Utsatt kompensasjonsplan mot 401 (k) s: Hva er forskjellen?

Utsatt kompensasjonsplan gir et ekstra valg for ansatte i pensjonsplanlegging og brukes ofte til å supplere deltakelse i en 401 (k) plan. Utsatt kompensasjon er ganske enkelt en plan der en ansatt forsvarer å akseptere en del av kompensasjonen til en bestemt fremtidig dato. For eksempel, i en alder av 55 år og tjene $ 250 000 i året, kan en person velge å utsette $ 50 000 av sin årlige kompensasjon per år de neste 10 årene til de går av med pensjon i en alder av 65 år.

De utsatte kompensasjonsmidlene blir deretter satt av og kan tjene en avkastning på investeringen til det tidspunktet de er utpekt til å bli distribuert, eller utbetalt, til den ansatte. På utsettelsestidspunktet betaler den ansatte trygde- og medisinskatt på den utsatte inntekten akkurat som på resten av inntekten, men de trenger ikke å betale inntektsskatt på den utsatte erstatningen før de faktisk mottar midlene.

Viktige takeaways

• Utsatt kompensasjonsplan er ofte et supplement til en 401 (k) plan.
• Høytlønte ledere velger ofte utsatte kompensasjonsplaner.
• De fleste 401 (k) planene kan lånes mot.
• Utsatte kompensasjonsplaner kan vanligvis ikke nås og er en ulempe når det gjelder likviditet.

Utsatt kompensasjonsplaner

Utsatte kompensasjonsplaner brukes ofte av høyt betalte ledere som ikke trenger den totale årlige kompensasjonen for å leve videre og ønsker å redusere skattetrykket. Utsatt kompensasjonsplan reduserer den enkeltes skattepliktige inntekt under utsettelsen, og kan også redusere eksponeringen for alternativ minimumsskatt (AMT) og øke tilgjengeligheten til skattefradrag. Ideelt sett, når den enkelte mottar utsatt kompensasjon, for eksempel ved pensjon, vil deres totale kompensasjon sette dem i en lavere skatteklasse, og dermed gi skattemessige besparelser.

401 (k)

En grunn til utsatte kompensasjonsplaner blir ofte brukt til å supplere en 401 (k) eller IRA pensjonsplan er at mengden penger som kan bli utsatt til planene er mye større enn det som tillates for 401 (k) bidrag, opptil så mye som 50% av kompensasjonen. Det maksimalt tillatte årlige bidraget til en konto på 401 (k), fra og med 2019, er $ 19 000 (opp fra $ 18 500 i 2018), eller $ 25 000 (opp fra $ 24 500 i 2018) for personer over 50 år, på grunn av innhentingsbidrag. En annen fordel med utsatte kompensasjonsplaner er noen som tilbyr bedre investeringsalternativer enn de fleste 401 (k) planer.

Utsatt kompensasjonsplan er til ulempe når det gjelder likviditet. Vanligvis kan ikke utsatte erstatningsmidler få tilgang til, uansett grunn, før den angitte distribusjonsdatoen. Distribusjonsdatoen, som kan være ved pensjon eller etter et spesifikt antall år, må utpekes på det tidspunkt planen er satt opp og kan ikke endres. Det kan heller ikke lånes mot utsatte erstatningsmidler. Flertallet av 401 (k) kontoer kan lånes mot, og under visse betingelser med økonomisk motgang, som store, uventede medisinske utgifter, kan midler til og med tas ut tidlig. I motsetning til med en 401 (k) -plan, når midler mottas fra en utsatt kompensasjonsplan, kan de ikke rulles over til en IRA-konto.

Utsatte kompensasjonsplaner er mindre sikre enn 401 (k) planer.

Risiko for forspilling

Muligheten for forspilling er en av hovedrisikoen ved en utsatt kompensasjonsplan, noe som gjør den betydelig mindre sikker enn en 401 (k) -plan. Utsatt kompensasjonsplan er finansiert uformelt. Det er egentlig bare et løfte fra arbeidsgiveren om å betale de utsatte midlene, pluss eventuelle investeringsinntekter, til den ansatte på det angitte tidspunktet. Derimot, med en 401 (k), eksisterer en faktisk formelt opprettet konto. Den uformelle karakteren av utsatte kompensasjonsplaner setter den ansatte i posisjonen til å være en av arbeidsgivers kreditorer. En 401 (k) plan er separat forsikret. Derimot, i tilfelle arbeidsgiveren går konkurs, er det ingen garanti for at arbeidstakeren noen gang vil motta sine utsatte erstatningsmidler. Den ansatte i den situasjonen er ganske enkelt en annen kreditor i selskapet, en som står i kø bak andre kreditorer som obligasjonseiere og foretrukne aksjeeiere.

Å bruke utsatte kompensasjonsplaner klokt

Det er generelt en fordel at den ansatte utsetter erstatningen for å unngå å få utbetalt alle utsatte inntekter til dem samtidig. Årsaken: Dette resulterer typisk i at den ansatte mottar nok penger til å sette dem i den høyest mulige skattekonsollen for det året. Ideelt sett, hvis alternativet er tilgjengelig gjennom arbeidsgivers plan, gjør den ansatte bedre å utpeke hvert års utsatt inntekt som skal fordeles i et annet år. For eksempel, i stedet for å motta 10 år av utsatt kompensasjon på en gang, er personen vanligvis bedre med å motta utdelinger fra år til år over den påfølgende 10-årsperioden.

Finansielle rådgivere gir vanligvis råd om å bruke en utsatt kompensasjonsplan først etter å ha gitt et maksimalt bidrag til en 401 (k) plan - og bare hvis selskapet en person jobber for anses som meget økonomisk solid.