Stokastikk: En nøyaktig indikator for kjøp og salg

På slutten av 1950-tallet utviklet George Lane stokastikk, en indikator som måler forholdet mellom en emisjonens sluttkurs og dens prisklasse over en forhåndsbestemt periode.

Fjorten er det matematiske tallet som brukes i tidsmodus. Avhengig av teknikerens mål, kan det representere dager, uker eller måneder. Kartografen vil kanskje undersøke en hel sektor. For en langsiktig oversikt over en sektor, vil kartisten starte med å se på 14 måneder av hele bransjens handelsområde.

Pris Handling

Stokastikk er en foretrukket teknisk indikator fordi den er lett å forstå og har en høy grad av nøyaktighet. Den brukes til å vise når en aksje har flyttet til en overkjøpt eller oversolgt posisjon.

Forutsetningen for stokastikk er at når en aksje trender oppover, har dens sluttkurs en tendens til å handle i den høye enden av dagens rekkevidde eller prisaksjon. Prishandling refererer til det prisutvalget som en aksje handler til under den daglige økten. For eksempel, hvis en aksje åpnet til $ 10, handlet så lavt som $ 9, 75 og så høyt som $ 10, 75, og deretter stengt på $ 10, 50 for dagen, vil prisaksjonen eller rekkevidden være mellom $ 9, 75 (dagens lave) og $ 10, 75 (den høye dagens). Motsatt, hvis prisen har en nedadgående bevegelse, har sluttkursen en tendens til å handle på eller nær det lave spekteret av dagens handel.

Relativ styrkeindeks

Jack D. Schwager, medgründer av Fund Seeder og forfatter av flere bøker om teknisk analyse, bruker uttrykket "normalisert" for å beskrive stokastiske oscillatorer som har forhåndsbestemte grenser, både på høye og lave sider. Et eksempel på en slik oscillator er relativ styrkeindeks (RSI) - en populær momentumindikator brukt i teknisk analyse - som har et område fra 0 til 100. Den er vanligvis satt til 20 til 80-området eller 30 til 70-området . Enten du ser på en sektor eller et individuelt problem, kan det være veldig gunstig å bruke stokastikk og RSI i forbindelse med hverandre.

Stokastikk: En nøyaktig indikator for kjøp og salg

Formel

Stokastikk måles med K-linjen og D-linjen. Men det er D-linjen som vi følger nøye, for den vil indikere eventuelle større signaler i diagrammet. Matematisk ser K-linjen slik ut:

K = 100 [(C − L5 lukk) ÷ (H5 − L5)] hvor: C = den nyeste sluttkursen L5 = den lave av de fem foregående økterH5 = den høyeste prisen som handles i løpet av den samme fem-dagers perioden \ begynne {justert} & K = 100 [(C-L5close) \ div (H5-L5)] \\ & \ textbf {hvor:} \\ & C = \ text {den nyeste sluttkursen} \\ & L5 = \ text {det laveste av fem forrige} \\ & \ tekst {handelsøkter} \\ & H5 = \ tekst {den høyeste prisen som ble handlet i løpet av} \\ & \ tekst {samme fem-dagers periode} \\ \ end {alger} K = 100 [ (C − L5 lukk) ÷ (H5 − L5)] hvor: C = den nyeste sluttkursen L5 = den lave av de fem foregående økterH5 = den høyeste prisen som ble handlet i løpet av den samme fem-dagers perioden

Formelen for den viktigere D-linjen ser slik ut:

D = 100 (H3 ÷ L3) hvor: H3 = den høyeste av de tre foregående handelssamlingeneL3 = den laveste handelen i løpet av den samme tre-dagers perioden \ begynne {justert} & \ tekst {D} = 100 (H3 \ div L3) \\ & \ textbf {hvor:} \\ & H3 = \ tekst {den høyeste av de tre foregående handelssamlingene} \\ & L3 = \ tekst {den laveste prisen som ble handlet i løpet av} \\ & \ text {samme tre- dag periode} \\ \ slutt {justert} D = 100 (H3 ÷ L3) hvor: H3 = den høyeste av de tre foregående handelssamlingene L3 = den laveste handelen i samme tre-dagers periode

Vi viser deg disse formlene bare for interessens skyld. Dagens kartprogramvare gjør alle beregningene, noe som gjør hele den tekniske analyseprosessen så mye enklere, og dermed mer spennende for den gjennomsnittlige investoren.

Leser diagrammet

K-linjen er raskere enn D-linjen - den tregere av de to. Investoren må følge med på at D-linjen og utstedelsens pris begynner å endre seg og bevege seg i enten overkjøpet (over 80 linjen) eller oversolgt (under 20 linjen) posisjonene. Investoren må vurdere å selge aksjen når indikatoren beveger seg over 80-nivået. Motsatt må investoren vurdere å kjøpe et emne som er under 20-linjen og begynner å øke med økt volum.

Gjennom årene har mange artikler utforsket "finjustering" av denne indikatoren. Men nye investorer bør konsentrere seg om det grunnleggende om stokastikk.

Kilde: TradeStation

I diagrammet over eBay ovenfor presenterte en rekke klare kjøpsmuligheter seg over våren og sommermånedene 2001. Det er også en rekke salgsindikatorer som ville ha vekket oppmerksomheten til kortsiktige handelsmenn. Det sterke kjøpssignalet i begynnelsen av april ville gitt både investorer og handelsmenn et flott 12-dagers løp, alt fra midten av $ 30 til midten av $ 50 området.

Bunnlinjen

Stokastikk er en favorittindikator for noen teknikere på grunn av funnens nøyaktighet. Det blir lett oppfattet både av erfarne veteraner og nye teknikere, og det har en tendens til å hjelpe alle investorer til å ta gode inngangs- og exit-beslutninger om sine beholdninger. (For mer innsikt, les "Exploring Oscillators and Indicators: Stochastic Oscillator.")