Hvorfor Teslas lager kan sveve til nye høyder

(Merk: Forfatteren av denne grunnleggende analysen er en finansforfatter og porteføljeforvalter. Han og hans klienter eier aksjer i TSLA.)

Tesla Inc. (TSLA) aksjer har hatt en vill tur de siste 52 ukene, med aksjen opp nesten 40%. Men det falt også nesten 10% av det høye, sist sett i midten av september. Men etter en rekke uønskede hendelser fra flaskehalser i Model 3 og montering av kvartalsvise tap, begynner det å komme tegn på at det kanskje verste er nå bak selskapet. En analyse av Teslas diagram antyder at aksjen kan gjenspeile den endringen i sentimentet og kan komme tilbake til alle tidstoppene, om ikke høyere, i en ikke fjern fremtid. (For mer, se også: Hvorfor bjørnene ikke vinner på Tesla .)

Rapporter som øker etterspørselen etter Model S og X, skaper etterslep for Tesla, sirkulerer nå, mens rapporter også synliggjør at Tesla åpner ordrer for Model 3 for ikke-eiere for første gang. Til og med Bloomberg sporer etter at antall Model 3-er som produseres per uke øker, og for tiden ligger på rundt 1 050. Følelsen har tilsynelatende begynt å skifte fra negativ til positiv.

Sharp Snap Back

Tesla ble knust i det siste salgsmarkedet på aksjemarkedet med aksjen som falt med over 12, 4% fra 31. januar til og med 9. februar, mens S&P 500 falt med bare 7, 2% på samme tid. Men Tesla trakk tilbake og tapte alt det tapte, og steg med nesten 13, 4%, mot S&P 500s økning på bare 4, 9%.

Sterkt støttenivå

Diagrammet over viser hva som ser ut til å være en ugjennomtrengelig mur av teknisk støtte mellom $ 290 og $ 300 - selv de mest bearish nyhetene har ikke klart å bryte støtten. Etter hvert som aksjen har steget, har den tømt to nedadgående tendenser på flere måneder, mens den tredje nedtrenden ser ut til å ha blitt brudd. I mellomtiden tas også hvert nivå av teknisk motstand ut. (For relatert lesing, se også: Teslas Big Breakout May Fuel Stock to Record High .)

Diagrammet viser også at den relative styrkeindeksen (RSI) nå trender høyere også, og for tiden har en lesning på omtrent 60. En RSI-lesning over 70 regnes som overkjøpt, og aksjens nåværende RSI-lesning antyder at aksjen kan fortsette å stige i løpet av de kommende ukene, uten å oppnå overkjøpte forhold.

En klatre tilbake til $ 386

Hvis prisen på aksjen kan klare seg fremover $ 359, har den en rimelig klar bane på dette tidspunktet som kan føre tilbake til de tidligere høydepunktene til omtrent 386 dollar, en økning på omtrent 10% fra prisen på $ 352 23. februar.

Hvis nyhetsstrømmen virkelig begynner å bli til fordel for Tesla, og selskapet kan nå målet om 2500 Model 3-er innen utgangen av mars, kan det være et tegn på at aksjen til og med har rom til å stige til $ 400. Men det kommer an på hvor mye positivt momentum Tesla kan generere de kommende ukene.

Michael Kramer er grunnlegger av Mott Capital Management LLC, en registrert investeringsrådgiver, og leder av selskapets aktivt forvaltede, bare eneste tematiske vekstportefølje. Kramer kjøper og holder aksjer typisk i en varighet på tre til fem år. Klikk her for Kramer's bio og hans portefølje. Informasjon som presenteres er kun for utdannelsesmessige formål og har ikke til hensikt å gi et tilbud eller oppfordring til salg eller kjøp av spesifikke verdipapirer, investeringer eller investeringsstrategier. Investeringer innebærer risiko og med mindre annet er oppgitt, er det ikke garantert. Sørg for først å konsultere en kvalifisert finansiell rådgiver og / eller skatteprofesjonell før du implementerer en strategi som er diskutert her. På forespørsel vil rådgiveren gi en liste over alle anbefalinger som er gjort i løpet av de siste tolv månedene. Tidligere resultater er ikke indikasjon på fremtidig ytelse.