegelige gjennomsnitt (MA) for å kartlegge handelsområder, for å identifisere trender og for å analysere markeder. Rørende gjennomsnitt hjelper handelsmenn med å isolere trenden i et verdipapir eller marked, eller mangelen på en, og kan også signalisere når en trend kan være i revers. To av de vanligste typene er enkle og eksponentielle. Vi vil se på forskjellene mellom disse to glidende gjennomsnittene, og hjelpe handelsmenn med å bestemme hvilken du skal bruke.

Rørende gjennomsnitt viser den gjennomsnittlige prisen på et omsettelig instrument over en gitt tidsperiode. Det er imidlertid forskjellige måter å beregne gjennomsnitt, og det er derfor det er forskjellige typer bevegelige gjennomsnitt. De kalles "flytting" fordi, når prisen beveger seg, blir nye data lagt til i beregningen, og derfor endrer gjennomsnittet.

Enkelt glidende gjennomsnitt

For å beregne et 10-dagers enkelt glidende gjennomsnitt (SMA), legger du til sluttkursene for de siste 10 dagene og deler med 10. For å beregne et 20-dagers glidende gjennomsnitt, legger du til lukkeprisene over en 20-dagers periode og deler med 20 .

Gitt følgende serie med priser:
$ 10, $ 11, $ 11, $ 12, $ 14, $ 15, $ 17, $ 19, $ 20, $ 21
SMA-beregningen vil se slik ut:
$ 10 + $ 11 + $ 11 + $ 12 + $ 14 + $ 15 + $ 17 + $ 19 + $ 20 + $ 21 = $ 150
10-dagers periode SMA = $ 150/10 = $ 15

Gamle data blir droppet til fordel for nye data, som Chart Basics Walkthrough viser . Et ti-dagers gjennomsnitt beregnes på nytt ved å legge til den nye dagen og slippe den 10. dagen, og denne prosessen fortsetter på ubestemt tid.

Følgende diagram viser en 100-dagers SMA brukt på et kart over Macys, Inc. (M). Det hjelper til med å markere nedtrenden til venstre og rallyet til høyre for diagrammet. Til enhver tid viser denne SMA-linjen gjennomsnittsprisen på de siste 100 handelsøkter / stearinlys.

Eksponentielt glidende gjennomsnitt

Det eksponentielle glidende gjennomsnittet (EMA) fokuserer mer på nylige priser enn på en lang rekke datapunkter, slik det enkle glidende gjennomsnittet krevde.

Slik beregner du en EMA

Nåværende EMA = ((Pris (nåværende) - forrige EMA) X multiplikator) + forrige EMA.

Den viktigste faktoren er utjevningskonstanten som = 2 / (1 + N) der N = antall dager.

En 10-dagers EMA = 2 / (1 + 10) = 0, 1818

For eksempel veier en 10-dagers EMA den siste prisen på 18, 18 prosent, med hvert datapunkt etter det er verdt mindre og mindre. EMA fungerer ved å veie forskjellen mellom den nåværende periodens pris og den forrige EMA og legge resultatet til den forrige EMA. Jo kortere periode, desto mer vekt brukes til den nyeste prisen.

Viktige forskjeller

SMA og EMA beregnes på en annen måte. Beregningen gjør at EMA raskere reagerer på prisendringer og SMA reagerer tregere. Det er hovedforskjellen mellom de to. En er ikke nødvendigvis bedre enn en annen.

Noen ganger vil EMA reagere raskt, noe som får en næringsdrivende til å komme seg ut av en handel på et marked hikke, mens den saktere bevegelige SMA holder personen i handelen, noe som resulterer i en større fortjeneste etter at hiksen er ferdig. Andre ganger kan det motsatte skje. Den raskere bevegelige EMA signaliserer problemer raskere enn SMA, og slik at EMA-handelsmenn kommer raskere ut av skadens vei, og sparer den personen tid og penger.

Hver handelsmann må bestemme hvilken MA som er bedre for sin strategi. Mange kortvarige handelsmenn bruker EMA-er fordi de vil bli varslet så snart prisen beveger seg den andre veien. Langsiktige handelsmenn har en tendens til å stole på SMA-er, siden disse investorene ikke skynder seg å handle og foretrekker å være mindre aktivt engasjert i deres handler.

Til syvende og sist kommer det ned til personlig preferanse. Plott en EMA og SMA av samme lengde på et diagram og se hvilken som hjelper deg å ta bedre handelsbeslutninger.

Følgende diagram viser en 100-dagers SMA (blå) og EMA (rosa) på et kart over Alphabet Inc. (GOOG). EMA reagerer raskere på prisendringer og har en tendens til å holde seg nærmere prisaksjonen. SMA reagerer tregere og har en tendens til å holde seg lenger fra prisen, noe som gir den mer plass.

Som en generell retningslinje, når prisen er over en enkel eller eksponentiell MA, da er trenden oppe, og når prisen er under MA, er trenden nede. For at denne retningslinjen skal kunne brukes, bør det bevegelige gjennomsnittet ha gitt innsikt i trender og trendendringer i fortiden. Velg en beregningsperiode - for eksempel 10, 20, 50, 100 eller 200 - som fremhever trenden, men når prisen beveger seg gjennom det har en tendens til å vise en reversering. Dette gjelder enten du bruker en enkel eller eksponentiell MA. Test ut forskjellige MA-er for å se hvilke som fungerer best ved å endre inngangene på indikatoren i kartplattformen. Ulike MA-er gjør arbeidet bedre på forskjellige typer finansielle instrumenter, inkludert aksjer.

Spesielle hensyn

Som tilbakestående indikatorer fungerer glidende gjennomsnitt godt som støtte- og motstandslinjer. I løpet av en trend vil ofte prisen trekke tilbake til MA-området og deretter sprette av det, som det kan sees flere ganger på diagrammet over.

Hvis prisene bryter under MA i en oppadgående trend, kan den oppadgående trenden avta, eller i det minste kan markedet konsolideres. Hvis prisene går over et glidende gjennomsnitt i en nedgang, kan trenden begynne å gå opp eller konsolidere. I dette tilfellet kan en næringsdrivende se på at prisen skal bevege seg gjennom MA for å signalisere en mulighet eller fare.

Andre handelsmenn er ikke så opptatt av priser som beveger seg gjennom MA, men vil i stedet sette to MA-er av ulik lengde på kartet og deretter se på at MA-ene skal krysse.

Diagrammet nedenfor bruker en 50- og 100-dagers SMA i SPDR S&P 500 ETF (SPY). Noen ganger ga MA-kryssoverganger veldig gode signaler som ville resultert i store overskudd, og andre ganger resulterte crossoveringene i dårlige signaler. Dette fremhever en av svakhetene ved bevegelige gjennomsnitt. De fungerer bra når prisen gjør store trender, men har en tendens til å gjøre det dårlig når prisen beveger seg sideveis som den var på venstre side av diagrammet.

I lengre perioder må du se på 50- og 100-dagers, eller 100- og 200-dagers glidende gjennomsnitt for lengre tids retning. Hvis du for eksempel bruker 100- og 200-dagers glidende gjennomsnitt, hvis det 100-dagers glidende gjennomsnittet krysser under 200-dagers gjennomsnittet, kalles det døds-krysset. Et betydelig nedtrekk er allerede i gang. Et 100-dagers glidende gjennomsnitt som krysser over et 200-dagers glidende gjennomsnitt kalles det gylne korset og indikerer at prisen har steget og kan fortsette å gjøre det. Kortere tids handelsmenn kan for eksempel se en 8- og 20-periode MA, for eksempel. Kombinasjonene er uendelige.

Viktige takeaways

• Flyttende gjennomsnitt (MA) er grunnlaget for analyse av diagrammer og tidsserier.
• Enkle bevegelige gjennomsnitt og de mer komplekse eksponentielle glidende gjennomsnittene bidrar til å visualisere trenden ved å jevne ut prisbevegelser.
• En type MA er ikke nødvendigvis bedre enn en annen, men avhengig av hvordan en næringsdrivende bruker glidende gjennomsnitt, kan en være bedre for den aktuelle personen.