Forstå DOLs regel for flere arbeidsgiverplaner

En ny, foreslått arbeidsdepartementets regel (DOL) kan hjelpe arbeidstakere som ikke har tilgang til pensjonsplaner gitt av arbeidsgivere, heller ikke for pensjonister.

Den offentlige kommentarperioden for en foreslått arbeidsdepartementregel (DOL) -regel med tittelen “Definisjon av” arbeidsgiver ”under avsnitt 3 (5) i ERISA - Association Retirement Plans and Other Multiple-Employer Plans” var planlagt å avslutte 24. desember 2018, med implementering forventet tidlig i 2019.

Regelen ble utformet som svar på en utøvende ordre gitt av president Donald Trump i august. Det er designet for å styrke pensjonssikkerheten ved å la arbeidende amerikanere uten jobbrelatert pensjonssparingsplan, for eksempel en 401 (k), få ​​tilgang til en gjennom en enhet kjent som en pensjonsplan for foreninger.

Bak pressen for handling ligger det faktum at bare 53% av ansatte i små selskaper med færre enn 100 arbeidere har tilgang til en pensjonsplan for arbeidsplasser sammenlignet med 89% av ansatte i selskaper med 500 eller flere arbeidere. I følge Pew Charitable Trust siterer de fleste små bedrifter som ikke tilbyr pensjonssparing, høye kostnader og kompleksiteten i å administrere en pensjonsplan som hovedårsakene.

'Arbeidsgiver' omdefinert

Den nye regelen definerer en gruppe arbeidsgivere som en "enkelt arbeidsgiver" under en type multiple arbeidsgiverplan (MEP) kjent som en organisasjon pensjonsplan (ARP). Under den foreslåtte regelen kan enkeltbedrifter med ansatte, så vel som selvstendig næringsdrivende bedriftseiere som jobber minst 20 timer per uke eller tjene nok til å dekke kostnadene ved foreningens helseforsikring, delta i en pensjonsplan gjennom en ARP.

Regelen gir en måte for selskaper og selvstendig næringsdrivende å bli medlem av en MEP med en annen tilknytning eller felles obligasjon, for eksempel å være en del av samme bransje eller lokalisert i et geografisk område dekket av ett handelskammer.

Dette skiller seg fra en "åpen plan for flere arbeidsgivere", der de eneste tilknytningsselskapene har, er medlemskap i planen. Lovgivning som gir fullmakt til å åpne parlamentsmedlemmer, verserer i kongressen, men har ennå ikke stemt over av hele kammeret.

Regler for ARP-er

I tillegg til bestemmelsen om ”felles obligasjon”, fastsetter DOL-regelen at en ARP må:

• ha en formell organisasjonsstruktur
• bli kontrollert av medlemsbedrifter (spesifikt ikke av en bank, forsikringsselskap eller finansielle tjenester)
• begrense deltakelse til ansatte og tidligere ansatte i medlemsbedrifter

I tillegg må hvert medlemsbedrift være den direkte arbeidsgiveren for minst en ansatt som deltar i ARP.

PEO-deltakelse påstått

DOL-regelen sørger også for profesjonelle arbeidsgiverorganisasjoner (PEO), som er menneskelige ressursselskaper som leverer felles arbeidsgivertjenester som lønn, skattetildeling og rapporteringsfunksjoner til virksomheter, for å sponsere 401 (k) for sine klienter.

Faktisk tilbyr de fleste PEO-er allerede MEP-er til sine kunder. Den nye regelen hevder bare den retten for PEO-er som enten deltar i IRS-sertifisert PEO-program eller gir mer enn halvparten av tjenestene som typisk leveres av PEO-er. (Se 'Betydelige kriterier for ansettelsesfunksjoner' nedenfor).

En PEO som fungerer som arbeidsgiver må:

• påta seg i det minste noen av de viktigste arbeidsgiverrollene til sine klienter
• kontrollere MEP og oppfylle certaian ERISA roller
• bekrefte minst en ansatt fra hvert selskap som deltar i MEP
• sikre at bare nåværende og tidligere ansatte og deres mottakere deltar

Kriterier for betydelige ansettelsesfunksjoner

For å tilfredsstille kravet om at den skal oppfylle "vesentlige ansettelsesfunksjoner", må en PEO enten være en sertifisert profesjonell arbeidsgiverorganisasjon (CPEO) innenfor definisjonen av Internal Revenue Code 7705 eller oppfylle fem eller flere av følgende kriterier:

• betale ansatte uavhengig av om midlene er dekket av klienten eller ikke
• administrere alle ansettelsesskatter for sin klient
• delta i rekruttering og oppsigelse av ansatte
• bistå med å føre tilsyn med ansatte og håndheve selskapets retningslinjer
• hjelpe arbeidsgiver med å fastsette arbeidstakers lønn, lønn og
• gi arbeidstakernes kompensasjonsdekning
• fungere som eller bistå selskapets personalavdeling
• føre tilsyn med overholdelse av regelverk, inkludert diskriminering, FMLA, OSHA-krav og ansattes statsborgerskap
• fortsette å gi fordeler til ansatte selv om selskapets kontrakt slutter

Fiduciær tilsyn redusert

En viktig komponent av den foreslåtte DOL-regelen reduserer (men eliminerer ikke) pliktoppgavene til medlemsbedrifter i ARP eller PEO. Den underliggende sponsoren til ARP eller PEO vil være den navngitte fiduciæren, og dermed avlaste individuelle arbeidsgivere for de fleste tillitsmessige forpliktelser og administrative oppgaver. Den viktigste rollen til medlemsbedrifter vil være å delta i valg og overvåking av sponsoren, og selvfølgelig i å gi arbeidsgiver- og ansattes bidrag til MEP på rettidig basis.

“Bad Apple” -regelen er ikke adressert

Den såkalte “dårlig eple-regelen”, som ikke blir behandlet i DOL-regelen, kan forstyrre MEP eller diskvalifisere alle medlemsbedrifter fra å delta hvis ett medlem bryter en regel eller begår en administrativ feil. Lettelse kan imidlertid komme fra lovgivning som verserer i Kongressen som tar opp dette problemet. Videre har skattemyndighetene sagt at de forventer å gi ut et varsel om foreslått regjering om "dårlig eple" innen april 2019, og Trumps utøvende ordre fra august instruerer spesielt statssekretæren om å foreslå endringer eller veiledning om denne regelen.

Venter på lovgivning

Det amerikanske representantenes hus vedtok Family Savings Act i september og Act for Retirement Enhancement and Savings Act (RESA). Begge deler av lovgivningen går lenger enn DOL-regelen for å tillate åpne parlamentsmedlemmer, ta opp dårlige epleproblemer og gi flere insentiver som løser andre problemer. For eksempel kunne denne nye lovgivningen bare oppheves av Kongressen, mens DOL-regelen kan utslettes av en fremtidig administrasjon.

Bunnlinjen

DOL sier at den forventer at den nye regelen vil "redusere administrasjonskostnadene gjennom stordriftsfordeler og styrke småbedrifters hånd når de forhandler med finansinstitusjoner og andre tjenesteleverandører." Mens bransjens reaksjon på den nye DOL-regelen generelt har vært positiv, er det mange observatører mener regelen ikke går langt nok. I stedet antyder de at det som til slutt er nødvendig, er passering av lovgivningen som verserer i Kongressen.