Fordeler og (stort sett) Ulemper ved tidlig pensjonering

Selv om amerikanernes nettoformue fremdeles ikke har kommet seg etter den store nedgangen i 2007-2009, fortsetter mange av oss å drømme om å trekke oss tidlig. En undersøkelse av finansiell tjenesteyter TIAA-CREF tidlig på 2014 fant at 37% av amerikanerne planlegger å trekke seg før 65 år.

Ikke alle vil selvfølgelig ha et valg i saken. Jobbtap, helseproblemer eller familieansvar kan forstyrre de best leggede pensjonsplanene og tvinge folk ut av arbeidsstyrken raskere enn forventet. I følge rapporter fra Social Security Administration fra 2016, er gjennomsnittsalderen som dagens pensjonister ble pensjonist relativt 63.

Men hvis du er heldig nok til å ha kontroll over når du går av med pensjon, er det verdt å tenke gjennom fordeler og ulemper før du tar noen utslett beslutninger. Selv om du har råd til å trekke deg tidlig, kan det være at du ikke vil.

I følge rapporter fra Social Security Administration fra 2016, er gjennomsnittsalderen som dagens pensjonister ble pensjonist relativt 63.

Noen fordeler med å trekke seg tidlig

1. Det kan være bra for helsen din. En studie fra 2002 av britiske embetsmenn fant for eksempel at pensjonering i en alder av 60 ikke hadde noen innvirkning på forsøkspersonenes fysiske helse, og at de med jobber på høyere nivå så en forbedring i mental helse, muligens fordi de ikke lenger var arbeidspliktige. -relatert stress (og hadde bedre pensjoner enn arbeidere med lavere rangering). Andre studier har imidlertid antydet at pensjonering kan være helsefarlig, som vi kommer til i neste avsnitt.

2. Du vil få mer tid til å reise. Jo tidligere du går av med pensjon, jo flere år har du før helseproblemer begynner å begrense mobiliteten din.

3. Det er en mulighet til å starte en ny karriere. Hvis du drømmer om å bytte felt eller starte egen virksomhet, kan det hende at før er bedre enn senere. Du vil være en mer ønskelig arbeidskandidat for mange arbeidsgivere jo flere år du har foran deg. Og hvis du vil være din egen sjef, har du mer tid til å få virksomheten din fra bakken. En virksomhet du for eksempel lanserer i en alder av 60, kan lett holde deg intellektuelt utfordret og ut av ugagn i ytterligere 20 år eller mer.

Pros av å trekke seg tidlig

• Potensielt bra for helsen din

• Mer tid til reise

• Mulighet for å starte en ny karriere

Ulemper med å trekke seg tidlig

• Mulige fall i mental helse og mobilitet

• Mindre trygdeytelser

• Pensjonssparing må vare lenger

• Trenger å finne helseforsikring

• Overgang til det ustrukturerte livet til pensjon

Noen ulemper med å trekke seg tidlig

1. Det kan være dårlig for helsen din. En analyse fra 2008 fra National Bureau of Economic Research rapporterte at pensjonering fører til nedgang i mental helse og mobilitet, og økning i andre dårlige helseutfall, som hjertesykdommer og hjerneslag. Selv om det er et argument for å utsette pensjonen, er disse problemene ikke uunngåelige. Rapporten konkluderte også med at pensjonister som forble fysisk aktive og sosialt koblet, hadde mindre sannsynlighet for å få noen dårlige effekter.

2. Dine trygdeytelser blir mindre. Jo tidligere du begynner å ta trygd, jo lavere blir fordelene dine. Hvis du for eksempel er født i 1960 eller senere, og du begynner å ta ytelser i en alder av 62, den tidligste alderen du er kvalifisert til, vil de månedlige fordelene være 30% mindre enn hvis du venter til 67 år, hvilken sosial sikkerhet refererer til som din "full pensjonsalder." For hvert år du utsetter fra 67 til 70 år, vil du motta ytterligere 8% i den månedlige fordelen. Etter 70 år er det ingen ytterligere bonus for å utsette.

3. Pensjonssparingen din vil måtte vare i flere år. Hvis du går av med pensjon i en alder av 62 og lever til 90, la oss si det, IRA-ene og andre sparingene dine må dekke deg i 28 år. Hvis du går av med pensjon når du er 70 år og bor i like lang tid, vil sparepengene dine imidlertid bare vare i 20 år. Å jobbe lenger betyr også at du har flere år på å bidra til en 401 (k) eller en annen pensjonsplan, og pengene i planen din vil ha mer tid til å sammensette.

"En enkel tommelfingerregel for å estimere din pensjonsevne er å multiplisere forventet trekk på investeringsporteføljer som vil supplere Social Security og andre kilder med 25. Hvis du har det beløpet på dine samlede kontoer, er du klar til å legge inn en blyant til det. Hvis du er "nær, " tenk to ganger, "sier Stephen J. Taddie, administrerende partner, Stellar Capital Management, LLC, Phoenix, Ariz.

"En enkel tommelfingerregel for å estimere din pensjonsevne er å multiplisere forventet trekk på investeringsporteføljer som vil supplere Social Security og andre kilder med 25."

"En vanlig myte er at utgiftene går ned i pensjon, " sier Jennifer E. Myers, CFP®, president for SageVest Wealth Management, McLean, Va. "Vi synes sjelden det er tilfelle av tre primære årsaker. For det første har du rett og slett mer tid på hendene dine til å glede deg over, ta del og bruke. For det andre, når individer blir eldre, har de en tendens til å sette ut mer, og legge på nye utgifter. For det tredje pleier helsepostkostnadene dine logisk å øke når du eldes. Det er viktig å forsikre deg om at eiendelene dine kan opprettholde potensiell, og kanskje uunngåelig, vekst i utgiftene i løpet av livet. "

4. Du må finne helseforsikring. Med mindre din tidligere arbeidsgiver gir det, må du betale for helseforsikring på egen hånd til du er kvalifisert for Medicare i en alder av 65.

5. Du kjeder deg kanskje og savner å jobbe. Mange pensjonister har det vanskelig for å gjøre overgangen fra de daglige rutinene for en heltidsjobb til det ustrukturerte pensjonslivet. De kan også savne sine tidligere kolleger (noen ganger til og med sjefen) og lengter etter å komme tilbake. Dessverre er det ikke lett å komme tilbake i arbeidsstyrken når du har forlatt den, frivillig eller på annen måte. En rapport fra USAs regjeringsansvarlige kontor i 2012 bemerket at personer over 55 år generelt trenger mer tid til å finne nye jobber enn det de yngre kollegene gjør.

A Middle Ground

Hvis du ikke vil trekke deg tidlig av frykt for at du vil angre på beslutningen, men heller ikke vil vente så lenge at du går glipp av glede ved pensjonering, er det måter å ha det beste fra begge verdener. Et eksempel: du kan gjøre noe av reisen du har spart i pensjonsårene mens du fortsatt jobber. Eller du kan prøve å forhandle frem en redusert arbeidsplan med arbeidsgiveren din og nyte livet til en pensjonist på fridagene dine, en ordning som ofte kalles "faset pensjon."

Bunnlinjen

Å avgjøre når jeg skal trekke seg er en kompleks beslutning som ikke bare er et spørsmål om dollar og øre. Din helse, familieforpliktelser og individuelle temperament er alle sammen med det, eller i det minste de burde. Det viktigste er kanskje om du har tenkt gjennom hva du planlegger å gjøre med pensjonsårene, men mange av dem ligger foran. Som den kloke gamle pensjonistklisjeen sa det, er det viktig ikke bare å trekke seg fra noe, men til noe.