403 (b) Plan
En 403 (b) plan (skrevet forskjellige som en 403b eller 403 b plan) er en pensjonskonto for visse ansatte ved offentlige skoler og skattefrie organisasjoner. Deltakerne inkluderer lærere, skoleadministratorer, professorer, statlige ansatte, sykepleiere, leger og bibliotekarer. Religiøse ministre kan også delta i disse planene, selv om det også er en spesiell plan type, en 403 (b) (9), som er designet spesielt for kirker.
Viktige takeaways
- 403 (b) s likner 401 (k) s, men de tjener ansatte ved offentlige skoler og skattefrie organisasjoner i stedet for arbeidere i privat sektor.
- Fordelene med en 403 (b) sammenlignet med en 401 (k) kan omfatte raskere opptjening av midlene dine og muligheten til å gi ytterligere innhentingsbidrag
- Investeringsvalg kan imidlertid være mer begrenset med 403 (b), og noen kontoer gir mindre beskyttelse mot kreditorer enn 401 (k) s.
Forståelse av 403 (b) -planen
Funksjonene og fordelene ved en 403 (b) -plan er stort sett lik de som finnes i en 401 (k) -plan. Begge har de samme grunnbidragsgrensene - $ 19 000 per år fra og med 2019. Kombinasjonen av bidrag fra arbeidstakere og arbeidsgivere er begrenset til det minste på $ 56 000 per år, fra og med 2019, eller 100% av den ansattes siste årslønn. Begge tilbyr også Roth-alternativer og krever at deltakerne fyller 59½ år for å ta ut midler uten å pådra seg en straff. En forskjell: 403 (b) -planen tilbyr ikke innhentingsbidrag for de 50 år og eldre.
Selv om det ikke er veldig vanlig, kan jobbsituasjonen din ende opp med å gi deg tilgang til både en 401 (k) og en 403 (b) -plan. I disse tilfellene kan ansatte bidra til begge kontoene. Imidlertid kan ditt samlede bidrag til begge planene ikke være mer enn $ 19.000-grensen, og teller ikke noe innsamlingsbidrag på 401 (k).
01:20403 (b) Plan
Fordelene med en pensjonsplan 403 (b)
Inntekter og avkastning på beløp i en vanlig 403 (b) plan blir utsatt skatt til de blir trukket tilbake. Inntekter og avkastning på beløp i en Roth 403 (b) blir utsatt skatt dersom uttakene er kvalifiserte fordelinger.
Ansatte med 403 (b) kan også være kvalifisert for samsvarende bidrag, der bestemmelsen varierer fra arbeidsgiver. Planer som ikke tilbyr slike arbeidsgiverkamp, fratar de ansatte de vesentlig gratis pengene disse gir, men de kan føre til lavere kundekostnader. De 403 (b) som mangler samsvarende bidrag, er ikke påkrevd for å oppfylle de tøysende tilsynsreglene i lov om arbeidstakeres pensjonssikkerhet (ERISA), noe som betyr at administrasjonsgebyrene deres kan være lavere enn for 401 (k) s eller andre midler som er gjenstand for til større tilsyn. (Imidlertid har ikke-ERISA-status også noen potensielle ulemper for kontoinnehavere, som nevnt nedenfor.)
Mange 403 (b) planer vester for midler over en kortere periode enn 401 (k) s, og noen tillater til og med øyeblikkelig opptjening av midler, noe 401 (k) s sjelden gjør. I tillegg, hvis en ansatt har mer enn 15 års tjeneste hos visse ideelle organisasjoner eller offentlige etater, kan de være i stand til å gi ytterligere innhentingsbidrag til en 403 (b) plan som de som har en 401 (k) plan kan ' t. I henhold til denne bestemmelsen kan du bidra med ytterligere $ 3000 i året opp til en levetidsgrense på $ 15.000. Og i motsetning til de vanlige bestemmelsene om innhenting av pensjonsplan, trenger du ikke være 50 år eller eldre for å dra nytte av dette.
403 (b) planer er unntatt tester uten diskriminering, som skal sikre at ansatte på ledernivå eller høyt kompenserte ikke får uforholdsmessig mer fordeler fra en pensjonsordning enn andre arbeidstakere.
Ulemper med en 403 (b) plan
I likhet med en 401 (k), er midler som er trukket fra en 403 (b) plan før fylte 59½ år, underlagt en 10% avgiftsstraff, selv om du kan unngå straffen under visse omstendigheter, for eksempel å skille deg fra en arbeidsgiver i en alder av 55 år eller eldre, trenger å betale en kvalifisert medisinsk utgift, eller bli ufør.
En 403 (b) kan tilby et smalere valg av investeringer enn de andre typene pensjonsplaner. Årsaken: 401 (k) s pleier å bli administrert av verdipapirfondsselskaper og tilbyr derfor en rekke av disse mangfoldige og allsidige investeringsalternativene. De fleste 403 (b) planer tilbyr nå verdipapirfondvalg, om enn i en kontrakt med variabel livrente i de fleste tilfeller. Imidlertid er faste og variable kontrakter og aksjefond de eneste typene investeringer som er tillatt i disse planene; andre verdipapirer, for eksempel aksjer og eiendomsinvesteringer (REIT), er forbudt.
Tilstedeværelsen av et investeringsalternativ som 403 (b) s gjør tjeneste er i beste fall en blandet velsignelse. Da 403 (b) ble oppfunnet i 1958, var det kjent som en skattelagt livrente. Mens tidene har endret seg, og 403 (b) planer nå kan tilby aksjefond, er det som nevnt mange fremhever livrenter. Disse investeringene har noen fordeler, men økonomiske rådgivere anbefaler ofte å investere i livrenter i en 403 (b) og andre skatteutsatte investeringsplaner av forskjellige årsaker.
Merk at 403 (b) s som ikke har ERISA-beskyttelse, som vanligvis er tilfellet for de som mangler arbeidsgiverkamp, kan mangle det samme nivået av beskyttelse mot kreditorer som typer som krever ERISA-samsvar, inkludert 401 (k) s. Hvis du risikerer at kreditorer forfølger deg, snakk med en lokal advokat som forstår nyansene i staten din. Lovene kan være sammensatte.
Andre ulemper med ikke-ERISA 403 (b) er deres fritak fra tester uten diskriminering. Utført hvert år, denne testingen er designet for å forhindre at ledere eller høyt kompenserte ansatte mottar et uforholdsmessig antall fordeler fra en gitt plan. I tillegg betyr mangelen på ERISA-beskyttelse at planen ikke trenger å følge ERISA-standarder for å sikre plansikkerhet.
Sammenlign Navn på leverandør av investeringskontoer Beskrivelse Annonsørens avsløring × Tilbudene som vises i denne tabellen er fra partnerskap som Investopedia mottar kompensasjon fra.