Financial Industry Regulatory Authority (FINRA)
Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) er en uavhengig, ikke-statlig organisasjon som skriver og håndhever reglene for registrerte meglere og meglerforhandlerfirmaer i USA. Dens uttalte oppdrag er "å beskytte investeringspublikummet mot svindel og dårlig praksis." Det regnes som en selvregulerende organisasjon.
Hvordan Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) fungerer
Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) er det største største uavhengige tilsynsorganet for verdipapirforetak som opererer i USA.
FINRA har tilsyn med mer enn 3 700 meglervirksomheter, 155 000 avdelingskontorer og nesten 630 000 registrerte verdipapirrepresentanter, fra og med 2019. FINRA regulerer handel med aksjer, selskapsobligasjoner, verdipapirfutures og opsjoner. Med mindre et firma er regulert av en annen selvregulerende organisasjon, er det påkrevd å være et FINRA medlemsfirma for å gjøre forretninger.
Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) har makt til å bøtelegge eller forby meglere og meglerfirmaer som bryter reglene.
FINRA har 16 kontorer over hele USA og rundt 3600 ansatte. I tillegg til å føre tilsyn med verdipapirforetak og deres meglere, administrerer FINRA de kvalifiserende eksamenene som verdipapirfagfolk må bestå for å selge verdipapirer eller føre tilsyn med andre som gjør det. Disse inkluderer for eksempel Series 7 General Securities Representative Qualification Examination og Series 3 National Commodities Futures Examination.
I sin fullbyrdelsesevne har FINRA makt til å ta disiplinære tiltak mot registrerte personer eller firmaer som bryter bransjens regler. I 2018 rapporterte den for eksempel at den iverksatte 921 disiplinære tiltak, ilagt bøter på til sammen 61 millioner dollar og beordret restitusjon på 25, 5 millioner dollar til investorene. Den utviste også 16 medlemsbedrifter og suspenderte ytterligere 23, mens de barrierer 386 personer fra verdipapirforretningen og suspenderte ytterligere 472. I 2018 henviste den også 919 bedragerisaker og innsidehandel til Securities and Exchange Commission (SEC) og andre offentlige etater for påtale .
For investorer som handler etter en megler eller ønsker å sjekke opp den nåværende, opprettholder FINRA BrokerCheck, en søkbar database over meglere, investeringsrådgivere og økonomiske rådgivere, som inkluderer sertifiseringer, utdanning og eventuelle håndhevingshandlinger. BrokerCheck er basert på FINRAs Central Registration Depository (CRD), en database som inneholder poster over enkeltpersoner og firmaer som er i verdipapirbransjen i USA.
Historie om finansnæringsreguleringsmyndigheten (FINRA)
Financial Industry Regulatory Authority ble opprettet som et resultat av konsolideringen av National Association of Securities Dealers (NASD) og medlemsregulering, håndhevelse og voldgiftsdrift på New York Stock Exchange (NYSE). Konsolideringen, som var ment å gjøre unna overlappende eller overflødig regulering - og for å redusere kostnadene og kompleksiteten ved overholdelse - ble godkjent av Securities and Exchange Commission i juli 2007.
I sin kunngjøring om dannelsen beskrev FINRA et bredt mandat som inkluderte ansvar for "regelskriving, fast undersøkelse, håndhevelse og voldgifts- og meklingsfunksjoner, sammen med alle funksjoner som tidligere var overvåket av NASD, inkludert markedsregulering under kontrakt for NASDAQ, den amerikanske Børs, International Securities Exchange og Chicago Climate Exchange. " (Den amerikanske børsen ble deretter omdøpt til NYSE American, og Chicago Climate Exchange, et marked for handel med kvoter for utslipp av klimagasser, ble lagt ned i 2010.)
Sammenlign Navn på leverandør av investeringskontoer Beskrivelse Annonsørens avsløring × Tilbudene som vises i denne tabellen er fra partnerskap som Investopedia mottar kompensasjon fra.