Depotkonto
Begrepet forvaringskonto refererer vanligvis til en sparekonto i en finansinstitusjon, aksjefondsselskap eller meglerfirma som en voksen kontrollerer for en mindreårig (en person under 18 eller 21 år, avhengig av lovene i hjemstaten ). Godkjenning fra depotmannen er obligatorisk for at kontoen skal gjennomføre transaksjoner, for eksempel kjøp eller salg av verdipapirer.
I en større forstand kan en depotkonto bety hvilken som helst konto som opprettholdes av en fiduciært ansvarlig part på vegne av en mottaker, for eksempel en arbeidsgiverbasert pensjonskonto som håndteres for kvalifiserte ansatte av en planadministrator. En tillitsmann er bundet etisk og lovlig til å handle på beste vegne av en annens interesser.
Hver stat har spesifikke forskrifter for majoritetsalder og navngiving av forvaringsdepartementer og varamedlemmer.
Denne artikkelen fokuserer på depotregnskap for mindreårige.
To typer depotkonto
Forvaringsregnskap kommer i to grunnleggende varianter: Uniform Transfers to Minors Act (UTMA) kontoer og de eldre Uniform Gift to Minors Act (UGMA) kontoer. Deres viktigste skillet ligger i den formuen du kan bidra med dem.
UTMA-kontoer kan inneholde praktisk talt alle slags eiendeler, inkludert eiendommer, åndsverk og kunstverk. UGMA-kontoer er begrenset til finansielle eiendeler til kontanter, verdipapirer - aksjer, obligasjoner eller aksjefond - livrenter og forsikringer. Alle amerikanske stater tillater UGMA-kontoer. South Carolina tillater imidlertid ikke UTMA-kontoer.
Både UTMA og den eldre versjonen UGMA har forvaringsregnskap satt opp i den mindreåriges navn, med en utpekt forvarer - vanligvis barnets forelder eller verge. Innledende investeringer, minimumskontosaldoer og renter varierer av selskapet som huser kontoen.
Utførelse av en depotkonto
Når det er opprettet, fungerer en depotkonto som alle andre kontoer i en bank eller meglerhus. Depotmannen - en utpekt manager eller investeringsrådgiver - bestemmer hvordan pengene skal investeres. Kontosjef - eller andre enheter - kan fortsette å bidra til fondet.
Som nevnt ovenfor, kan depotkontoer investere i en rekke eiendeler. Imidlertid vil finansinstitusjonen sannsynligvis ikke la manageren bruke kontoen til å handle på margin eller kjøpe futures, derivater eller andre høyt spekulative investeringer.
Når den mindreårige har oppnådd lovlig alder i voksen alder i staten, overføres kontrollen av kontoen offisielt fra depotmottakeren til den nevnte mottakeren, på hvilket tidspunkt de hevder full kontroll og bruk av midlene. Hvis den mindreårige dør før han oppnår flertall, vil kontoen bli en del av barnets bo.
Viktige takeaways
- En depotkonto er en sparekonto som er opprettet og administrert av en voksen for en mindreårig.
- Forvaringsregnskap har enorm fleksibilitet uten inntekts- eller innskuddsgrenser eller uttaksstraff.
- Depotkontoer krever ikke distribusjon på noe tidspunkt.
- Gaver til forvaringskonto er ugjenkallelig.
- Kontoens beholdning går ugjenkallelig inn under den mindreåriges kontroll når de blir myndige, avhengig av bostedsstat.
Fordeler med depotkontoer
Forvaringsregnskap har enorm fleksibilitet. Det er ingen inntekts- eller innskuddsgrenser, og ingen krav til regelmessige fordelinger på noe tidspunkt. Det er heller ingen tilbaketrekningsstraff.
Mens alle tilbaketrukne midler er begrenset til å bli brukt "til fordel for den mindreårige", er dette kravet vagt og er ikke begrenset til utdanningskostnader, som med universitetsspareplaner. Depotmannen kan bruke midlene til alt fra å tilby et sted å bo eller betale for klær så lenge mottakeren mottar en ytelse.
En depotkonto er mye enklere og rimeligere å opprette da et trustfond. Målet med både UGMA og UTMA-regelverket var å tillate voksne å overføre eiendeler til mindreårige uten behov for å opprette en spesiell tillit for å muliggjøre et slikt eierskap.
Skattefordeler
Selv om ikke skatteutsatt, som IRAs, har depotkontoer noen skattemessige fordeler. Skattemyndighetene anser det mindreårige som eieren av kontoen, så inntektene i det beskattes til barnets skattesats. Hvert barn under 19 år - 24 for heltidsstudenter - som registrerer seg som en del av foreldrenes selvangivelse, tillater et visst beløp "ufortjent inntekt" til redusert skattesats.
Fra og med 2019 er de første $ 1.050 av ufortjent inntekt skattefri, og de neste $ 1.050 skattlegges ved barnets parentes på 10%. Ufortjent inntekt på over $ 2.100 blir skattlagt til foreldrenes sats. Når den mindreårige nå er majoritetsalder i sin bostedsstat, kan de imidlertid sende inn en selvangivelse. I denne alderen vil alle kontoinntektene være underlagt mottakerens skattefordel ved arkiveringsalderen.
I tillegg kan en person bidra med inntil 15 000 dollar - $ 30 000 for et ektepar som arkiverer i felleskap - til en konto i 2019 uten å pådra seg den føderale gaveskatten.
Pros
Lett å etablere og administrere
Fri fra inntekt, bidrag eller uttak grenser
Kan investere i en rekke eiendeler
Ulemper
Mindre skattemessige enn andre kontoer
Kan skade barns utsikter til økonomisk støtte
Overfør uopprettelig til barn på flertall
Ulemper med depotregnskap
Den mindreåriges eierskap til forvaringskontoen kan være et tveegget sverd. Siden bedriftene teller som eiendeler, kan de redusere valgbarheten til et barns økonomisk støtte når de søker på college. Det kan også redusere deres evne til å få tilgang til andre former for statlig eller samfunnsstøtte.
Ethvert innskudd eller gaver som gjøres til kontoen er ugjenkallelig, noe som betyr at det ikke kan endres eller reverseres. Alle kontoens beholdninger overføres, ugjenkallelig, til den mindreårige i en alder av majoritet. I motsetning til det, mange spareplaner på college, for eksempel en 529-konto, lar foreldre beholde kontrollen over midlene.
Forvaringsregnskap er ikke så beskyttet som andre kontoer. For å dempe et skattebitt kan en depotoverføre overføre midler til en kvalifisert 529-plan. For å gjøre det, må imidlertid forvalteren avvikle eventuelle ikke-kontante investeringer i depotkontoen.
Mottakeren av forvaringskontoen kan ikke endres, mens mottakeren på en 529 college-plan kan endres med noen begrensninger. Det opprettes en depotkonto i den mindreåriges navn. Siden kontoen er ugjenkallelig, kan mottakeren av kontoen ikke endre seg, og ingen gaver eller bidrag som er gitt på kontoen kan reverseres.
Ekte verdenseksempel på en depotkonto
De fleste meglerhus, både digitale og murstein og mørtel, tilbyr depotkontoer. Vilkår for depotkontoer er vanligvis parallelle med deres vanlige kontoer som ikke er skattefordeles for enkeltpersoner.
For eksempel kan en Merrill Edge — den digitale meglerplattformen fra Merrill Lynch — UGMA / UTMA depotkonto settes opp online med midler direkte overført fra en sjekk- eller sparekonto i Bank of America, Merrills morselskap. Det er ingen årlige kontogebyrer eller minste investeringsbeløp. Kontoinnehavere betaler en fast kurs på $ 6, 95 per dag for aksje- og ETF-handler, aksjefondshandel koster $ 19, 95 per transaksjon eller kan prises i henhold til kursen som er spesifisert i fondets prospekt. Noen verdipapirfond er imidlertid fraviket eller ingen belastning / ingen transaksjonsgebyrsmidler.
Sammenlign Navn på leverandør av investeringskontoer Beskrivelse Annonsørens avsløring × Tilbudene som vises i denne tabellen er fra partnerskap som Investopedia mottar kompensasjon fra.